岭南股份(002717)融资融券大宗交易查询

中国证券监督管理委员会深圳监管局行政处罚决定书〔2024〕20号
当事人：蔡义贤，男，1972年4月出生，住址：广东省深圳市福田区。
依据《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）的有关规定，我局对蔡义贤作为证券从业人员违法持有、买卖股票行为进行了立案调查，并依法向当事人告知了作出行政处罚的事实、理由、依据及当事人依法享有的权利。当事人提出陈述、申辩意见，未要求听证。本案现已调查、办理终结。
经查明，当事人存在以下违法事实：
蔡义贤2001年9月入职国元证券股份有限公司（以下简称国元证券），先后任职于国元证券深圳百花二路证券营业部、佛山顺德新桂北路证券营业部、深圳深南大道中国凤凰大厦证券营业部、深圳分公司。
叶某娜是蔡义贤配偶。“叶某娜”国元证券深圳百花二路证券营业部账户（以下简称“叶某娜”证券账户）下设两个子账户，其中普通账户开立于2006年8月24日，信用账户开立于2012年6月13日。2006年11月2日至2023年6月5日期间，蔡义贤使用“叶某娜”证券账户持有、买卖“深康佳Ａ”“联创光电”等多只股票，盈利347,951.98元。
蔡某彦是蔡义贤之子。“蔡某彦”国元证券佛山顺德新桂北路证券营业部账户（以下简称“蔡某彦”证券账户）下设两个子账户，其中普通账户开立于2013年8月21日，信用账户开立于2014年3月11日。2013年8月28日至2023年6月9日，蔡义贤使用“蔡某彦”证券账户持有、买卖“广汇能源”“长园集团”等多只股票，亏损3,286,774.79元。
深圳市汇鑫鑫贸易有限公司国元证券深圳深南大道中国凤凰大厦证券营业部账户（以下简称“汇鑫鑫”证券账户）下设两个子账户，其中普通账户开立于2022年4月6日，信用账户开立于2023年2月3日。2022年4月18日至2023年5月31日，蔡义贤使用“汇鑫鑫”证券账户持有、买卖“岭南股份”“恒生医疗”等多只股票，亏损196,547.51元。
经计算，上述证券账户合计亏损3,135,370.32元。
上述事实，有涉案证券账户资料、交易记录、银行账户资料、询问笔录、劳动合同、情况说明、消费记录等证据证明，足以认定。
我局认为，蔡义贤作为证券公司从业人员，借他人名义持有、买卖股票，违反了《证券法》第四十条第一款的规定，构成《证券法》第一百八十七条所述违法行为。
当事人陈述申辩提出：一是处罚过重。蔡义贤配合调查、未从涉案交易中获利且案发后主动交还所借账户，目前已丧失大部分工作收入来源，无力支付高额罚款。二是涉案账户违法期间认定有误。“叶某娜”“蔡某彦”证券账户在开设初期由账户名义人实际使用，近年来方才由蔡义贤使用。
经复核，我局认为：
第一，我局已充分考虑蔡义贤违法行为的持续时间、交易股票情况、配合调查等情节，依法确定量罚幅度，当事人称未获利等请求减轻处罚于法无据。
第二，认定当事人使用“蔡某彦”“叶某娜”证券账户持有、买卖股票的违法期间无误，有在案询问笔录、情况说明、交易记录、银行账户资料等证据证明，证据之间能够相互印证，且“蔡某彦”“叶某娜”证券账户中非蔡义贤交易部分，未认定为本案违法事实。
根据当事人违法行为的事实、性质、情节和社会危害程度，依据《证券法》第一百八十七条规定，我局决定：对蔡义贤处以60万元罚款。
上述当事人应自收到本处罚决定书之日起15日内，将罚款汇交中国证券监督管理委员会开户银行：中信银行北京分行营业部，账号：7111010189800000162，由该行直接上缴国库，并将注有当事人名称的付款凭证复印件送我局备案。当事人如果对本处罚决定不服，可在收到本处罚决定书之日起60日内向中国证券监督管理委员会申请行政复议（行政复议申请可以通过邮政快递寄送至中国证券监督管理委员会法治司），也可在收到本处罚决定书之日起6个月内直接向有管辖权的人民法院提起行政诉讼。复议和诉讼期间，上述决定不停止执行。
深圳证监局
2024年12月11日

中国证券监督管理委员会广东监管局
行政处罚决定书
〔2023〕30号
当事人：王某静，女，1982年3月出生，住址：广东省东莞市东城区。
依据《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）的有关规定，我局对王某静内幕交易岭南生态文旅股份有限公司（以下简称岭南股份）股票行为进行了立案调查、审理，并依法向当事人告知了作出行政处罚的事实、理由、依据及当事人依法享有的权利，应当事人王某静的要求，我局于2023年10月19日举行了听证会，听取了王某静及其代理人的陈述和申辩。本案现已调查、审理终结。
经查明，王某静存在以下违法事实：
一、内幕信息的形成与公开过程
2022年初，岭南股份为缓解现金流压力，有意引入战略投资者。2022年4月7日，岭南股份控股股东、实际控制人尹某卫等人向中山火炬华盈投资有限公司（以下简称华盈投资）介绍了岭南股份情况。经商谈，华盈投资与岭南股份达成初步意向，决定推进华盈投资收购岭南股份股权和控制权事项。
2022年4月16日，华盈投资根据前期商谈情况，形成股权收购初步方案。5月6日，华盈投资召开会议，审议并通过了岭南股份控制权收购立项议案。6月23日，华盈投资与尹某卫签署控制权收购交易备忘录。
2022年7月5日至9月初，华盈投资聘用中介机构共同开展尽职调查。期间，8月18日至19日，华盈投资和中介机构各相关人员前往岭南股份控股子公司上海恒润数字科技集团股份有限公司（以下简称恒润集团）进行现场尽职调查，对恒润集团董事长李某鹏及部分董事、监事、高级管理人员进行访谈，恒润集团总裁办主任王某静根据李某鹏的安排，参与了尽职调查人员接待和会谈工作。
2022年9月1日，华盈投资设立中山华盈产业投资合伙企业（有限合伙）（以下简称华盈产业投资），作为受让主体持有岭南股份股权暨控制权。9月8日，岭南股份与华盈投资商定本次股权转让暨控制权变更事项所涉合同主要条款。9月14日，华盈投资会议决议收购岭南股份。同日，岭南股份申请停牌。
2022年9月15日，岭南股份发布《重大事项停牌公告》并停牌。9月21日，岭南股份披露《关于控股股东签署股份转让协议、表决权委托协议暨控制权拟发生变更的提示性公告》称，相关协议生效后，公司控股股东由尹某卫变更为华盈产业投资，实际控制人由尹某卫变更为中山火炬高技术产业开发区管理委员会，并于当日复牌。
综上，岭南股份股权转让暨控制权变更事项，属于《证券法》第八十条第二款第八项规定的重大事件，在依法公开前属于《证券法》第五十二条第二款规定的内幕信息。内幕信息敏感期为2022年4月7日至2022年9月15日。
二、王某静内幕交易岭南股份股票情况
王某静因履行工作职责，不晚于2022年8月18日知悉上述内幕信息，属于《证券法》第五十一条第四项规定的内幕信息知情人。2022年9月1日至9日期间，王某静控制、使用其本人证券账户持续交易“岭南股份”，累计买入348,200股，买入成交金额1,029,873元，后于岭南股份股票复牌后的9月23日全部卖出，卖出成交金额1,072,456元，盈利40,984.96元。王某静交易“岭南股份”存在借用资金后立即买入、交易金额明显放大、交易策略与平时习惯明显不同等特征，相关交易行为明显异常，且无正当理由。
以上事实，有相关公告、相关人员询问笔录、情况说明、银行及证券账户资料等证据证明，足以认定。
王某静的上述行为违反《证券法》第五十条、第五十三条第一款的规定，构成《证券法》第一百九十一条第一款所述的内幕交易行为。
王某静及其代理人在申辩材料和听证过程中提出以下申辩意见，并提交岭南股份内部直播活动通知及视频、证人证言、公众号文章、购房合同等证据。
其一，王某静虽就职于恒润集团总裁办，但只负责尽职调查接待和参与座谈工作，无法获悉相关收购的内幕信息，不是内幕信息知情人。同时，公司多人及其本人早已通过恒润集团内外部会议、宣传，获悉岭南股份将被国资收购的信息，而该信息因不具有确定性，也不属于《证券法》规定的内幕信息。
其二，其交易所借资金原用于购买房产，因故搁置后转而用于购买股票，交易时间纯属巧合。买入“岭南股份”股票并非基于内幕信息，而是凭借知识与经验判断，且在股票复牌卖出后又再买入“岭南股份”并长期持有。
其三，调查询问笔录存在目的性、欺骗性及诱导性，属非法证据，应予以排除。执法人员收集证据不全面，忽略了对其有利的证据。
综上，王某静请求免除行政处罚。
我局认为，第一，王某静作为恒润集团总裁办主任，在2022年8月18至19日参与了涉案交易事项的现场尽职调查相关工作。有关询问笔录、会议材料、聊天记录等证据共同证明其属于内幕信息知情人。
第二，王某静在内幕信息敏感期内进行了与该内幕信息有关的证券交易活动，构成内幕交易。同时，涉案账户交易“岭南股份”存在明显异常，资金变化和证券交易与其知悉内幕信息时点、内幕信息变化和公开时间基本一致。有关借款用途、个人决策和复牌后买入等理由不能构成排除内幕交易的合理解释。
第三，在案证据已足以证明案件事实，并充分保障了当事人的合法权利，没有证据表明被询问人受到诱供等情况。
综上，对王某静的陈述申辩意见不予采纳。
根据当事人违法行为的事实、性质、情节及社会危害程度，依据《证券法》第一百九十一条第一款的规定，我局决定：
对王某静没收违法所得40,984.96元，并处以50万元罚款。
当事人应自收到本处罚决定书之日起15日内，将罚没款汇交中国证券监督管理委员会，开户银行：中信银行北京分行营业部，账号7111010189800000162，由该行直接上缴国库，并将注有当事人名称的付款凭证复印件送我局备案。当事人如果对本处罚决定不服，可在收到本处罚决定书之日起60日内向中国证券监督管理委员会申请行政复议，也可在收到本处罚决定书之日起6个月内直接向有管辖权的人民法院提起行政诉讼。复议和诉讼期间，上述决定不停止执行。
广东证监局
2023年11月27日

1-1-1 
 
证券代码：002717                                                                      证券简称：岭南股份 
 
