◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得,历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据,与本终端立场无关。
◆预测指标◆
指标名称 |
2020(实际) |
2021(实际) |
2022(实际) |
◆研报摘要◆
- ●2014-10-27 陕西金叶:三季报点评:业绩年内首现下滑,资本运作预期增强
(东兴证券 万力)
- ●预计公司2014-2016年EPS分别为0.14元、0.15元、0.17元,对应动态PE分别为47倍、44倍和40倍。维持“推荐”的投资评级。
- ●2014-06-26 陕西金叶:独立学院迎来转型关键期,关注行业稀缺标的
(民生证券 孙洪湛)
- ●目前独立学院是陕西金叶重点发展的业务,近期公司控股的明德学院升二本,我们给予“强烈推荐”评级。预计公司14至16年净利润为9300万、1.12亿及1.39亿,同比增长28%、21%及24%,市盈率为32、26及21倍。
◆同行业研报摘要◆行业:造纸印刷
- ●2023-11-20 裕同科技:2023Q3盈利能力改善,持续看好中长期竞争优势
(开源证券 吕明,周嘉乐)
- ●我们维持盈利预测,预计公司2023-2025年归母净利润14.89/18.05/21.33亿元,对应EPS为1.60/1.94/2.29元,当前股价对应PE为16.1/13.3/11.2倍,公司大包装战略布局成效显现,我们看好其多元业务稳健成长,维持“买入”评级。
- ●2023-11-13 百亚股份:电商渠道持续突破,百亚双十一表现优异
(浙商证券 史凡可)
- ●公司为川渝走向全国的国产卫生巾龙头,核心五省品牌势能强劲增长稳健,外围省份协同线上有序扩张,线上渠道以多平台布局及畅销款新品为抓手持续放量,推动公司业绩及份额稳增。我们预计23-25年公司收入20.89/26.75/33.50亿元,同比+29.61%/+28.03%/+25.21%;归母净利润2.48/3.21/4.42亿元,同比+32.42%/+29.39%/+37.60%。当前市值对应PE分别为30X/23X/17X,维持“买入”评级。
- ●2023-11-09 博汇纸业:季报点评:静待产业复苏
(天风证券 孙海洋)
- ●考虑到公司业绩(23Q1-3收入同减1.2%,归母净利-0.93亿),我们调整盈利预测。预计23-25年公司归母净利分别为2.81/9.01/11.51亿元(前值分别为1.23/10.81/14.12亿元),EPS分别为0.21/0.67/0.86元/股,对应PE分别为32/10/8x。
- ●2023-11-08 裕同科技:Q3收入降幅收窄,盈利能力坚挺,关注需求复苏
(东兴证券 常子杰,沈逸伦)
- ●公司短期业绩受到下游需求影响而承压,竞争优势仍然稳固,静待需求回暖提振业绩。预计公司2023-2025年归母净利润为15.24、18.12、21.25亿元人民币,增速分别为2.45%、18.88%、17.25%,目前股价对应PE分别为16、13、11倍。维持“推荐”评级。
- ●2023-11-08 仙鹤股份:季报点评:湖北广西项目预计23年底24年初投产
(天风证券 孙海洋)
- ●考虑到近期公司业绩(23Q3收入24.46亿,同增27.9%,归母净利2.01亿,同减5.5%),以及公司重大项目投产产能释放仍需时间,我们调整盈利预测。预计23-25年公司归母净利为6.31/10.90/13.81亿元(前值为6.23/11.36/15.65亿元),EPS分别为0.89/1.54/1.96元/股,对应PE分别为21/12/10x。
- ●2023-11-07 太阳纸业:Q3业绩表现亮眼,盈利水平有望延续
(东兴证券 常子杰,沈逸伦)
- ●预计公司2023-2025年归母净利润为30.81、36.69、39.32亿元人民币,增速分别为9.74%、19.06%、7.17%,目前股价对应PE分别为11.0、9.3、8.6倍。公司短期盈利有望维持坚挺,中长期山东、广西、老挝三大基地协同发展,持续推进林浆纸一体化建设,强化成本优势。维持“推荐”评级。
- ●2023-11-07 仙鹤股份:Q3业绩环比改善,盈利能力有望进一步修复
(东兴证券 常子杰,沈逸伦)
- ●公司作为特种纸龙头企业,具备规模竞争优势,多元化布局下多个细分品种市占率位居行业前列。公司未来产能扩张路径明确,食品卡等新产品有望逐步放量,浆纸一体化布局有望打造成本优势。随着行业短期成本压力减弱,公司盈利能力有望修复。预计公司2023-2025年归母净利润为6.26、10.85、14.42亿元人民币,增速分别为-12%、73%、33%,目前股价对应PE分别为21、12、9倍。维持“推荐”评级。
- ●2023-11-06 岳阳林纸:造纸盈利有望改善,CCER重启林业碳汇放量可期
(安信证券 罗乾生)
- ●公司为国内林浆纸一体化龙头,持续推进浆纸+生态双核发展,林业碳汇业务长期成长可期。我们预计岳阳林纸2023-2025年营业收入为101.30、108.81、122.57亿元,同比增长3.57%、7.42%、12.64%;归母净利润为3.28、7.59、8.65亿元,同比增长-46.72%、131.40%、13.97%,对应PE为37.4x、16.2x、14.2x,给予24年20xPE,目标价8.50元,维持增持-A的投资评级。
- ●2023-11-06 太阳纸业:季报点评:外部环境逐步好转,三大基地协同发展
(天风证券 孙海洋)
- ●维持盈利预测,维持“买入”评级。公司根据市场的变化适时调整企业的营销策略,坚定不移地贯彻以市场为导向、以销售为龙头的宗旨,加大企业在产品端和原料端的创新研发力度,积极研发和生产适应市场的、差异化的产品,做好产品和原材料的结构调整工作,全力提升公司成本控制能力。我们预计23-25公司归母净利分别为30.36/35.14/39.24亿元,EPS分别为1.09/1.26/1.40元/股,PE分别为11/10/9x。
- ●2023-11-06 山鹰国际:下游需求平稳回升,Q3盈利持续改善
(安信证券 罗乾生)
- ●公司作为国内箱板瓦楞纸龙头,产业链一体化优势渐显,伴随产能稳步扩张以及下游需求向好,盈利修复可期。我们预计山鹰国际2023-2025年营业收入分别为349.17、390.20、431.68亿元,同比增长2.66%、11.75%、10.63%;归母净利润分别为1.39、11.14、14.90亿元,同比增长106.16%、701.44%、33.75%,对应PE分别为70.1x、8.7x、6.5x,给予24年12xPE,目标价3.05元,维持买入-A的投资评级。