证券简称:开能健康 证券代码：300272
开能健康科技集团股份有限公司
向特定对象发行 A 股股票
募集说明书
（申报稿）
保荐机构（主承销商）
二〇二一年六月
1-1-1
公司声明
本募集说明书按照《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第 37 号
——创业板上市公司发行证券申请文件》、《公开发行证券的公司信息披露内容
与格式准则第 36 号——创业板上市公司向特定对象发行证券募集说明书和发行
情况报告书》等要求编制。
本公司全体董事、监事、高级管理人员承诺募集说明书不存在任何虚假、误
导性陈述或重大遗漏，并保证所披露信息的真实、准确、完整。
公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证
募集说明书中财务会计报告真实、完整。
证券监督管理机构及其他政府部门对本次发行所作的任何决定，均不表明其
对发行人所发行证券的价值或者投资人的收益作出实质性判断或者保证。任何与
之相反的声明均属虚假不实陈述。
根据《证券法》的规定，证券依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发
行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。
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重要提示
1、本次向特定对象发行股票相关事项已经公司第五届董事会第九次会议、
2020 年年度股东大会审议通过，尚需获得深圳证券交易所审核通过及中国证监
会作出的同意注册的决定后方可实施。
2、本次向特定对象发行股票的发行对象为 QU RAYMOND MING（瞿亚明）。
发行对象以现金方式认购本次向特定对象发行的股票。QU RAYMOND MING
（瞿亚明）系公司控股股东及实际控制人瞿建国之子，并担任公司副董事长、总
经理，为公司关联方，以现金认购公司本次向特定对象发行的股票，构成关联交
易。
3、本次向特定对象发行股票的定价基准日为公司第五届董事会第九次会议
决议公告日（2021 年 4 月 26 日），本次向特定对象发行股票的发行价格为不低
于定价基准日前 20 个交易日公司股票交易均价的 80%（定价基准日前 20 个交易
日股票交易均价=定价基准日前 20 个交易日股票交易总额/定价基准日前 20 个交
易日股票交易总量）。若公司股票在定价基准日至发行日期间发生派息、送红股、
资本公积金转增股本等除权、除息事项，本次发行价格将相应调整。
定价基准日后，本次发行前，因公司已实施完毕 2020 年度权益分派方案（以
2020 年 12 月 31 日总股本 576,871,469 股扣除回购专用证券账户持股数 7,619,120
后的股本 569,252,349 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 0.500081 元
人民币元人民币（含税），公司本次发行价格由 4.68 元/股调整为 4.63 元/股。
4、本次向特定对象发行股票数量不低于 21,367,522 股（含本数）且不超过
32,051,282 股（含本数），不超过发行前公司总股本的 30%，并以中国证监会关
于本次发行的同意注册文件为准，全部由 QU RAYMOND MING（瞿亚明）以现
金认购。
如公司股票在本次发行董事会决议公告日至发行日期间发生送股、资本公积
金转增股本或因其他原因导致本次发行前公司总股本发生变动的，本次向特定对
象发行的股票数量上限将作相应调整。
5、本次向特定对象发行完成后，本次发行的股票自发行结束之日起 36 个月
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内不得转让。限售期结束后按中国证监会及深交所有关规定执行。
本次发行对象所取得公司向特定对象发行的股份因公司送股、资本公积金转
增等形式所衍生取得的股份亦应遵守上述股份锁定安排。法律法规对限售期另有
规定的，依其规定。
6、本次向特定对象发行募集资金总额不低于 10,000 万元（含本数）且不超
过 15,000 万元（含本数），公司在扣除发行费用后将全部用于偿还有息借款和
补充流动资金。
7、本次向特定对象发行不会导致公司控股股东、实际控制人发生变更，亦
不会导致公司股权分布不具备上市条件。
8、本次向特定对象发行股票的决议有效期为本议案提交公司股东大会审议
通过之日起十二个月内。
9、本次向特定对象发行股票完成后，本次发行前滚存的未分配利润将由公
司新老股东按发行后的股份比例共享。
10、本次向特定对象发行股票后，公司每股收益短期内存在下降风险，公司
原股东即期回报存在被摊薄风险。根据《国务院办公厅关于进一步加强资本市场
中小投资者合法权益保护工作的意见》（国办发[2013]110 号）、《国务院关于
进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发[2014]17 号）及中国证监会《关
于首发及再融资、重大资产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公
告[2015]31 号）等文件的有关规定，公司就本次向特定对象发行股票对即期回报
摊薄的影响进行了分析，并将采取多种措施保证此次募集资金有效使用、有效防
范即期回报被摊薄的风险、提高未来的回报能力。
公司特此提醒投资者关注本次向特定对象发行股票摊薄股东即期回报的风
险，虽然公司制定了填补回报措施，且公司控股股东、实际控制人、董事、高级
管理人员就切实履行填补即期回报措施作出了相关承诺，但所制定的填补回报措
施不等于对公司未来利润作出保证。投资者不应据此进行投资决策；投资者据此
进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任。提请广大投资者注意投资风险。
11、本次向特定对象发行股票方案最终能否通过深圳证券交易所的审核及中
1-1-4
国证监会的准予注册尚存在较大的不确定性，提醒投资者注意相关风险。
1-1-5
目 录
公司声明 ................................................................................................... 2
重要提示 ................................................................................................... 3
目 录....................................................................................................... 6
释 义..................................................................................................... 10
一、常用词语释义 ........................................................................................................................... 10
二、专业技术词语释义 .................................................................................................................. 11
第一节 发行人基本情况 .......................................................................... 12
一、发行人简介................................................................................................................................ 12
二、股权结构、控股股东及实际控制人情况 ........................................................................... 13
（一）股权结构 ....................................................................................................................... 13
（二）发行人控股股东及实际控制人................................................................................ 14
三、所处行业的主要特点及行业竞争情况................................................................................ 15
（一）发行人主营业务及所属行业 .................................................................................... 15
（二）行业监管体制及政策、法规 .................................................................................... 15
（三）行业基本情况 .............................................................................................................. 17
（四）发行人所处行业进入壁垒 ........................................................................................ 23