 
 
岭南生态文旅股份有限公司 
与 
长城证券股份有限公司 
关于岭南生态文旅股份有限公司 
非公开发行股票申请文件的反馈意见回复 
 
 
 
 
 
保荐机构（主承销商） 
 
 
二〇二〇年七月 
 
 
1-1-1 
 
中国证券监督管理委员会： 
根据贵会于2020年6月29日出具的《中国证监会行政许可项目审查一次
反馈意见通知书》（201233号）（以下简称“反馈意见”），岭南生态文旅股
份有限公司（以下简称“岭南股份”、“公司”、“发行人”或“申请人”）
与保荐机构长城证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）、北京市君合律
师事务所（以下简称“律师”）、华兴会计师事务所（特殊普通合伙）（以下
简称“会计师”）对反馈意见所涉及的问题认真进行了逐项核查和落实，现回
复如下，请予审核。 
除非文义另有所指，本回复中的简称与《岭南生态文旅股份有限公司非公
开发行A股股票预案》和《长城证券股份有限公司关于岭南生态文旅股份有限
公司2020年度非公开发行A股股票之尽职调查报告》中的简称具有相同含义。 
1-1-1 
 
一、重点问题 
问题1、请发行人补充说明：（1）本次募投项目的具体建设内容及投资构
成明细，投资数额的测算依据和测算过程，各募投项目的建设周期，各项投资
构成是否属于资本性支出；（2）结合项目安排、合同约定等情况，说明募投项
目建设、未来回款、预期效益、未来资产结构等情况。请保荐机构和会计师发
表核查意见。 
回复： 
本次非公开发行A股股票募集资金总额不超过122,000 万元，扣除发行费
用后拟用于以下项目： 
序
号 
项目名称 
项目投资总额
（万元） 
拟投入募集资金
金额（万元） 
1 
新郑市双洎河综合治理示范段工程（EPC）（以下简称“新郑
项目”） 
56,868.75  16,000.00 
2 
北海市合浦县廉州镇水环境整治二期工程项目设计-施工总承
包（EPC）（以下简称“合浦项目”） 
41,714.88  28,000.00 
3 
深圳市前海桂湾公园项目绿化景观工程施工总承包Ⅱ标（以下
简称“桂湾公园项目”） 
19,863.26  12,000.00 
4 
南充市清泉寺公园建设项目勘测设计施工总承包（EPC）（以
下简称“清泉寺公园项目”） 
16,473.00  10,000.00 
5 
红河州建水县西庄紫陶小镇建设项目（一期）1标段勘察设计
施工总承包（EPC）（以下简称“红河州项目”） 
13,245.88  7,000.00 
6 
广东三水云东海国家湿地公园建设（B标）（以下简称“云东
海项目”） 
7,088.26  6,000.00 
7 
韶关市韶州公园建设项目勘察设计施工总承包（EPC）（以下
简称“韶州公园项目”） 
16,820.00  8,000.00 
8  补充流动资金  35,000.00  35,000.00 
合计  207,074.03  122,000.00 
其中，补充流动资金35,000 万元，不属于资本性支出，占本次募集资金金
额的28.69%，未超过募集资金总额的30%。 
（一）募投项目的具体建设内容及投资构成明细，投资数额的测算依据和
测算过程，各募投项目的建设周期，各项投资构成是否属于资本性支出 
1、募投项目的具体建设内容及投资构成明细，投资数额的测算依据和测
算过程 
除补充流动资金外，其他7个募投项目系公司为客户提供建设项目施工服
1-1-2 
 
务，募投项目投资数额系根据建设项目所在地发改部门的批复金额、公司与客
户签署的募投项目承包合同项下的合同金额，以及募投项目可行性研究报告的
投资估算，并结合实际项目建设需求进行测算，具体情况如下： 
1-1-1 
 
单位：万元 
序号  项目名称  主要建设内容  项目投资总额  投资具体构成  测算过程  工程造价主要测算依据 
1  新郑项目 
双洎河河道治理，包括河道
清淤、挡墙工程；两岸水土
保持，包括绿化、亮化、防
洪抢险、道路、给排水及配
套基础设施工程等 
56,868.75 
建安工程费  55,753.68  《关于新郑市双洎河综合治理示
范段项目建议书的批复》（新发
改综字〔2018〕29号）载明 
EPC总承包合同约定签约合同价
为56,868.75万元，合同价为包括
建安工程费（投资估算58,874万
元）和2%设计费（1,177.48 万
元）按中标优惠率5.3%计算。 
EPC总承包合同约定的合同价格
在发改批复项目估算投资额度
内，且该项目设计系由岭南股份
全资子公司岭南设计负责，施工
系由岭南股份负责，因此，将合
同价格归为该募投项目投资总
额。 
（1）《水利工程设计概（估）算编制规
定》 
（2）《水利建筑工程概算定额》； 
（3）《水利水电设备安装工程概算定
额》 
（4）《河南省水利水电工程概预算定额
及设计概（估）算编制规定》等工程定
额 
（5）《河南省房屋建筑与装饰工程预算
定额（HA 01-31-2016）》 
（6）《河南省市政工程预算定额
（HAA1-31-2016）》 
（7）《河南省通用安装工程预算定额
（HA02-31-2016）》 
设计费  1,115.07 
2  合浦项目 
廉州镇北河水道、城东水
道、北插江、廉南大水沟、
南京水道、大戏院水沟、岭
脚村水沟、爱卫街水沟、中
山公园鱼塘治理工程的施
工，具体包括水道治理、人
行道及自行车绿道的新建、
人行道树种植、水道周边工
程亮化及配套设施建设等。 
41,714.88 
建筑工程费  41,288.88  《关于廉州镇水环境整治二期工
程项目可行性研究报告的批复》
（合发改字〔2018〕396 号）载
明，项目估算投资53,925.57 万
元，其中工程费用36,834.20万
元、包括勘察设计监理在内的工
程建设其他费用13,096.88万元、
预备费3,994.49 万元。 
EPC总承包合同约定建筑工程费
41,288.88 万元、设计费426万
元、暂列费用2,765.69 万元，合
同价格44,480.57万元。 
合浦项目系公司与中国市政工程
（1）《市政公用工程设计文件编制深度
规定》（2013版） 
（2）《市政工程投资估算编制办法》
（建标[2007]164号） 
（3）《广西壮族自治区市政工程消耗量
定额》（2014版） 
（4）《广西壮族自治区安装工程消耗量
定额》（2015年版） 
（5）《自治区住房城乡建设厅关于颁发
2016 年〈广西壮族自治区建设工程费用
定额〉的通知》（桂建标［2016］16
号） 
暂列费  426.00 
1-1-2 
 
序号  项目名称  主要建设内容  项目投资总额  投资具体构成  测算过程  工程造价主要测算依据 
西北设计研究院有限公司作为联
合体中标，其中公司负责项目施
工建设。EPC总承包合同约定的
合同价格在发改批复项目估算投
资额度内，因此，将合同价格中
的建筑工程费及预计很可能发生
的暂列费归为该募投项目投资总
额。 
（6）人工费依据桂建标[2018]19 号文
《关于调整建设工程定额人工费及有关
费率的通知》；材料价格根据《北海市
建设工程造价信息》发布的2018年07
月北海市合浦县材料价格，没有的材料
参考北海市信息价或市场询价 
3 
桂湾公园
项目 
前海桂湾公园内土石方工
程、绿化种植工程、硬质景
观工程、给排水工程、电气
工程、景观结构工程、既有
市政设施的拆改迁工程、公
园内各专项工程（灯光、标
识、钢结构构筑物、弱电智
能化、服务建筑等工程）的
预留预埋工程等，以及本标
段范围内所有工程（包含灯
光、标识、钢结构构筑物、
弱电智能化、服务建筑、功
能建筑、步行景观桥等工
程）的总包管理服务。 
19,863.26 
建筑工程费  18,470.12  《深圳市前海管理局关于前海桂
湾公园工程项目可行性研究报告
的批复》（深前海函〔2019〕259
号）载明 ，项目 估算投资
108,213.92万元，其中工程费用
88,833.84万元、工程建设其他费
用11,364.23 万元、预备费
8,015.85万元。 
施工总承包合同约定合同价格
19,863.26万元，其中安全文明施
工措施费265.14万元、暂列费用
1,128万元。 
公司系中标桂湾公园绿化景观工
程Ⅱ标项目，合同价格在发改批
复的项目投资额度内；根据发改
批复桂湾公园整体投资主要系工
程费用及工程建设其他费用，合
同价格中的建筑工程费，因此，
将合同价格归为该募投项目投资
总额。 
（1）《深圳建设工程价格信息》 
（2）《深圳市建设工程材料设备询价采
购办法》 
（3）参照前海合作区内已完成公开招标
类似工程中标价或结算价 
（4）《建设工程工程量清单计价规范》
（GB50500-2013）及《深圳市建设工程
工程量清单补充计价规范》 
（5）深圳市建设工程计价标准中的工程
量计算规则：《深圳市建设工程计价规
程》（2017）、《深圳市建设工程计价
费率标准》（2018）及相关配套文件；
及相关配套文件 
（6）合同后附主要材料设备参考品牌表 
安全文明施
工措施费 
265.14 
暂列费用  1,128.00 
4 
清泉寺公
园项目 
服务建筑建设（含竹林茶
室、厕所及管理用房）；广
场、运动场、临时停车场、
16,473.00 
工程建安费  14,770.29  《南充市顺庆区发展和改革局关
于对清泉寺公园建设项目可行性
研究报告的批复》（南顺发改行
（1）项目建设单位提供的基础数据资料 
（2）现行有关工程技术经济方面的规
范、标准、定额等，以及国家正式颁布
工程建设其
他费用 
1,256.50 
1-1-3 
 
