ST恒久(002808)融资融券大宗交易查询

中国证监会行政处罚决定书（陈韶隽、黄智俊）
〔2024〕82号
当事人:陈韶隽,男,1973年4月出生,住址:广州市越秀区。
黄智俊,男,1982年11月出生,住址:广州市天河区。
依据2005年《中华人民共和国证券法》(以下简称2005年《证券法》)的有关规定,我会对陈韶隽、黄智俊操纵苏州恒久光电科技股份有限公司(证券代码:002808,以下简称恒久科技)股票价格行为进行了立案调查,并依法向当事人告知了作出行政处罚的事实、理由、依据及当事人依法享有的权利。当事人陈韶隽未提出陈述、申辩意见,也未要求听证。黄智俊提出陈述、申辩意见,并要求听证。我会召开听证会,听取了当事人的陈述、申辩。本案现已调查、办理终结。
经查明,陈韶隽、黄智俊存在以下违法事实:
2018年6月4日至2018年11月26日,陈韶隽和黄智俊共同控制使用马某行方正证券账户、刘某方正证券账户等20个证券账户(以下简称账户组)。
陈韶隽和黄智俊于2018年4月开始筹划合谋操纵“恒久科技”股价,一同前往恒久科技公司所在地苏州调研并谋求承接恒久科技二股东江苏省苏高新风险投资股份有限公司减持股份。2018年6月4日至2018年11月26日,陈韶隽和黄智俊控制使用涉案账户组,集中资金优势、持股优势连续买卖,操纵、影响“恒久科技”交易价格和交易量。
2018年6月4日至2018年11月26日共有119个交易日,账户组共交易118天,其中:
买入成交量排名第一的有90个交易日,占期间119个交易日(以下简称占比)的76.47%,买入成交量排名前十的有112个交易日,占比94.12%。卖出成交量排名第一的有70个交易日,占比58.82%,卖出成交量排名前十的有98个交易日,占比82.35%。
买入“恒久科技”股票金额超过100万元的有100个交易日,占比84.03%;超过300万元的有55个交易日,占比46.22%;超过500万元的有32个交易日,占比26.89%;超过1,000万元的有7个交易日,占比5.88%。2018年8月17日,买入“恒久科技”股票2,921,900股,成交金额最高达33,973,078元。
持有“恒久科技”股票占其A股流通股超过5%的有75个交易日,占比63.03%,超过10%的有21个交易日,占比17.65%。2018年10月11日持股比例最高为13.34%。2018年9月27日,账户组持有“恒久科技”股票占总股本达到5%。在上述期间,账户组共有12个交易日持股占总股本超过5%。
申买量排名第一的有87个交易日,占比73.11%,申买量排名前十的有114个交易日,占比95.80%,申卖量排名第一的有65个交易日,占比54.62%,申卖量排名前十的有101个交易日,占比84.87%。账户组在此期间共申报16,337笔,其中申买8,246笔,申买价高于前一秒成交价的共2,769笔,占比33.58%,申卖8,091笔,申卖价低于前一秒成交价的共3,099笔,占比38.30%。其中,2018年6月29日14时54分29秒,申卖价格9.24元,前一秒成交价格10.46元,申卖价格低于成交价格11.66%。2018年10月19日14时42分39秒,申买价格15.48元,前一秒成交价格13.40元,申买价格高于成交价格15.52%。
账户组每日交易量占该股市场交易总量超过10%的有83个交易日,占比69.75%,超过20%的有25个交易日,占比21.01%,超过30%的有3个交易日,占比2.52%。2018年8月1日,账户组交易数量占市场成交量最高达41.40%。账户组每日买成交量占市场买成交量超过10%的有76个交易日,占比63.87%,超过20%的有40个交易日,占比33.61%,超过30%的有13个交易日,占比10.92%。2018年8月6日,账户组买入成交量占比最高达52.69%。账户组每日卖成交量占市场卖成交量超过10%的有62个交易日,占比52.10%,超过20%的有24个交易日,占比20.17%,超过30%的有8个交易日,占比6.72%。2018年8月1日,账户组卖出成交量占比最高达40.19%。