（五）发行人主要竞争对手 ................................................................................................. 25
（六）发行人的竞争优势...................................................................................................... 26
（七）发行人所处行业与上下游产业的关联性 .............................................................. 28
四、主要业务模式、产品或服务的主要内容 ........................................................................... 29
（一）主要业务情况 .............................................................................................................. 29
（二）采购模式 ....................................................................................................................... 30
（三）生产模式 ....................................................................................................................... 31
（四）销售模式 ....................................................................................................................... 36
（五）公司主要核心技术及来源 ........................................................................................ 37
五、现有业务发展安排及未来发展战略 .................................................................................... 38
（一）发行人发展战略.......................................................................................................... 38
（二）发行人的具体发展计划............................................................................................. 38
六、财务性投资情况 ....................................................................................................................... 40
（一）财务性投资及类金融业务的定义 ........................................................................... 40
（二）发行人 2021 年 3 月末不存在持有金额较大、期限较长的财务性投资（包括
类金融业务）情形................................................................................................................... 41
（三）关于本次发行董事会决议日前六个月至本次发行前新投入和拟投入的财务性
投资金额应从本次募集资金总额中扣除 ........................................................................... 46
七、商业信用情况 ........................................................................................................................... 46
（一）未决诉讼、仲裁等事项............................................................................................. 46
（二）报告期内行政处罚情况............................................................................................. 46
第二节 本次证券发行概要 ...................................................................... 48
一、本次向特定对象发行股票的背景和目的 ........................................................................... 48
（一）本次向特定对象发行的背景 .................................................................................... 48
（二）本次向特定对象发行的目的 .................................................................................... 49
1-1-6
二、发行对象及与发行人的关系 ................................................................................................. 50
（一）发行对象 ....................................................................................................................... 50
（二）发行对象与发行人关系............................................................................................. 51
三、本次向特定对象发行股票方案概要 .................................................................................... 51
（一）发行股票的种类和面值............................................................................................. 51
（二）发行方式和发行时间 ................................................................................................. 51
（三）认购对象及认购方式 ................................................................................................. 51
（四）定价基准日、发行价格及定价原则....................................................................... 52
（五）发行数量 ....................................................................................................................... 52
（六）募集资金投向 .............................................................................................................. 53
（七）本次发行股票的限售期............................................................................................. 53
（八）上市地点 ....................................................................................................................... 53
（九）本次向特定对象发行股票前滚存利润的安排 ..................................................... 53
（十）发行决议有效期.......................................................................................................... 53
四、本次发行是否构成关联交易 ................................................................................................. 54
五、本次发行是否导致公司控制权发生变化 ........................................................................... 54