序号  项目名称  主要建设内容  项目投资总额  投资具体构成  测算过程  工程造价主要测算依据 
景观水景、花海挡墙的铺
装；一级园路、二级园路、
登山道、高空栈道、玻璃挑
台及人行隧道的道路建设；
景观绿化、保育区绿化及水
生植物等园林绿化工程及软
硬质驳岸的建设等。 
勘察设计费  446.21 
审〔2019〕527号）载明项目估
算总投资16,914.39万元。 
EPC承包合同约定暂定合同总价
16,473 万元，其中工程建安费
14,770.29万元、工程建设其他费
用1,256.50 万元、勘察设计费
446.21万元。 
EPC承包合同约定的合同价格在
发改批复项目估算投资额度内，
因此，将合同价格归为该募投项
目投资总额。 
的技术法规和技术标准 
（3）国家现行投资估算的有关规定 
（4）项目当地类似工程的造价 
（5）《四川省建筑工程计价定额》、
《四川省安装工程计价定额》 
（6）其他设备依据询价确定 
5 
红河州项
目 
双龙桥湿地花海（占地750
亩，门户花海景观
1250）、双龙桥湿地生态科
普园（占地480亩，建设生
态湿地观光公园，5000）、
双龙桥游客集散中心（占地
100 亩，建筑面积7,500
㎡，建设特色小镇核心游客
集散节点，2000），以及泸
江河水系疏溹和沿岸景观
（治理河道8.6 公里，建设
1000 亩湿地公园，新建沿
河景观20万㎡，10000）的
施工建设。 
13,245.88  建安工程费  13,245.88 
《红河州建水西庄紫陶小镇建设
项目可行性研究报告的批复》
（红发改投资〔2019〕8号）载
明项目总投资343,422 万元，其
中一期200,157 万元，二期
143,265万元。 
EPC承包合同约定暂估合同价
25,000万元，其中暂估建安工程
费22,527万元、暂估工程勘察费
230.3 万元、暂估工程设计费
609.76万元、不可预见费1,190
万元。 
红河州项目系岭南股份与云南正
浩建设工程有限公司、核工业西
南勘察设计研究院有限公司作为
联合体中标的紫陶小镇一期1标
段项目，其中核工业西南勘察设
计研究院有限公司主要负责项目
的勘察设计，公司负责项目的主
要建设施工，因此将合同价格中
（1）《云南省建设工程造价计价规则》
（2013版） 
（2）《云南省建筑工程工程量清单计价
规范》（GB50500-2013） 
（3）云南省建设厅关于建设工程造价依
据的解释答疑以及相关的调整文件 
（4）《国家发展改革委关于进一步放开
建设项目专业服务价格的通知》（发改
价格[2015]299号） 
1-1-4 
 
序号  项目名称  主要建设内容  项目投资总额  投资具体构成  测算过程  工程造价主要测算依据 
的13,245.88万元归于该募投项目
投资总额。 
6 
云东海项
目 
湿地科普标识系统，科研监
测系统，重要节点建设（主
入口区景观服务群、次入口
区景观服务群、候鸟探索花
园、湿地植物园），现状广
场改造（现有小广场改造，
亲水栈道修缮，新增栈道，
木平台，坐凳，亭廊等休憩
设施），现状人行道改造，
道路划线等工程。 
7,088.26 
建安工程费  6,684.34  《关于广东三水云东海国家湿地
公园建设项目项目建议书暨可行
性研究报告的审批意见》（三发
统资〔2018〕106 号）载明，建
设项目总投资18,593.64万元，其
中建筑安装工程费16,292.59万
元。 
施工合同约定合同价为7,088.26
万元，其中绿色施工安全防护措
施费403.92万元。 
公司系中标云东海项目B标，合
同价格在发改批复的项目总投资
额度内；合同价格中的建筑安装
工程费为6,684.34 万元，亦在发
改批复总建筑安装工程费额度
内。因此，将合同价格归为该募
投项目的投资总额。 
（1）《林业建设工程概算编制办法》
（LDB206-87） 
（2）《建设项目经济评价方法与参数
（第三版） 
（3）《建设工程量清单计价规范》
（GB50500-28） 
（4）《建设工程监理与相关服务收费管
理规定》（发改价格[2007]670 号） 
（5）《招标代理服务收费管理暂行办
法》（计价格[2002]1980号） 
（6）《工程勘察设计收费管理规定》
（计价格[2002]10号） 
（7）《基本建设财务管理规定》（财建
[2002]394号） 
（8）《广东省建设工程费用定额2010》
（9）三水区社会经济指标、市场现行价
格 
绿色施工安
全防护措施
费 
403.92 
7 
韶州公园
项目 
在韶关市韶州公园（沙湖公
园和老虎岩公园）内进行园
区绿化、道路系统、城市公
共服务设施、公园景观、给
排水及照明系统等的工程建
设。 
16,820.00  建安工程费  16,820.00 
《关于韶关市韶州公园建设项目
可行性研究报告的批复》（韶发
改投资〔2018〕13号）载明项目
总投资21,298.40万元，其中建安
工程费为18,252.77万元。 
总承包合同约定暂定合同总价
18,474.12万元，其中建安工程费
16820.36万元、勘察费190.74万
元、设计费593.84万元、预留金
（1）GB50500-2013 年《建设工程量清
单计价规范》 
（2）《广东省建设工程计价通则》
（2010年）、《广东省安装工程综合定
额》（2010年）、《广东省安装工程计
价办法》（2010年） 
（3）广东省、韶关市有关建设工程定额
及近期工程造价信息 
1-1-5 
 
序号  项目名称  主要建设内容  项目投资总额  投资具体构成  测算过程  工程造价主要测算依据 
869.18万元。 
韶州公园项目系岭南股份与中机
国际工程设计研究院有限责任公
司作为联合体中标，公司主要负
责项目总体协调及施工，因此将
合同价格中的建安工程费归为该
募投项目的投资总额。 
（4）财建[2002]394 号文关于印发《基
本建设财务管理规定》 
（5）广东省建筑工程综合定额和广东省
安装工程综合定额 
（6）《建筑工程估算指标》、《建筑工
程投资估算编制办法》 
（7）发改投资[2006]1325 号文，中华人
民共和国国家计委、建设部《建设项目
经济评价方法与参数》（第三版） 
上述投资估算中所涉建设工程类别、内容和工程量系根据项目可行性研究报告、发改批复，以及项目合同约定，并根据实际项目
需求进行测算；工程建设价格参照相关当地指导价格或市场价格，并依据国家有关部委及各地方政府颁布的投资估算编制办法和取费
标准估算，项目投资具体数额明细安排及测算过程合理。 
 
1-1-1 
 
2、募投项目的建设周期及各项投资构成是否属于资本性支出 
各募投项目合同约定的建设周期及实际施工周期情况如下： 
序
号 
项目名称  合同约定的建设周期  实际施工周期 
1  新郑项目 
365天，计划开工日期
2018年12月10日，
计划竣工日期2019年
12月9日 
实际开工日期为2018年12月10日，经发包方和监理单
位同意，项目预计竣工日期延期至2020年12月31日。 
2  合浦项目 
900天，其中设计工期
60 天，施工工期840
天 
合浦项目城东水道开工日期为2019年4月25日，北河水
道、南京水道、廉南大水沟、大戏院水沟、岭脚村水沟、
中山公园鱼塘的开工日期为2019年7月18日，爱卫街水
沟、北插江的开工日期为2019年12月5日 
3  桂湾公园项目 
计划开工时间为2019
年4月25日，计划竣
工时间为2021年4月
25 日，施工总工期不
超过731天； 
总体养护工期暂定为2
年，所有绿化种植子
单位工程养护期完工
暂定2023年4月25
日 
实际开工日期2019年8月16日 
4  清泉寺项目 
480天，计划开工日期
2019年12月15日，
计划竣工日期2021年
4月8日 
实际开工日期为2019年12月14日，竣工日期预计为
2021年4月7日 
5  红河州项目  365天 
实际开工日期为2019年8月30 日，完工日期预计为
2020年8月29日 
6  云东海项目 
建设工期200 天，计
划开工日期2020年1
月13日，计划竣工日
期2020 年7 月30
日； 
工程绿化养护时间为
12个月。 
实际开工日期为2020年2月24日 
7  韶州公园项目 
365天，计划开工日期
2018年8月10日，计
划竣工日期2019年8
月10日 
实际开工日期为2018年8月10日，施工期间因老虎岩园
区、梅林涧等部分施工场地未移交予岭南股份，因此，
2019年7月27日，韶关市武江区城市管理和综合执法局
及项目监理单位业已同意该项目工期延长至2020年8月
10日。 
截至本反馈意见回复日，上述募投项目均尚未完工，尚在建设中。 
1-1-2 
 
单位：万元 
序
号 
项目名
称 
项目投资金额 
董事会前已投入
金额（a） 
公司预算项目总成本（b） 
截至董事会决议日尚需投入金额（c＝b
－a） 
募集资金投
资金额 
是否属于资本
性支出 
1 
新郑项
目 
建安工程费  55,753.68  17,771.07  建安工程成本  40,725.47 
23,954.05  16,000.00  是 
设计费  1,115.07  440.15  设计成本  1,439.80 
合计  56,868.75  18,211.22  合计  42,165.27  23,954.05  -  - 
2 
合浦项
目 
建筑工程费  41,288.88  4,086.75  建安工程成本  32,845.44  28,758.69  28,000.00  是 
暂列费用  426  -  其他成本  401.88  401.88  -  - 
合计  41,714.88  4,086.75  合计  33,247.32  29,160.57  -  - 
3 
桂湾公
园项目 
建筑工程费  18,470.12  3,699.77  建安工程成本  15,796.29  12,096.52  12,000.00  是 
安全文明施工措
施费 
265.14  106.58  安全文明施工  264.14  157.56  -  - 
暂列费用  1,128.00  -  其他成本  1,128.00  1,128.00  -  - 
合计  19,863.26  3,806.35  合计  17,188.43  13,382.08  -  - 
4 
清泉寺
公园项
目 
工程建安费  14,770.29 
825.03 
建安工程成本  12,613.71 
13,227.21  10,000.00  是 
工程建设其他费
用 
1,256.50  工程建设其他成本  1,061.55 
勘察设计费  446.21  设计成本  376.98 
合计  16,473.00  合计  14,052.24  13,227.21  -  - 
5 
红河州
项目 
建安工程费  13,245.88  938.25  建安工程成本  9,076.93  8,138.68  7,000.00  是 
6 
云东海
项目 
建安工程费  6,684.34 
- 
建安工程成本  6,039.43  6,039.43  6,000.00  是 
绿色施工安全防
护措施费 
403.92  安全措施成本  305.08  305.08  -  否 
1-1-3 
 