2018年6月4日至2018年11月26日,“恒久科技”股票价格从9.41元(统计期间前一日前复权收盘价)下跌至8.91元(前复权),期间实际下跌5.31%。期间最高价11.07元,最低价6.57元,振幅68.49%。在此期间,中小板指数由7001.55点持续下跌至5020.95点,跌幅28.29%。“恒久科技”股价走势与中小板指数偏离22.98%。
经测算,截至2019年6月18日,账户组实际盈利31,642,219.84元。
本案中,陈韶隽主要负责找证券账户和资金,也参与部分交易,黄智俊主要负责交易,根据相关人员询问笔录,两人曾就本案盈利进行五五分成达成一致。
以上事实有证券账户资料、银行账户资料、询问笔录、上市公司公告、交易所相关数据信息等证据证明,足以认定。
我会认为,2018年6月4日至2018年11月26日期间,陈韶隽、黄智俊控制账户组交易“恒久科技”,通过集中资金优势、持股优势连续买卖,影响“恒久科技”交易价格和交易量,账户组共计盈利31,642,219.84元。上述行为违反2005年《证券法》第七十七条第一款第(一)项规定,构成2005年《证券法》第二百零三条所述操纵证券市场的行为。
黄智俊及其代理人在听证会上提出:
第一,本案违法主体认定错误。
第二,本案违法所得计算不合理,对黄智俊不公平且不符合事实。此外,操纵结束后,股价卖出行为不是黄智俊操作,其后果不应由黄智俊承担。
第三,本案交易行为的截止时间认定错误。处罚决定认定的操纵结束时间仅仅是黄智俊个人退出的时间,在此之后涉案操纵行为还在继续进行。证监会应对相关事实进一步调查。
第四,本案未全面公正客观调查。
经复核,我会认为:第一,关于本案的违法主体。根据当事人询问笔录、相关人员询问笔录、相关通讯联络情况、账户交易地址等证据,足以证明本案为陈韶隽、黄智俊二人共同操纵。
第二,关于本案违法所得的认定。本案所认定违法所得是陈韶隽、黄智俊二人共同违法行为所产生的收益,陈韶隽和黄智俊之间具体分成情况以及操纵结束后由谁卖出获利,均不影响违法所得的认定。根据二人笔录所称约定分成比例和各自在操纵行为中所起作用的大小等事实,我会认定黄智俊承担没收违法所得中的一半,并无不当。
第三,关于本案交易行为的截止时间。2018年11月26日陈韶隽、黄智俊操纵行为结束后,没有证据显示存在继续操纵行为,相关意见不予采纳。
第四,关于本案是否全面调查。本案充分听取了当事人陈述、申辩意见,并根据相关意见进行了全面充分的补充调查,向有关人员进行了询问,调取了当事人听证期间所提出的其他全部涉案账户。因此,本案不存在没有全面调查的情况。
根据当事人违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度,依据2005年《证券法》第二百零三条的规定,我会决定:对陈韶隽和黄智俊共同操纵证券市场的行为,没收违法所得31,642,219.84元,由陈韶隽承担15,821,109.92元、黄智俊承担15,821,109.92元。并对陈韶隽、黄智俊共同操纵证券市场的行为处以63,284,439.68元罚款,由陈韶隽承担31,642,219.84元、黄智俊承担31,642,219.84元。
综上,对陈韶隽共计处以罚没款47,463,329.76元,对黄智俊共计处以罚没款47,463,329.76元。
陈韶隽、黄智俊违法情节严重,依据2005年《证券法》第二百三十三条,《证券市场禁入规定》(证监会令第115号)第三条第七项、第五条的规定,我会决定:对陈韶隽和黄智俊分别采取五年证券市场禁入措施。自我会宣布决定之日起,五年内不得从事证券业务或者担任上市公司、非上市公众公司董事、监事、高级管理人员职务。