六、本次发行方案已经取得批准的情况以及尚需呈报批准的程序 .................................... 55
第三节 附条件生效的股份认购协议摘要 .................................................. 56
一、合同签订主体与签订时间...................................................................................................... 56
二、认购标的、认购方式 .............................................................................................................. 56
三、认购价格及定价依据 .............................................................................................................. 56
四、认购数量 .................................................................................................................................... 57
五、支付方式 .................................................................................................................................... 57
六、锁定期......................................................................................................................................... 57
七、双方陈述与保证 ....................................................................................................................... 58
八、双方的义务和责任................................................................................................................... 58
九、保密............................................................................................................................................. 59
十、违约责任 .................................................................................................................................... 59
十一、适用法律和争议解决.......................................................................................................... 60
十二、协议的变更、修改及转让 ................................................................................................. 60
十三、协议的成立和生效 .............................................................................................................. 60
第四节 董事会关于本次募集资金使用的可行性分析.................................. 61
一、本次募集资金运用计划.......................................................................................................... 61
二、本次募集资金投资项目的具体情况 .................................................................................... 61
（一）本次募集资金的必要性............................................................................................. 61
（二）本次募集资金的可行性............................................................................................. 64
三、募集资金投向对公司的影响 ................................................................................................. 65
（一）本次发行对公司经营管理的影响 ........................................................................... 65
（二）本次发行对公司财务状况的影响 ........................................................................... 65
四、可行性分析结论 ....................................................................................................................... 65
第五节 董事会关于本次发行对公司影响的讨论与分析 .............................. 66
一、本次发行后公司业务及资产整合计划................................................................................ 66
二、本次发行后公司章程、股东结构、高管人员结构及业务收入结构的变动情况 ..... 66
（一）本次发行对公司章程的影响 .................................................................................... 66
1-1-7
（二）本次发行对股东结构的影响 .................................................................................... 66
（三）本次发行对高管人员结构的影响 ........................................................................... 67
（四）本次发行对公司业务收入结构的影响................................................................... 67
三、本次发行后公司财务状况、盈利能力及现金流量的变动情况 .................................... 67
（一）对公司财务状况的影响............................................................................................. 67
（二）对公司盈利能力的影响............................................................................................. 67
（三）对公司现金流量的影响............................................................................................. 67
四、本次发行完成后公司与控股股东及其关联人之间的业务关系、管理关系、关联交易
及同业竞争等变化情况................................................................................................................... 68
五、上市公司资金占用和提供担保情况 .................................................................................... 68
六、本次发行对公司负债情况的影响 ........................................................................................ 68
第六节 与本次发行相关的风险因素 ......................................................... 69
一、政策风险 .................................................................................................................................... 69