序
号 
项目名
称 
项目投资金额 
董事会前已投入
金额（a） 
公司预算项目总成本（b） 
截至董事会决议日尚需投入金额（c＝b
－a） 
募集资金投
资金额 
是否属于资本
性支出 
合计  7,088.26  合计  6,344.51  6,344.51  -  - 
7 
韶州公
园项目 
建安工程费  16,820.00  4,904.11  建安工程成本  13,110.79  8,206.68  8,000.00   
建安工程费主要包括建筑工程、设备材料购置及安装工程等，符合资本化条件，属于资本性支出；工程建设其他费用包括但不限
于建设单位管理费、前期工作咨询费等其他费用，上述费用皆是工程建设所必要的费用，符合资本化条件，同样属于资本性支出；设
计费系为工程建设所必要的费用，符合资本化条件，同样属于资本性支出。 
资本性支出系指为形成生产经营能力，为以后各期取得收益而发生的各种资产支出。 
本次非公开发行的7个募投项目所形成的建设工程最终会在项目建设当地形成长期使用的资产，建安工程费、工程建设其他费用
及设计费系该等工程建设所必须的支出，影响效益超过一年，属于资本性支出。 
本次非公开发行募集资金投向为各募投项目的建安工程成本、设计成本，以及项目建设直接相关的工程建设其他成本，对公司来
讲，新郑项目、合浦项目、桂湾公园项目、清泉寺公园项目、红河州项目及韶州公园项目的建设工期已超过1年，公司为该等项目支
出前述成本影响公司经济效益时间超过1年；云东海项目的建设工期虽未超过1年，但公司于云东海项目需在项目竣工后承担12个
月的养护责任，养护期间费用由公司自行负担，养护期满并经发包方确认后，整个工程的养护管理权方可移交予发包方或养护单位，
据此，云东海项目影响公司支出效益亦超过1年。因此，本次募投项目资金投入均为资本性支出。 
1-1-4 
 
（二）结合项目安排、合同约定等情况，说明募投项目建设、未来回款、
预期效益、未来资产结构等情况 
1、募投项目建设及未来回款 
根据各募投项目合同约定，本次募投项目的发包方即付款方为各建设项目
当地政府部门或当地国有投资建设开发平台公司，项目回款资金来源在合同中
已有明确约定： 
序
号 
项目名称  付款方  合同约定的付款进度 
1  新郑项目 
新郑市住房和城
乡规划建设局 
资金来源：新郑市财政资金 
付款进度：每两个月按当期审定工程量和工程造价的70%支付进度款；工程竣工验
收合格且审计完成后30天内支付至97%；剩余3%在质保期满后30天内一次性支付 
2  合浦项目 
合浦县市政管理
局 
资金来源：合浦县市政管理局多渠道筹措资金解决 
付款进度：按月进度款支付至当期已完成工程量的80%，合同外的价款在完成相关
签证、变更程序手续，并经相关部门审定之后按规定支付；竣工验收达到质量要求
支付至总价款的80%，结算经有资质的审计部门审定后，工程款支付至结算总价的
97%；发包人按工程价款结算总额的3%预留工程质量保修金，待缺陷责任期满后返
还 
3  桂湾公园项目 
深圳市前海开发
投资控股有限公
司 
资金来源：前海管理局局财政资金 
付款进度：按月进度工程价款的82%支付工程进度款；竣工验收后最高支付至审核
结算价的90%；经政府审计部门审定最终结算总价后，支付至审定工程竣工结算价
款的97%；项目质量缺陷保修期结束支付剩余费用 
4 
清泉寺公园项
目 
南充市顺庆区城
乡建设局 
资金来源：区财政资金 
付款进度：工程进度达到总工程量的50%，支付暂定合同总价的30%工程款；竣工
验收合格付到暂定合同总额60%的工程款，结算审计完成12个月后付到结算审计总
额的80%，24个月内付到结算审计总额的100% 
5  红河州项目 
建水县迎晖开发
投资有限责任公
司 
资金来源：积极争取上级补助资金，不足部分自筹及银行贷款 
付款进度：按月进度工程价款的60%支付工程进度款；竣工验收后10个工作日内支
付至暂定合同总价的60%；经政府审计部门审定最终结算总价后，剩余款项分3年
支付（每半年支付一次） 
6  云东海项目 
佛山市三水云东
海新城开发投资
有限公司 
资金来源：云东海街道财政资金 
付款进度：按《建设工程施工合同》（示范文本）（GF-2017-0201）通用合同条款
中的付款进度执行 
7  韶州公园项目 
韶关市武江区城
市综合管理局 
资金来源：财政资金 
付款进度：每季按审核进度款的40%支付工程进度款；剩余57%在竣工结算后2年
内支付；项目质量缺陷保修期结束支付剩余费用 
上述募投项目均经过项目建设当地发改部门批准，项目回款资金来源明
确，有可靠的资金保障。 
2、募投项目预期收益及未来资产结构 
（1）募投项目预期收益 
1-1-5 
 
公司于各募投项目预期可获收入系该等募投项目的投资总额，按各募投项
目的预算总成本测算，各募投项目的预期收益情况如下： 
单位：万元    
项目  投资总额  预算总成本  预期收益 
新郑项目  56,868.75  42,165.27  14,703.48 
合浦项目  41,714.88  33,247.32  8,467.56 
桂湾公园项目  19,863.26  17,188.43  2,674.83 
清泉寺公园项目  16,473.00  14,052.24  2,420.76 
红河州项目  13,245.88  9,076.93  4,168.95 
云东海项目  7,088.26  6,344.51 
743.75 
韶州公园项目  16,820.00  13,110.79  3,709.21 
（2）募投项目实施对未来资产结构的影响 
本次募投项目为EPC施工合同或一般施工合同项下的工程施工，在合同履
行期内，根据该等募投项目的建设进度，公司将按完工百分比法确认收入，同
时根据工程结算情况将已完工并完成结算部分的合同价款计入应收账款，将未
结算但已实施部分的合同价款计入已完工未结算资产。 
（三）保荐机构核查意见 
保荐机构查阅了募投项目所涉及的施工合同及可行性研究报告、发改部门
批复等其他相关材料，获取了募投项目的开工令或开工报告，复核了公司本次
募投项目的预算成本、募投项目效益的测算过程等情况，与发行人相关工程负
责人员和财务人员进行交流等方式对募集资金投资项目的情况进行了核查。复
核了会计师核查意见。 
经核查，保荐机构认为，岭南股份本次非公开发行的7个建设项目具有明
确的投资构成明细，本次募集资金将用于募投项目中的建安工程费，以及包括
勘察设计费在内的与工程建设直接相关的工程建设其他费用等资本性支出，募
投项目效益的测算过程及测算依据合理、谨慎。 
（四）会计师核查意见 
经核查，会计师认为，岭南股份本次非公开发行的7个建设项目具有明确
的投资构成明细，将本次募集资金将用于募投项目中的建安工程费，以及包括
勘察设计费在内的与工程建设直接相关的工程建设其他费用等资本性支出，募
1-1-6 
 
投项目效益的测算过程及测算依据合理、谨慎。 
问题2、报告期内，发行人货币资金、应收账款、预付账款、其他应收
款、存货（合同资产）金额显著增加。请发行人说明：（1）上述资产项目的增
加与公司业务规模、净资产规模、净利润是否匹配；（2）结合应收账款期后回
款情况、业务模式、信用政策、同行业可比上市公司情况，说明应收账款水平
的合理性及坏账准备计提的充分性，说明是否存在应收款项在合同约定期限内
未及时收回的情形；（3）列示已完工未结算的主要项目情况；说明已完工未结
算资产持续增长的原因及合理性；说明上述项目结算进度是否符合预期，是否
存在未按约定及时结算的情形；（4）说明会计核算的谨慎性，相关资产减值准
备计提是否充分。请保荐机构和会计师发表核查意见。 
回复： 
（一）货币资金、应收账款、预付款项、其他应收款、存货（合同资产）
的金额增加与公司业务规模、净资产规模、净利润之间的匹配关系说明 
报告期内，公司货币资金、应收账款、预付款项、其他应收款以及存货，
与公司营业收入、净资产和净利润的变动情况如下： 
单位：万元 
项目 
2019年  2018年  2017年 
账面余额  增长额  增幅  账面余额  增长额  增幅  账面余额 
货币资金  260,669.25  57,343.28  28.20%  203,325.97  100,287.97  97.33%  103,038.00 
应收账款  381,115.25  42,134.75  12.43%  338,980.50  158,703.37  88.03%  180,277.13 
预付款项  5,104.76  1,410.59  38.18%  3,694.17  -80.61  -2.14%  3,774.78 
其他应收款  34,694.96  -3,869.34  -10.03%  38,564.30  1,371.93  3.69%  37,192.37 
存货  607,364.75  85,483.62  16.38%  521,881.13  176,853.27  51.26%  345,027.86 
营业收入  795,663.82  -88,626.38  -10.02%  884,290.20  406,416.12  85.05%  477,874.08 
净资产  520,036.91  57,047.73  12.32%  462,989.18  90,173.44  24.19%  372,815.74 
净利润  35,131.49  -44,809.10  -56.05%  79,940.59  28,173.58  54.42%  51,767.01 
公司预付款项整体规模较小，系因除少数专用设备或其他特殊情况外，公
司较少预付供应商款项，预付款项受营业收入变动影响较小；公司其他应收款
主要为在工程项目执行过程中，向客户支付的投标保证金或履约保证金，报告
期内其他应收款与营业收入变动趋势基本一致。除预付款项和其他应收款外，
1-1-7 
 
货币资金等项目与业务规模、净资产规模、净利润之间的匹配关系说明如下： 
1、货币资金 
公司作为工程施工类企业，对货币资金需求较大。相较2017年，2018年
货币资金增加较大一方面系当年营业收入较2017年有较大增长，另一方面当年
完成6.6 亿元面值可转债发行带来期末货币资金有所增长。虽然2019年公司营
业收入和净利润相较2018年有所下降，自2020年以来，公司新中标及新签合
同金额约47.5亿元，为满足公司业务发展需要，公司仍须通过银行借款等融资
手段，保持货币资金保有量。 
2、应收账款 
报告期内，公司的应收账款呈逐年增长的趋势，整体变动趋势与净资产规
模变动趋同，2019年在营业收入和净利润同比下降的情况下，应收账款同比上
升的原因详见下述“（二）1、应收账款水平合理性分析”之回复。 
3、存货变动 
公司存货主要系建造合同形成的已完工未结算资产，报告期内，公司的存
货呈逐年增长的趋势，整体变动趋势与净资产规模变动趋同。2018至2019年
度，公司的工程施工项目稳步推进，2018年度和2019年度的主营业务收入分
别为88.42亿元和79.51亿元，公司承接工程项目规模较大，工程项目结算程序
复杂，周期较长，大型项目完工到结算通常需要一年以上，因而导致公司在营
业收入减少的同时已完工未结算的存货余额持续增长。 
（二）结合应收账款期后回款情况、业务模式、信用政策、同行业可比上
市公司情况，说明应收账款水平的合理性及坏账准备计提的充分性，说明是否
存在应收款项在合同约定期限内未及时收回的情形 
1、应收账款水平合理性分析 
（1）公司业务模式和信用政策 
公司所处行业为建筑工程施工行业，该行业运营模式通常为“前期垫付、分
期结算、分期收款”，因此公司与客户签订的工程合同为按施工节点分阶段进行
收款，信用周期较长，此乃行业特性决定，符合行业运营特点。公司的主要客
1-1-8 
 