上述当事人应自收到本处罚决定书之日起15日内,将罚没款汇交中国证券监督管理委员会开户银行:中信银行北京分行营业部,账号:7111010189800000162,由该行直接上缴国库,并将注有当事人名称的付款凭证复印件送中国证券监督管理委员会行政处罚委员会办公室备案。当事人如果对本处罚决定不服,可在收到本处罚决定书之日起60日内向中国证券监督管理委员会申请行政复议(行政复议申请可以通过邮政快递寄送至中国证券监督管理委员会法治司),也可在收到本处罚决定书之日起6个月内直接向有管辖权的人民法院提起行政诉讼。复议和诉讼期间,上述决定不停止执行。
中国证监会
2024年8月9日

— 1 —
深圳证券交易所文件
深证上〔 2023〕 862 号
关于对林章威给予通报批评处分的决定
当事人：
林章威， 苏州恒久光电科技股份有限公司股东。
经查明，林章威存在以下违规行为：
2019 年 11 月 1 日，苏州恒久光电科技股份有限公司（以下
简称“ST 恒久”）与林章威签署《股权收购协议》，以支付现金的
方式购买林章威持有的福建省闽保信息技术股份有限公司（以下
简称“闽保信息”） 71.26%的股份，林章威就闽保信息 2019 年至
2024 年业绩作出承诺，其中 2019 年至 2021 年累计净利润不低于— 2 —
6,560 万元， 2019 年至 2022 年累计净利润不低于 10,278 万元。
闽保信息 2019 年至 2021 年累计实现净利润-329 万元，未实
现业绩承诺，本所于 2022 年 8 月 2 日就林章威未履行 4,857.38
万元的业绩补偿义务给予其通报批评纪律处分。
根据 ST 恒久分别于 2022 年 4 月 29 日、 5 月 17 日披露的《关
于福建省闽保信息技术有限公司 2022 年度业绩承诺完成情况的
公告》和《关于福建省闽保信息技术有限公司 2022 年度业绩承诺
补偿的进展公告》，闽保信息 2019 年至 2022 年累计实现净利润
-2,817 万元，未实现业绩承诺。对此，林章威应补偿现金 9,233.17
万元,其中 2022 年度新增应补偿金额为 4,375.79 万元，占 ST 恒
久 2022 年度经审计净利润-2,068.79 万元绝对值的 211.51%。截
至目前，林章威仍未按照前期公开披露的信息履行业绩补偿义务。
林章威的上述行为违反了本所《股票上市规则（ 2023 年修
订）》第 1.4 条、第 7.7.6 条的规定。
鉴于上述违规事实及情节， 依据本所《股票上市规则（2023
年修订）》第 13.2.3 条和《上市公司自律监管指引第 12 号——纪
律处分实施标准》第三十一条的规定， 经本所纪律处分委员会审
议通过， 本所作出以下处分决定：
对林章威给予通报批评的处分。— 3 —
对于林章威的上述违规行为及本所给予的处分，本所将记入
上市公司诚信档案，并向社会公开。
深圳证券交易所
2023 年 9 月 11 日

— 1 —
关于对林章威给予通报批评处分的决定
当事人：
林章威， 苏州恒久光电科技股份有限公司股东。
经查明，林章威存在以下违规行为：
2019 年 11 月 1 日，苏州恒久光电科技股份有限公司（以下
简称“恒久科技”）与林章威签署《股权收购协议》，购买林章威
所持福建省闽保信息技术股份有限公司（以下简称“闽保信息”）
71.26%的股份，同时林章威将该股权收购款中金额不低于 3,000
万元购入恒久科技股票，并就闽保信息 2019 年至 2024 年业绩作
出承诺，其中，承诺 2019 年至 2021 年累计实际净利润不低于
6,560 万元。 2020 年 3 月 3 日，恒久科技披露《关于签署股权收
购协议之补充协议的公告》称，林章威就前述安排涉及买入的股