二、经营风险 .................................................................................................................................... 69
（一）海外市场波动的风险................................................................................................. 69
（二）激烈的市场竞争风险................................................................................................. 69
（三）规模扩大带来的管理风险 ........................................................................................ 69
（四）外汇汇率风险 .............................................................................................................. 70
（五）营业成本上升的风险................................................................................................. 70
（六）人才短缺的风险.......................................................................................................... 70
三、财务风险 .................................................................................................................................... 70
（一）并购带来的商誉减值风险 ........................................................................................ 70
（二）长期股权投资减值风险............................................................................................. 71
（三）所投资标的公允价值的波动对公司的经营业绩带来不利影响的风险 ......... 71
四、本次发行相关风险 .................................................................................................................. 71
（一）净资产收益率和每股收益被摊薄的风险.............................................................. 71
（二）审议与审核风险.......................................................................................................... 71
（三）可能调整或者终止的风险 ........................................................................................ 72
第七节 与本次发行相关的声明 ................................................................ 73
一、公司全体董事、监事、高级管理人员声明....................................................................... 73
二、公司控股股东、实际控制人声明 ........................................................................................ 74
三、保荐机构（主承销商）声明 ................................................................................................. 75
（一）保荐机构（主承销商）声明.................................................................................... 75
（二）保荐机构（主承销商）董事长和总经理声明 ..................................................... 76
四、律师事务所声明 ....................................................................................................................... 77
五、审计机构声明 ........................................................................................................................... 78
六、董事会关于本次发行的相关声明及承诺 ........................................................................... 79
（一）除本次发行外，董事会未来十二个月内是否存在其他股权融资计划.......... 79
（二）本次向特定对象发行股票摊薄即期回报情况和采取措施及相关的主体承诺
...................................................................................................................................................... 79
1、不断提升公司的盈利能力和综合竞争力..................................................................... 79
2、提高管理水平，严格控制成本费用 ............................................................................. 79
3、加强募集资金管理，保证募集资金使用规范............................................................ 79
4、完善公司治理，为公司发展提供制度保障 ................................................................ 80
1-1-8
5、不断完善利润分配制度，强化投资者回报机制........................................................ 80
1-1-9
释 义
本募集说明书中，除非文中另有所指，下列简称具有如下特定含义：
一、常用词语释义
发行人、公司、上市
开能健康科技集团股份有限公司，曾用名“上海开能环保设备股
公司、开能健康、开 指
份有限公司”
能环保
本次发行、本次向特
指 本次向特定对象发行 A 股股票的行为
定对象发行
原能集团 指 原能细胞科技集团有限公司
原能生物 指 上海原能细胞生物低温设备有限公司
润鑫电器 指 浙江润鑫电器有限公司
奔泰公司 指 上海奔泰水处理设备有限公司
自然人 QU RAYMOND MING（瞿亚明），系公司控股股东及实
发行对象、认购方 指 际控制人瞿建国之子，并担任公司副董事长、总经理，为公司关
联方
定价基准日 指 公司第五届董事会第九次会议决议公告日
交易日 指 深圳证券交易所的正常交易日
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《注册管理办法》 指 《创业板上市公司证券注册管理办法（试行）》
《上市规则》 指 《深圳证券交易所创业板股票上市规则（2020 年 12 月修订）》
《公司章程》 指 开能健康科技集团股份有限公司章程
《实施细则》 指 《上市公司非公开发行股票实施细则（2020 年修订）》
股东大会 指 开能健康科技集团股份有限公司股东大会
董事会 指 开能健康科技集团股份有限公司董事会
证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
深圳登记公司 指 中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司
最近一年 指 2020 年
报告期、最近三年一
指 2018 年、2019 年、2020 年及 2021 年 1-3 月
期
2018 年 12 月 31 日，2019 年 12 月 31 日，2020 年 12 月 31 日及
报告期各期末 指
2021 年 3 月 31 日
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主承销商、保荐机构 指 国泰君安证券股份有限公司
国浩、发行人律师 指 国浩律师（上海）事务所
天职国际、注册会计
师、审计机构、会计 指 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
师
元、万元、亿元 指 如无特别说明，指人民币元、万元、亿元
二、专业技术词语释义
美国全国卫生基金会（National Sanitation Foundation），成立于
1944 年，是一个独立的、不以营利为目的的非政府组织。NSF
专致于公共卫生、安全、环境保护领域的标准制订、产品测试和
NSF 指
认证服务工作，是公共卫生与安