户是政府部门及相关基础设施的投资建设主体，工程款的资金来源于财政资
金，该等客户的信用较高，履约能力强，在实际执行中，受政府部门的内部审
批、整体财政资金安排等因素影响，工程款项的收取需经一定的程序和时间完
成。 
公司与客户约定的合同价款的结算一般可分为工程进度款、竣工验收结算
款和质保金结算。工程进度款为项目建设过程中，按月或按季支付的根据双方
确认的工程进度所对应的工程造价，工程进度款的支付比例一般为完成工程量
的60%-80%，例如当支付比例约定为完成工程量的60%，则当工程量完工比例
达到60%时，按60%工程造价的60%即工程总造价的36%支付进度款；竣工验
收后支付至完成工程量的80%-90%，经审计结算后支付至合同价的90%-95%；
质保期满后支付余下的5%-10%余款。 
报告期内，公司的业务模式和信用政策并未发生实质变化。 
（2）报告期内，公司应收账款变动分析 
报告期各期末，公司应收账款变动的具体情况如下： 
单位：万元 
项目 
2019年  2018年  2017年 
金额  增长额  增幅  金额  增长额  增幅  金额 
应收账款  381,115.25  42,134.75  12.43%  338,980.50  158,703.37  88.03%  180,277.13 
其中：1年以内应收
账款 
209,145.87  -45,308.19  -17.81%  254,454.06  141,012.49  124.30%  113,441.57 
1年以上应收账款  171,969.38  87,442.94  103.45%  84,526.44  17,690.87  26.47%  66,835.57 
营业收入  795,663.82  -88,626.38  -10.02%  884,290.20  406,416.12  85.05%  477,874.08 
2018年应收账款期末余额增长率与当年营业收入增长率相当。2019年，公
司营业收入下降，应收账款增加的主要原因为： 
①受项目建设周期影响，1-2年应收账款余额增加 
报告期各期末，公司应收账款各账龄段具体情况如下： 
账龄  2019年12月31日  2018年12月31日  2017年12月31日 
1年以内  54.88%  75.28%  63.33% 
1-2年  31.89%  12.65%  24.74% 
1-1-9 
 
账龄  2019年12月31日  2018年12月31日  2017年12月31日 
2-3年  5.45%  8.02%  7.13% 
3-4年  4.97%  2.41%  1.37% 
4-5年  1.76%  0.29%  1.34% 
5年以上  1.06%  1.34%  2.09% 
合计  100.00%  100.00%  100.00% 
报告期内，发行人账龄在1年以上的应收账款分别为36.67%、24.72%和
45.12%，账龄在2年以上的应收账款分别为11.93%、12.06%和13.24%。 
发行人应收账款主要源于园林及水务工程施工项目，项目建设周期通常在
2年左右，按照工程合同约定，建设期内通常按照已结算工程量的一定比例回
款，并设定支付控制线，待项目竣工并验收审计定案后再付款至结算价的80%
至95%，剩余部分在以后年度支付，或者作为质保金待质保期结束后支付。
2019年部分项目前期已按进度结算或者已完工，但由于市政工程项目验收及结
算审计涉及业主方及主管机构、监理方、审计机构等，周期通常较长，造成部
分项目已进度结算的工程量达不到合同约定的付款条件，相应的其账龄从一年
内迁徙至一年以上，造成2019年账龄在一年以上的应收账款比例有所上升，但
发行人账龄在2年以上的应收账款同比变化不大，整体符合公司业务特点，具
有合理性。 
②公司承接的施工项目主要为市政工程，客户为政府部门及其所属的基础
设施投资建设主体，受宏观经济下行及内部审核节奏影响，款项收取较慢 
同行业可比上市公司在2019年的应收账款与营业收入增长率情况如下： 
上市公司  营业收入增长率  应收账款增长率 
铁汉生态  -34.62%  44.37% 
蒙草生态  -25.36%  -0.93% 
美尚生态  -15.37%  3.28% 
东方园林  -38.82%  6.96% 
棕榈股份  -49.17%  -34.80% 
文科园林  1.73%  8.23% 
岭南股份  -10.02%  8.02% 
注：上表中的应收账款增长率为扣除坏账准备后的应收账款净额增长率。 
由上表可知，2019年应收账款增长率亦高于其营业收入增长率系属公司所
处行业的普遍现象。施工工程中，公司以实际已完成工程量为基础，按照承包
1-1-10 
 
合同约定的工程结算条款，在相关的付款条件得到满足时向建设单位提出结算
和付款申请，在建设单位根据实际完成工程量对进度款支付审批后，公司开具
发票，业主单位支付工程款。由于公司承接的施工项目主要为市政工程，客户
为政府部门及其所属的基础设施投资建设主体。上述工程款的资金来源于财政
资金，工程款的具体支付审批时间需要由政府部门的内部审批流程、整体财政
资金用途安排等因素综合决定，这导致款项收取较慢，进而导致在2019年末应
收账款余额相较2018年末有所增长。 
综上所述，报告期内，公司的业务模式和信用政策并未发生实质变化，应
收账款水平符合行业整体发展状况和公司项目建设周期，具有合理性。 
2、应收账款坏账计提准备充分性分析 
报告期各期末，公司应收账款坏账准备计提情况如下： 
单位：万元 
类别 
2019.12.31 
账面余额  坏账准备 
账面价值 
金额  占比  金额  计提比例 
（1）按单项计提坏账准备的应收
账款 
3,825.76  1.00%  3,825.76  100.00%  - 
（2）按组合计提坏账准备的应收
账款 
377,289.49  99.00%  44,831.45  11.88%  332,458.04 
其中：按信用风险特征组合计提
坏账准备的应收账款 
377,289.49  99.00%  44,831.45  11.88%  332,458.04 
合计  381,115.25  100.00%  48,657.21  12.77%  332,458.04 
类别 
2018.12.31 
账面余额  坏账准备 
账面价值 
金额  占比  金额  计提比例 
（1）按单项计提坏账准备的应收
账款 
982.43  0.29%  982.43  100.00%  - 
其中：单项金额重大并单独计提
坏账准备的应收账款 
899.32  0.27%  899.32  100.00%  - 
单项金额不重大但单独计提坏账
准备的应收账款 
83.11  0.02%  83.11  100.00%  - 
（2）按组合计提坏账准备的应收
账款 
337,998.07  99.71%  32,199.87  9.53%  305,798.20 
其中：按信用风险特征组合计提
坏账准备的应收账款 
337,998.07  99.71%  32,199.87  9.53%  305,798.20 
合计  338,980.50  100.00%  33,182.30  9.79%  305,798.20 
类别  2017.12.31 
1-1-11 
 
账面余额  坏账准备 
账面价值 
金额  占比  金额  计提比例 
（1）按单项计提坏账准备的应收
账款 
1,150.24  0.64%  1,150.24  100.00%  - 
其中：单项金额重大并单独计提
坏账准备的应收账款 
1,150.24  0.64%  1,150.24  100.00%  - 
单项金额不重大但单独计提坏账
准备的应收账款 
-  -  -  -  - 
（2）按组合计提坏账准备的应收
账款 
179,126.89  99.36%  19,838.84  11.08%  159,288.05 
其中：按信用风险特征组合计提
坏账准备的应收账款 
179,126.89  99.36%  19,838.84  11.08%  159,288.05 
合计  180,277.13  100.00%  20,989.08  11.64%  159,288.05 
其中，按组合计提坏账准备的应收账款及其账龄和坏账准备计提情况如
下： 
单位：万元 
账龄  金额  坏账准备  计提比例 
2019年12月31日 
1年以内  209,145.87  12,443.50  5.95% 
1-2年  120,445.78  16,107.90  13.37% 
2-3年  20,507.88  4,378.98  21.35% 
3-4年  17,314.77  5,691.07  32.87% 
4-5年  6,722.31  3,863.92  57.48% 
5年以上  3,152.88  2,346.07  74.41% 
合计  377,289.49  44,831.44  11.88% 
2018年12月31日 
1年以内  254,454.06  12,722.70  5.00% 
1-2年  42,763.61  4,276.36  10.00% 
2-3年  27,116.73  5,813.84  21.44% 
3-4年  8,156.99  4,078.49  50.00% 
4-5年  991.07  792.85  80.00% 
5年以上  4,515.62  4,515.62  100.00% 
合计  337,998.07  32,199.87  9.53% 
2017年12月31日 
1年以内  113,441.57  5,672.08  5.00% 
1-2年  44,319.74  4,431.97  10.00% 
2-3年  12,779.77  2,851.68  22.31% 
3-4年  2,447.16  1,223.58  50.00% 
1-1-12 
 
账龄  金额  坏账准备  计提比例 
4-5年  2,395.67  1,916.54  80.00% 
5年以上  3,742.98  3,742.98  100.00% 
合计  179,126.89  19,838.84  11.08% 
报告期各期末应收账款的期后回款情况如下： 
项目  2019.12.31  2018.12.31  2017.12.31 
应收账款余额（万元）  381,115.25  338,980.50  180,277.13 
期后回款金额（万元）  99,907.65  170,836.88  96,733.11 
期后回款比例  26.21%  50.40%  53.66% 
注：2017年和2018年期后回款系期后一年的回款情况；2019年的期后回款系截至2020年6月30日的回
款情况。 
施工工程中，公司以实际已完成工程量为基础，按照承包合同约定的工程
结算条款，在相关的付款条件得到满足时向建设单位提出结算和付款申请，在
建设单位根据实际完成工程量对进度款支付审批后，公司开具发票，业主单位
支付工程款。由于公司承接的施工项目主要为市政工程，客户为政府部门及其
所属的基础设施投资建设主体。上述工程款的资金来源于财政资金，工程款的
具体支付审批时间需要由政府部门的内部审批流程、整体财政资金用途安排等
因素综合决定，这导致款项收取较慢。报告期各期末，公司已对应收账款相应
计提坏账准备。 
（1）2019年1月1日前，对按账龄分析法计提坏账准备对比 
2019年1月1日执行新金融工具准则前，公司按账龄划分应收账款的坏账
准备计提比例与同行业