份作出承诺，自股份购买完成之日起 12 个月内不得以任何形式转
— 2 —
让；自股份购买完成之日起 24 个月内，减持股份数额不超过购买
股份总数的 20%；自股份购买完成之日起 36 个月内，累计减持股
份数额不超过购买股份总数的 40%；自股份购买完成之日起 48 个
月内，累计减持股份数额不超过购买股份总数的 60%；自股份购
买完成之日起 60 个月内，累计减持股份数额不超过购买股份总数
的 80%；剩余股份可在股份购买完成之日起 60 个月之后进行转让。
恒久科技 2022 年 4 月 23 日披露的《关于福建省闽保信息技
术有限公司 2021 年度业绩承诺完成情况的公告》显示，闽保信息
2021 年度实现的归属于公司所有者的净利润为-4,360 万元，2019
年至 2021 年累计实现净利润-329 万元，未实现业绩承诺，应补
偿现金 4,857.38 万元，占恒久科技 2021 年度经审计净利润
-16,346 万元绝对值的 29.71%。截至目前，林章威尚未履行业绩
补偿承诺。
自 2022 年 1 月 28 日至 2022 年 2 月 15 日期间，林章威因司
法裁定累计执行恒久科技股份 205.85 万股，于 5 月 19 日又因司
法裁定执行恒久科技股份 72,179 股，合计卖出金额 1,536.62 万
元,违反前述关于“自股份购买完成之日起 24 个月内，减持股份
数额不超过购买股份总数的 20%”的承诺。恒久科技就上述减持
情况于 2022 年 2 月 19 日和 5 月 23 日披露了《关于公司股东因司
法强制执行被动减持股份的公告》。
林章威的上述行为违反了本所《股票上市规则（ 2022 年修
订）》第 1.4 条、第 3.4.1 条、第 7.7.5 条的规定。
— 3 —
鉴于上述违规事实及情节， 依据本所《股票上市规则（ 2022
年修订）》第 13.2.3 条和《上市公司自律监管指引第 12 号——纪
律处分实施标准》第三十一条的规定， 经本所纪律处分委员会审
议通过， 本所作出以下处分决定：
对林章威给予通报批评的处分。
对于林章威的上述违规行为及本所给予的处分，本所将记入
上市公司诚信档案，并向社会公开。
深圳证券交易所
2022 年 8 月 2 日
— 4 —

中国证监会行政处罚决定书（陈韶隽、黄智俊）
〔2021〕26号
　　当事人：陈韶隽，男，1973年4月出生，住址：广东省广州市。
　　黄智俊，男，1982年11月出生，住址：广东省广州市天河区。
　　依据2005年修订的《中华人民共和国证券法》（以下简称2005年《证券法》）的有关规定，我会对陈韶隽、黄智俊操纵苏州恒久光电科技股份有限公司（以下简称恒久科技）股票价格行为进行了立案调查、审理，并依法向当事人告知了作出行政处罚的事实、理由、依据及当事人依法享有的权利。应当事人要求，我会于2020年8月25日召开听证会，听取了当事人陈韶隽、黄智俊的陈述、申辩意见。本案现已调查、审理终结。
　　经查明，陈韶隽、黄智俊存在以下违法事实：
　　一、陈韶隽、黄智俊控制使用证券账户情况
　　2018年6月4日至2018年11月26日，陈韶隽和黄智俊共同控制使用马某行方正证券账户、刘某方正证券账户、龙某球方正证券账户、周某国泰君安证券账户、袁某招商证券账户等5个证券账户，陈韶隽单独控制使用钟某鲜招商证券账户、梁某芳方正证券账户、吴某华安信证券账户、黄某红中投证券账户、周某华安信证券账户、霍某兰华西证券账户、黄某志中投证券账户等7个证券账户，黄智俊单独控制使用利某菁安信证券账户、吕某泰华西证券账户、申某清银河证券账户、郭某成广发证券账户、张某强平安证券账户、诚鸣6号长城证券账户等6个证券账户（以下简称账户组）。　
　　二、陈韶隽、黄智俊共同操纵“恒久科技”股票价格的情况