证券代码：002717                            证券简称：岭南股份
            岭南生态文旅股份有限公司
                              与
                   长城证券股份有限公司
        关于岭南生态文旅股份有限公司
 非公开发行股票申请文件的反馈意见回复
                     保荐机构（主承销商）
                       二〇二〇年七月
                              1-1-1
 中国证券监督管理委员会：
    根据贵会于 2020 年 6 月 29 日出具的《中国证监会行政许可项目审查一次
反馈意见通知书》（201233 号）（以下简称“反馈意见”），岭南生态文旅股
份有限公司（以下简称“岭南股份”、“公司”、“发行人”或“申请人”）
与保荐机构长城证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）、北京市君合律
师事务所（以下简称“律师”）、华兴会计师事务所（特殊普通合伙）（以下
简称“会计师”）对反馈意见所涉及的问题认真进行了逐项核查和落实，现回
复如下，请予审核。
     除非文义另有所指，本回复中的简称与《岭南生态文旅股份有限公司非公
 开发行A股股票预案》和《长城证券股份有限公司关于岭南生态文旅股份有限
 公司2020年度非公开发行A股股票之尽职调查报告》中的简称具有相同含义。
                                 1-1-1
一、重点问题
     问题 1、请发行人补充说明：（1）本次募投项目的具体建设内容及投资构
成明细，投资数额的测算依据和测算过程，各募投项目的建设周期，各项投资
构成是否属于资本性支出；（2）结合项目安排、合同约定等情况，说明募投项
目建设、未来回款、预期效益、未来资产结构等情况。请保荐机构和会计师发
表核查意见。
回复：
     本次非公开发行 A 股股票募集资金总额不超过 122,000 万元，扣除发行费
用后拟用于以下项目：
序                                                            项目投资总额    拟投入募集资金
                            项目名称
号                                                              （万元）        金额（万元）
     新郑市双洎河综合治理示范段工程（EPC）（以下简称“新郑
1                                                                 56,868.75         16,000.00
     项目”）
     北海市合浦县廉州镇水环境整治二期工程项目设计-施工总承
2                                                                 41,714.88         28,000.00
     包（EPC）（以下简称“合浦项目”）
     深圳市前海桂湾公园项目绿化景观工程施工总承包Ⅱ标（以下
3                                                                 19,863.26         12,000.00
     简称“桂湾公园项目”）
     南充市清泉寺公园建设项目勘测设计施工总承包（EPC）（以
4                                                                 16,473.00         10,000.00
     下简称“清泉寺公园项目”）
     红河州建水县西庄紫陶小镇建设项目（一期）1 标段勘察设计
5                                                                 13,245.88          7,000.00
     施工总承包（EPC）（以下简称“红河州项目”）
     广东三水云东海国家湿地公园建设（B 标）（以下简称“云东
6                                                                  7,088.26          6,000.00
     海项目”）
     韶关市韶州公园建设项目勘察设计施工总承包（EPC）（以下
7                                                                 16,820.00          8,000.00
     简称“韶州公园项目”）
8    补充流动资金                                                 35,000.00         35,000.00
                           合计                                  207,074.03        122,000.00
     其中，补充流动资金 35,000 万元，不属于资本性支出，占本次募集资金金
额的 28.69%，未超过募集资金总额的 30%。
     （一）募投项目的具体建设内容及投资构成明细，投资数额的测算依据和
测算过程，各募投项目的建设周期，各项投资构成是否属于资本性支出
     1、募投项目的具体建设内容及投资构成明细，投资数额的测算依据和测
算过程
     除补充流动资金外，其他 7 个募投项目系公司为客户提供建设项目施工服
                                           1-1-1
务，募投项目投资数额系根据建设项目所在地发改部门的批复金额、公司与客
户签署的募投项目承包合同项下的合同金额，以及募投项目可行性研究报告的
投资估算，并结合实际项目建设需求进行测算，具体情况如下：
                                1-1-2
                                                                                                                                                               单位：万元
序号   项目名称          主要建设内容               项目投资总额        投资具体构成                    测算过程                        工程造价主要测算依据
                  双洎河河道治理，包括河道                         建安工程费    55,753.68   《关于新郑市双洎河综合治理示      （1）《水利工程设计概（估）算编制规
                  清淤、挡墙工程；两岸水土                                                   范段项目建议书的批复》（新发      定》
                  保持，包括绿化、亮化、防                                                   改综字〔2018〕29 号）载明
                                                                                                                               （2）《水利建筑工程概算定额》；
                  洪抢险、道路、给排水及配
                                                                                             EPC 总承包合同约定签约合同价
                  套基础设施工程等                                                                                             （3）《 水利水电 设备安装 工程概算定
                                                                                             为 56,868.75 万元，合同价为包括
                                                                                                                               额》
                                                                                             建安工程费（投资估算 58,874 万
                                                                                             元）和 2% 设 计费（ 1,177.48 万   （4）《河南省水利水电工程概预算定额
                                                                                             元）按中标优惠率 5.3%计算。       及设计概（估）算编制规定》等工程定
1      新郑项目                                       56,868.75
                                                                   设计费        1,115.07                                      额
                                                                                             EPC 总承包合同约定的合同价格
                                                                                             在发改批复项目估算投资额度        （5）《河南省房屋建筑与装饰工程预算
                                                                                             内，且该项目设计系由岭南股份      定额（HA 01-31-2016）》
                                                                                             全资子公司岭南设计负责，施工
                                                                                                                               （ 6） 《河 南省 市 政工 程预 算定 额
                                                                                             系由岭南股份负责，因此，将合
                                                                                                                               （HAA1-31-2016）》
                                                                                             同价格归为该募投项目投资总
                                                                                             额。                              （7）《 河南省通 用安装工 程预算定额
                                                                                                                               （HA02-31-2016）》
                  廉 州 镇 北 河 水道 、 城 东 水                  建筑工程费    41,288.88   《关于廉州镇水环境整治二期工      （1）《市政公用工程设计文件编制深度
                  道、北插江、廉南大水沟、                                                   程项目可行性研究报告的批复》      规定》（2013 版）
                  南京水道、大戏院水沟、岭                                                   （合发改字〔2018〕 396 号）载
                                                                                                                               （2）《 市政工程 投资估算 编制办法》
                  脚村水沟、爱卫街水沟、中                                                   明，项目估算投资 53,925.57 万
                                                                                                                               （建标[2007]164 号）
                  山 公 园 鱼 塘 治理 工 程 的 施                                            元，其中工程费用 36,834.20 万
                  工，具体包括水道治理、人                                                   元、包括勘察设计监理在内的工      （3）《广西壮族自治区市政工程消耗量
                  行道及自行车绿道的新建、                                                   程建设其他费用 13,096.88 万元、   定额》（2014 版）
2      合浦项目                                       41,714.88
                  人行道树种植、水道周边工                         暂列费         426.00     预备费 3,994.49 万元。
                                                                                                                               （4）《广西壮族自治区安装工程消耗量
                  程亮化及配套设施建设等。
                                                                                             EPC 总承包合同约定建筑工程费      定额》（2015 年版）
                                                                                             41,288.88 万元 、设计费 426 万
                                                                                                                               （5）《自治区住房城乡建设厅关于颁发
                                                                                             元、暂列费用 2,765.69 万元，合
                                                                                                                               2016 年〈广西壮族自治区建设工程费用
                                                                                             同价格 44,480.57 万元。
                                                                                                                               定 额 〉 的 通 知 》 （ 桂 建 标 ［ 2016］ 16
                                                                                             合浦项目系公司与中国市政工程      号）
                                                                                1-1-1
序号   项目名称          主要建设内容               项目投资总额        投资具体构成                   测算过程                       工程造价主要测算依据
                                                                                             西北设计研究院有限公司作为联
                                                                                                                              （6 ）人 工费 依据 桂建标[2018]19 号文
                                                                                             合体中标，其中公司负责项目施
                                                                                                                              《关于调整建设工程定额人工费及有关
                                                                                             工建设。EPC 总承包合同约定的
                                                                                                                              费率的通知》；材料价格根据《北海市
                                                                                             合同价格在发改批复项目估算投
                                                                                                                              建设工程造价信息》发布的 2018 年 07
                                                                                             资额度内，因此，将合同价格中
                                                                                                                              月北海市合浦县材料价格，没有的材料
                                                                                             的建筑工程费及预计很可能发生