　　陈韶隽和黄智俊于2018年4月开始筹划合谋操纵“恒久科技”股价，一同前往恒久科技公司所在地苏州调研并谋求承接恒久科技二股东江苏省苏高新风险投资股份有限公司减持的股份。2018年6月4日至2018年11月26日，陈韶隽和黄智俊控制使用涉案账户组，集中资金优势、持股优势连续买卖，操纵、影响“恒久科技”交易价格和交易量。
　　2018年6月4日至2018年11月26日共有119个交易日，账户组共交易117天，其中：
　　买入成交量排名第一的有88个交易日，占期间119个交易日的（以下简称占比）73.95%，买入成交量排名前十的有110个交易日，占比92.45%。卖出成交量排名第一的有71个交易日，占比59.66%，卖出成交量排名前十的有98个交易日，占比82.35%。
　　买入“恒久科技”股票金额超过100万元的有99个交易日，占比83.19%；超过300万元的有54个交易日，占比45.38%；超过500万元的有32个交易日，占比26.89%；超过1,000万元的有7个交易日，占比5.88%。2018年8月17日，买入“恒久科技”股票2,921,900股，成交金额最高达 33,973,078元。
　　持有“恒久科技”股票占其A股流通股超过5%的有73个交易日，占比61.34%，超过10%的有17个交易日，占比14.29%。2018年10月11日持有“恒久科技”股票占流通股的比例达到最高，为12.89%。2018年9月28日，持有“恒久科技”股票占总股本的比例首次超过5%，达到5.08%。在上述期间，账户组共有10个交易日持股占总股本超过5%。
　　申买量排名第一的有85个交易日，占比71.43%，申买量排名前十的有113个交易日，占比94.96%;申卖量排名第一的有66个交易日，占比55.46%，申卖量排名前十的有101个交易日，占比84.87%。账户组在此期间共申报16226笔，申报价高于前一秒成交价的共4826笔，占比29.74%，其中2018年10月17日11时24分23秒，申报价格16.39元，前一秒成交价格14.35元，申报价格高于成交价格14.22%。
　　账户组每日交易量占该股市场交易总量超过10%的有82个交易日，占比68.91%;超过20%的有25个交易日，占比21.01%;超过30%的有3个交易日，占比2.52%。2018年8月1日，账户组交易数量占市场成交量最高达41.40%。账户组买入“恒久科技”股票数量占市场成交量超过10%的有76个交易日，占比63.87%;超过20%的有40个交易日，占比33.61%;超过30%的有13个交易日，占比10.92%。2018年8月6日，买入量占市场成交量最高达52.69%。账户组卖出“恒久科技”股票数量占市场成交量超过10%的有62个交易日，占比52.10%;超过20%的有24个交易日，占比20.17%;超过30%的有8个交易日，占比6.72%。2018年8月1日，卖出量占市场成交量最高达40.19%。
　　三、陈韶隽、黄智俊共同操纵“恒久科技”股票价格的结果
　　2018年6月4日至2018年11月26日，“恒久科技”股票价格从9.41元（统计期间前一日前复权收盘价）下跌至8.91元（前复权），期间实际下跌5.31%。期间最高价11.07元，最低价6.57元，振幅68.49%。在此期间，中小板指数由7001.55点持续下跌至5020.95点，跌幅28.29%。“恒久科技”股价走势与中小板指数偏离22.98%。
　　经测算，截至2019年6月18日，账户组实际盈利31,454,332.66元。其中：陈韶隽和黄智俊共同控制使用的5个证券账户共盈利24,590,208.85元，陈韶隽主要负责找证券账户和资金，黄智俊主要负责交易，二人在该案中作用相当，应各承担50%的违法责任，即二人应当分别对获利金额的半数12,295,104.42元承担责任；陈韶隽单独控制的7个证券账户实际获利为890,077.55元；黄智俊单独控制的6个证券账户实际获利为5,974,046.26元。综上，认定陈韶隽违法所得为13,185,182元，黄智俊违法所得为18,269,151元（获利金额取四舍五入的整数）。