                                                                                                                              参考北海市信息价或市场询价
                                                                                             的暂列费归为该募投项目投资总
                                                                                             额。
                  前 海 桂 湾 公 园内 土 石 方 工                  建筑工程费    18,470.12   《深圳市前海管理局关于前海桂
                  程、绿化种植工程、硬质景                                                   湾公园工程项目可行性研究报告
                                                                   安全文明施
                  观工程、给排水工程、电气                                        265.14     的批复》（深前海函〔2019〕259    （1）《深圳建设工程价格信息》
                                                                   工措施费
                  工程、景观结构工程、既有                                                   号）载明，项目估算投资
                  市政设施的拆改迁工程、公                                                   108,213.92 万元，其中工程费用    （2）《深圳市建设工程材料设备询价采
                  园内各专项工程（灯光、标                                                   88,833.84 万元、工程建设其他费   购办法》
                  识、钢结构构筑物、弱电智                                                   用 11,364.23 万 元 、 预 备 费   （3）参照前海合作区内已完成公开招标
                  能化、服务建筑等工程）的                                                   8,015.85 万元。                  类似工程中标价或结算价
                  预留预埋工程等，以及本标
                                                                                             施工总承包合同约定合同价格       （4）《建设工程工程量清单计价规范》
                  段范围内所有工程（包含灯
       桂湾公园                                                                              19,863.26 万元，其中安全文明施   （GB50500-2013）及《深圳市建设工程
3                 光、标识、钢结构构筑物、            19,863.26
       项目                                                                                  工措施费 265.14 万元、暂列费用   工程量清单补充计价规范》
                  弱电智能化、服务建筑、功
                                                                                             1,128 万元。
                  能 建 筑 、 步 行景 观 桥 等 工                  暂列费用      1,128.00                                     （5）深圳市建设工程计价标准中的工程
                  程）的总包管理服务。                                                       公司系中标桂湾公园绿化景观工     量计算规则：《深圳市建设工程计价规
                                                                                             程Ⅱ标项目，合同价格在发改批     程》（2017）、《深圳市建设工程计价
                                                                                             复的项目投资额度内；根据发改     费率标准》（2018）及相关配套文件；
                                                                                             批复桂湾公园整体投资主要系工     及相关配套文件
                                                                                             程费用及工程建设其他费用，合
                                                                                             同价格中的建筑工程费，因此，     （6）合同后附主要材料设备参考品牌表
                                                                                             将合同价格归为该募投项目投资
                                                                                             总额。
                  服 务 建 筑 建 设（ 含 竹 林 茶                  工程建安费    14,770.29   《南充市顺庆区发展和改革局关     （1）项目建设单位提供的基础数据资料
       清泉寺公   室、厕所及管理用房）；广                                                   于对清泉寺公园建设项目可行性
4                                                     16,473.00    工程建设其                                                 （2）现 行有关工 程技术经 济方面的规
       园项目     场、运动场、临时停车场、                                       1,256.50    研究报告的批复》（南顺发改行
                                                                   他费用                                                     范、标准、定额等，以及国家正式颁布
                                                                                1-1-2
序号   项目名称           主要建设内容              项目投资总额        投资具体构成                    测算过程                            工程造价主要测算依据
                  景 观 水 景 、 花海 挡 墙 的 铺                                            审〔2019〕527 号）载明项目估           的技术法规和技术标准
                  装；一级园路、二级园路、                                                   算总投资 16,914.39 万元。
                                                                                                                                    （3）国家现行投资估算的有关规定
                  登山道、高空栈道、玻璃挑
                                                                                             EPC 承包合同约定暂定合同总价
                  台及人行隧道的道路建设；                                                                                          （4）项目当地类似工程的造价
                                                                                             16,473 万 元 ， 其 中 工 程 建 安 费
                  景观绿化、保育区绿化及水
                                                                                             14,770.29 万元、工程建设其他费         （5）《 四川省建 筑工程计 价定额》、
                  生植物等园林绿化工程及软
                                                                   勘察设计费     446.21     用 1,256.50 万 元 、 勘 察 设 计 费    《四川省安装工程计价定额》
                  硬质驳岸的建设等。
                                                                                             446.21 万元。
                                                                                                                                    （6）其他设备依据询价确定
                                                                                             EPC 承包合同约定的合同价格在
                                                                                             发改批复项目估算投资额度内，
                                                                                             因此，将合同价格归为该募投项
                                                                                             目投资总额。
                  双龙桥湿地花海（占地 750                                                   《红河州建水西庄紫陶小镇建设
                  亩 ， 门 户 花 海 景 观                                                    项目可行性研究报告的批复》
                  1250）、双龙桥湿地生态科                                                   （红发改投资〔2019〕8 号）载
                  普园（占地 480 亩，建设生                                                  明项目总投资 343,422 万元，其
                  态湿地观光公园，5000）、                                                   中 一 期 200,157 万 元 ， 二 期
                  双龙桥游客集散中心（占地                                                   143,265 万元。                         （1）《云南省建设工程造价计价规则》
                  100 亩 ， 建 筑 面 积 7,500                                                                                       （2013 版）
                                                                                             EPC 承 包 合同 约 定 暂 估合 同 价
                  ㎡，建设特色小镇核心游客
                                                                                             25,000 万元，其中暂估建安工程          （2）《云南省建筑工程工程量清单计价
                  集散节点，2000），以及泸
                                                                                             费 22,527 万元、暂估工程勘察费         规范》（GB50500-2013）
                  江 河 水 系 疏 溹和 沿 岸 景 观
       红河州项                                                                              230.3 万 元 、 暂 估 工 程 设 计 费
5                 （治理河道 8.6 公里，建设           13,245.88    建安工程费    13,245.88                                          （3）云南省建设厅关于建设工程造价依
       目                                                                                    609.76 万元 、不可预见费 1,190
                  1000 亩湿地公 园，新 建沿                                                                                         据的解释答疑以及相关的调整文件
                                                                                             万元。
                  河景观 20 万㎡，10000）的
                  施工建设。                                                                 红河州项目系岭南股份与云南正           （4）《国家发展改革委关于进一步放开
                                                                                             浩建设工程有限公司、核工业西           建设项目专业服务价格的通知》（发改
                                                                                             南勘察设计研究院有限公司作为           价格[2015]299 号）
                                                                                             联合体中标的紫陶小镇一期 1 标
                                                                                             段项目，其中核工业西南勘察设
                                                                                             计研究院有限公司主要负责项目
                                                                                             的勘察设计，公司负责项目的主
                                                                                             要建设施工，因此将合同价格中
                                                                                1-1-3
序号   项目名称         主要建设内容         项目投资总额        投资具体构成                     测算过程                     工程造价主要测算依据
                                                                                      的 13,245.88 万元归于该募投项目
                                                                                      投资总额。
                  湿地科普标识系统，科研监                  建安工程费    6,684.34    《关于广东三水云东海国家湿地      （1）《 林业建设 工程概算 编制办法》
                  测系统，重要节点建设（主                                            公园建设项目项目建议书暨可行      （LDB206-87）
                  入口区景观服务群、次入口                                            性研究报告的审批意见》（三发
                                                                                                                        （2）《 建设项目 经济评价 方法与参数
                  区景观服务群、候鸟探索花                                            统资〔2018〕106 号）载明，建
                                                                                                                        （第三版）
                  园、湿地植物园），现状广                                            设项目总投资 18,593.64 万元，其
                  场改造（现有小广场改造，                                            中建筑安装工程费 16,292.59 万   

证券代码：002717                            证券简称：岭南股份
            岭南生态文旅股份有限公司
                              与
                   长城证券股份有限公司
        关于岭南生态文旅股份有限公司
 非公开发行股票申请文件的反馈意见回复
                     保荐机构（主承销商）
                       二〇二〇年七月
                              1-1-1
 中国证券监督管理委员会：
    根据贵会于 2020 年 6 月 29 日出具的《中国证监会行政许可项目审查一次
反馈意见通知书》（201233 号）（以下简称“反馈意见”），岭南生态文旅股
份有限公司（以下简称“岭南股份”、“公司”、“发行人”或“申请人”）
与保荐机构长城证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）、北京市君合律
师事务所（以下简称“律师”）、华兴会计师事务所（特殊普通合伙）（以下
简称“会计师”）对反馈意见所涉及的问题认真进行了逐项核查和落实，现回
复如下，请予审核。
     除非文义另有所指，本回复中的简称与《岭南生态文旅股份有限公司非公
 开发行A股股票预案》和《长城证券股份有限公司关于岭南生态文旅股份有限
 公司2020年度非公开发行A股股票之尽职调查报告》中的简称具有相同含义。
                                 1-1-1
一、重点问题
     问题 1、请发行人补充说明：（1）本次募投项目的具体建设内容及投资构
成明细，投资数额的测算依据和测算过程，各募投项目的建设周期，各项投资
构成是否属于资本性支出；（2）结合项目安排、合同约定等情况，说明募投项
目建设、未来回款、预期效益、未来资产结构等情况。请保荐机构和会计师发
表核查意见。
回复：
     本次非公开发行 A 股股票募集资金总额不超过 122,000 万元，扣除发行费
用后拟用于以下项目：
序                                                            项目投资总额    拟投入募集资金
                            项目名称
号                                                              （万元）        金额（万元）
     新郑市双洎河综合治理示范段工程（EPC）（以下简称“新郑
1                                                                 56,868.75         16,000.00
     项目”）
     北海市合浦县廉州镇水环境整治二期工程项目设计-施工总承
2                                                                 41,714.88         28,000.00
     包（EPC）（以下简称“合浦项目”）
     深圳市前海桂湾公园项目绿化景观工程施工总承包Ⅱ标（以下
3                                                                 19,863.26         12,000.00
     简称“桂湾公园项目”）
     南充市清泉寺公园建设项目勘测设计施工总承包（EPC）（以
4                                                                 16,473.00         10,000.00
     下简称“清泉寺公园项目”）
     红河州建水县西庄紫陶小镇建设项目（一期）1 标段勘察设计
5                                                                 13,245.88          7,000.00
     施工总承包（EPC）（以下简称“红河州项目”）
     广东三水云东海国家湿地公园建设（B 标）（以下简称“云东
6                                                                  7,088.26          6,000.00
     海项目”）
     韶关市韶州公园建设项目勘察设计施工总承包（EPC）（以下
7                                                                 16,820.00          8,000.00
     简称“韶州公园项目”）
8    补充流动资金                                                 35,000.00         35,000.00
                           合计                                  207,074.03        122,000.00
     其中，补充流动资金 35,000 万元，不属于资本性支出，占本次募集资金金
额的 28.69%，未超过募集资金总额的 30%。
     （一）募投项目的具体建设内容及投资构成明细，投资数额的测算依据和
测算过程，各募投项目的建设周期，各项投资构成是否属于资本性支出
     1、募投项目的具体建设内容及投资构成明细，投资数额的测算依据和测
算过程
     除补充流动资金外，其他 7 个募投项目系公司为客户提供建设项目施工服
                                           1-1-1
务，募投项目投资数额系根据建设项目所在地发改部门的批复金额、公司与客
户签署的募投项目承包合同项下的合同金额，以及募投项目可行性研究报告的
投资估算，并结合实际项目建设需求进行测算，具体情况如下：
                                1-1-2
                                                                                                                                                               单位：万元
序号   项目名称          主要建设内容               项目投资总额        投资具体构成                    测算过程                        工程造价主要测算依据
                  双洎河河道治理，包括河道                         建安工程费    55,753.68   《关于新郑市双洎河综合治理示      （1）《水利工程设计概（估）算编制规
                  清淤、挡墙工程；两岸水土                                                   范段项目建议书的批复》（新发      定》
                  保持，包括绿化、亮化、防                                                   改综字〔2018〕29 号）载明
                                                                                                                               （2）《水利建筑工程概算定额》；
                  洪抢险、道路、给排水及配
                                                                                             EPC 总承包合同约定签约合同价
                  套基础设施工程等                                                                                             （3）《 水利水电 设备安装 工程概算定
                                                                                             为 56,868.75 万元，合同价为包括
                                                                                                                               额》
                                                                                             建安工程费（投资估算 58,874 万
                                                                                             元）和 2% 设 计费（ 1,177.48 万   （4）《河南省水利水电工程概预算定额
                                                                                             元）按中标优惠率 5.3%计算。       及设计概（估）算编制规定》等工程定
1      新郑项目                                       56,868.75
                                                                   设计费        1,115.07                                      额
                                                                                             EPC 总承包合同约定的合同价格
                                                                                             在发改批复项目估算投资额度        （5）《河南省房屋建筑与装饰工程预算
                                                                                             内，且该项目设计系由岭南股份      定额（HA 01-31-2016）》
                                                                                             全资子公司岭南设计负责，施工
                                                                                                                               （ 6） 《河 南省 市 政工 程预 算定 额
                                                                                             系由岭南股份负责，因此，将合
                                                                                                                               （HAA1-31-2016）》
                                                                                             同价格归为该募投项目投资总
                                                                                             额。                              （7）《 河南省通 用安装工 程预算定额
                                                                                                                               （HA02-31-2016）》
                  廉 州 镇 北 河 水道 、 城 东 水                  建筑工程费    41,288.88   《关于廉州镇水环境整治二期工      （1）《市政公用工程设计文件编制深度
                  道、北插江、廉南大水沟、                                                   程项目可行性研究报告的批复》      规定》（2013 版）
                  南京水道、大戏院水沟、岭                                                   （合发改字〔2018〕 396 号）载
                                                                                                                               （2）《 市政工程 投资估算 编制办法》
                  脚村水沟、爱卫街水沟、中                                                   明，项目估算投资 53,925.57 万
                                                                                                                               （建标[2007]164 号）
                  山 公 园 鱼 塘 治理 工 程 的 施                                            元，其中工程费用 36,834.20 万
                  工，具体包括水道治理、人                                                   元、包括勘察设计监理在内的工      （3）《广西壮族自治区市政工程消耗量
                  行道及自行车绿道的新建、                                                   程建设其他费用 13,096.88 万元、   定额》（2014 版）
2      合浦项目                                       41,714.88
                  人行道树种植、水道周边工                         暂列费         426.00     预备费 3,994.49 万元。
                                                                                                                               （4）《广西壮族自治区安装工程消耗量
                  程亮化及配套设施建设等。
                                                                                             EPC 总承包合同约定建筑工程费      定额》（2015 年版）
                                                                                             41,288.88 万元 、设计费 426 万
                                                                                                                               （5）《自治区住房城乡建设厅关于颁发
                                                                                             元、暂列费用 2,765.69 万元，合
                                                                                                                               2016 年〈广西壮族自治区建设工程费用
                                                                                             同价格 44,480.57 万元。
                                                                                                                               定 额 〉 的 通 知 》 （ 桂 建 标 ［ 2016］ 16
                                                                                             合浦项目系公司与中国市政工程      号）
                                                                                1-1-1
序号   项目名称          主要建设内容               项目投资总额        投资具体构成                   测算过程                       工程造价主要测算依据
                                                                                             西北设计研究院有限公司作为联
                                                                                                                              （6 ）人 工费 依据 桂建标[2018]19 号文
                                                                                             合体中标，其中公司负责项目施
                                                                                                                              《关于调整建设工程定额人工费及有关
                                                                                             工建设。EPC 总承包合同约定的
                                                                                                                              费率的通知》；材料价格根据《北海市
                                                                                             合同价格在发改批复项目估算投
                                                                                                                              建设工程造价信息》发布的 2018 年 07
                                                                                             资额度内，因此，将合同价格中
                                                                                                                              月北海市合浦县材料价格，没有的材料
                                                                                             的建筑工程费及预计很可能发生
                                                                                                                              参考北海市信息价或市场询价
                                                                                             的暂列费归为该募投项目投资总
                                                                                             额。
                  前 海 桂 湾 公 园内 土 石 方 工                  建筑工程费    18,470.12   《深圳市前海管理局关于前海桂
                  程、绿化种植工程、硬质景                                                   湾公园工程项目可行性研究报告
                                                                   安全文明施
                  观工程、给排水工程、电气                                        265.14     的批复》（深前海函〔2019〕259    （1）《深圳建设工程价格信息》
                                                                   工措施费
                  工程、景观结构工程、既有                                                   号）载明，项目估算投资
                  市政设施的拆改迁工程、公                                                   108,213.92 万元，其中工程费用    （2）《深圳市建设工程材料设备询价采
                  园内各专项工程（灯光、标                                                   88,833.84 万元、工程建设其他费   购办法》
                  识、钢结构构筑物、弱电智                                                   用 11,364.23 万 元 、 预 备 费   （3）参照前海合作区内已完成公开招标
                  能化、服务建筑等工程）的                                                   8,015.85 万元。                  类似工程中标价或结算价
                  预留预埋工程等，以及本标
                                                                                             施工总承包合同约定合同价格       （4）《建设工程工程量清单计价规范》
                  段范围内所有工程（包含灯
       桂湾公园                                                                              19,863.26 万元，其中安全文明施   （GB50500-2013）及《深圳市建设工程
3                 光、标识、钢结构构筑物、            19,863.26
       项目                                                                                  工措施费 265.14 万元、暂列费用   工程量清单补充计价规范》
                  弱电智能化、服务建筑、功
                                                                                             1,128 万元。
                  能 建 筑 、 步 行景 观 桥 等 工                  暂列费用      1,128.00                                     （5）深圳市建设工程计价标准中的工程
                  程）的总包管理服务。                                                       公司系中标桂湾公园绿化景观工     量计算规则：《深圳市建设工程计价规
                                                                                             程Ⅱ标项目，合同价格在发改批     程》（2017）、《深圳市建设工程计价
                                                                                             复的项目投资额度内；根据发改     费率标准》（2018）及相关配套文件；
                                                                                             批复桂湾公园整体投资主要系工     及相关配套文件
                                                                                             程费用及工程建设其他费用，合
                                                                                             同价格中的建筑工程费，因此，     （6）合同后附主要材料设备参考品牌表
                                                                                             将合同价格归为该募投项目投资
                                                                                             总额。
                  服 务 建 筑 建 设（ 含 竹 林 茶                  工程建安费    14,770.29   《南充市顺庆区发展和改革局关     （1）项目建设单位提供的基础数据资料
       清泉寺公   室、厕所及管理用房）；广                                                   于对清泉寺公园建设项目可行性
4                                                     16,473.00    工程建设其                                                 （2）现 行有关工 程技术经 济方面的规
       园项目     场、运动场、临时停车场、                                       1,256.50    研究报告的批复》（南顺发改行
                                                                   他费用                                                     范、标准、定额等，以及国家正式颁布
                                                                                1-1-2
序号   项目名称           主要建设内容              项目投资总额        投资具体构成                    测算过程                            工程造价主要测算依据
                  景 观 水 景 、 花海 挡 墙 的 铺                                            审〔2019〕527 号）载明项目估           的技术法规和技术标准
                  装；一级园路、二级园路、                                                   算总投资 16,914.39 万元。
                                                                                                                                    （3）国家现行投资估算的有关规定
                  登山道、高空栈道、玻璃挑
                                                                                             EPC 承包合同约定暂定合同总价
                  台及人行隧道的道路建设；                                                                                          （4）项目当地类似工程的造价
                                                                                             16,473 万 元 ， 其 中 工 程 建 安 费
                  景观绿化、保育区绿化及水
                                                                                             14,770.29 万元、工程建设其他费         （5）《 四川省建 筑工程计 价定额》、
                  生植物等园林绿化工程及软
                                                                   勘察设计费     446.21     用 1,256.50 万 元 、 勘 察 设 计 费    《四川省安装工程计价定额》
                  硬质驳岸的建设等。
                                                                                             446.21 万元。
                                                                                                                                    （6）其他设备依据询价确定
                                                                                             EPC 承包合同约定的合同价格在
                                                                                             发改批复项目估算投资额度内，
                                                                                             因此，将合同价格归为该募投项
                                                                                             目投资总额。
                  双龙桥湿地花海（占地 750                                                   《红河州建水西庄紫陶小镇建设
                  亩 ， 门 户 花 海 景 观                                                    项目可行性研究报告的批复》
                  1250）、双龙桥湿地生态科                                                   （红发改投资〔2019〕8 号）载
                  普园（占地 480 亩，建设生                                                  明项目总投资 343,422 万元，其
                  态湿地观光公园，5000）、                                                   中 一 期 200,157 万 元 ， 二 期
                  双龙桥游客集散中心（占地                                                   143,265 万元。                         （1）《云南省建设工程造价计价规则》
                  100 亩 ， 建 筑 面 积 7,500                                                                                       （2013 版）
                                                                                             EPC 承 包 合同 约 定 暂 估合 同 价
                  ㎡，建设特色小镇核心游客
                                                                                             25,000 万元，其中暂估建安工程          （2）《云南省建筑工程工程量清单计价
                  集散节点，2000），以及泸
                                                                                             费 22,527 万元、暂估工程勘察费         规范》（GB50500-2013）
                  江 河 水 系 疏 溹和 沿 岸 景 观
       红河州项                                                                              230.3 万 元 、 暂 估 工 程 设 计 费
5                 （治理河道 8.6 公里，建设           13,245.88    建安工程费    13,245.88                                          （3）云南省建设厅关于建设工程造价依
       目                                                                                    609.76 万元 、不可预见费 1,190
                  1000 亩湿地公 园，新 建沿                                                                                         据的解释答疑以及相关的调整文件
                                                                                             万元。
                  河景观 20 万㎡，10000）的
                  施工建设。                                                                 红河州项目系岭南股份与云南正           （4）《国家发展改革委关于进一步放开
                                                                                             浩建设工程有限公司、核工业西           建设项目专业服务价格的通知》（发改
                                                                                             南勘察设计研究院有限公司作为           价格[2015]299 号）
                                                                                             联合体中标的紫陶小镇一期 1 标
                                                                                             段项目，其中核工业西南勘察设
                                                                                             计研究院有限公司主要负责项目
                                                                                             的勘察设计，公司负责项目的主
                                                                                             要建设施工，因此将合同价格中
                                                                                1-1-3
序号   项目名称         主要建设内容         项目投资总额        投资具体构成                     测算过程                     工程造价主要测算依据
                                                                                      的 13,245.88 万元归于该募投项目
                                                                                      投资总额。
                  湿地科普标识系统，科研监                  建安工程费    6,684.34    《关于广东三水云东海国家湿地      （1）《 林业建设 工程概算 编制办法》
                  测系统，重要节点建设（主                                            公园建设项目项目建议书暨可行      （LDB206-87）
                  入口区景观服务群、次入口                                            性研究报告的审批意见》（三发
                                                                                                                        （2）《 建设项目 经济评价 方法与参数
                  区景观服务群、候鸟探索花                                            统资〔2018〕106 号）载明，建
                                                                                                                        （第三版）
                  园、湿地植物园），现状广                                            设项目总投资 18,593.64 万元，其
                  场改造（现有小广场改造，                                            中建筑安装工程费 16,292.59 万