　　以上事实有证券账户资料、银行账户资料、询问笔录、上市公司公告、交易所相关数据信息等证据证明，足以认定。
　　我会认为，2018年6月4日至2018年11月26日期间，陈韶隽、黄智俊控制账户组交易“恒久科技”，通过集中资金优势、持股优势连续买卖，操纵、影响“恒久科技”交易价格和交易量，账户组共计盈利31,454,332.66元。上述行为违反了2005年《证券法》第七十七条第一项的规定，构成2005年《证券法》第二百零三条所述的操纵证券市场行为。
　　陈韶隽在听证会上提出：
　　1.本案账户控制关系认定事实不清、证据不足。一是陈韶隽、黄智俊共同控制的5个账户事实不清，证据不足。主要理由是，马某行等5个共同账户主要由黄智俊操作，陈韶隽并不具有交易决策权。其中刘某、袁某账户没有陈韶隽手机和电脑下单的记录，马某行账户在操纵末期才有陈韶隽下单记录，周某账户没有陈韶隽下单记录。二是认定陈韶隽单独控制的7个账户中的霍某兰、黄某志账户事实不清，证据不足。该两个账户实际由茹某桃大量使用，不应当认定为陈韶隽单独控制使用。
　　2.认定操纵“恒久科技”股票的事实不清、证据不足。一是连续买卖需要具备资金、持股、信息三大优势，告知书只认定账户组具备资金和持股优势，且认定资金和持股优势证据不足。二是认定在控制账户之间买卖的事实不清、证据不足。相关交易是正常发生，属于巧合。本案没有证据证明，账户组之间的买卖存在合谋，且买卖比例不高。三是频繁申报不属于法定操纵方式，不属于账户异常的情形。四是没有证据证明上述交易造成了操纵股价的结果。五是陈韶隽没有操纵股价的客观行为。六是陈韶隽没有操纵股价的主观意图。
　　3.认定陈韶隽承担50%的责任，事实不清、证据不足。陈韶隽积极配合调查，提供了重大线索，具有立功表现，属于从轻、减轻或不予处罚的情形。
　　4.本案违法所得认定事实不清、证据不足，拟处罚明显不当，违反过罚相当的原则。
　　5.本案程序违法。案卷中没有正式立案决定，询问笔录程序违法，真实性存疑；作为电子证据的光盘卷33不符合电子证据的程序要求，真实性、合法性存疑。
　　黄智俊在听证会上提出：
　　1.违法所得认定有误。一是共同控制账户中的资金并非来自黄智俊，盈利也与黄智俊无关。二是诚鸣6号账户不属于黄智俊单独控制使用账户。
　　2.在本案中，陈韶隽起组织、策划作用并提供了主要资金，发挥主要作用，黄智俊是参与组织、策划、执行交易决策并提供交易建议，发挥次要作用。
　　3.黄智俊积极配合调查，请求考虑黄智俊的违法情节，对罚没款金额予以调整。
　　针对陈韶隽提出的申辩意见，我会认为：
　　1.我会对当事人所提异议账户控制关系的认定，事实清楚、证据充分。对于共同控制的5个账户，从陈韶隽、黄智俊本人自认、账户名义所有人和有关证人指认、资金往来、交易地址存在重合等多个维度的证据来看，均证明该5个账户由陈韶隽、黄智俊共同控制使用。我会对共同控制账户的认定不以具体由谁下单操作为唯一或主要判断因素，本案当事人均知悉且明确该5个账户的交易目的，也均有为该5个账户实现操纵目的而实施的基于不同分工的具体行为，上述事实有多维度证据予以证实。
　　关于“黄某志”“霍某兰”账户，当事人陈述及相关证人证言均指向由陈韶隽控制使用，且账户资金划转、下单交易等客观情况与陈韶隽相关联，但未显示与黄智俊有关联。我会认为现有证据达到明显优势的证明标准，足以认定陈韶隽单独控制使用上述两个账户。
　　2.我会认定账户组交易“恒久科技”行为构成操纵，有当事人自认、证人证言、相关交易记录等证据证明，足以认定。其一，当事人笔录、证人笔录显示，陈韶隽、黄智俊对操纵“恒久科技”的动议、预谋、分工和具体实施均能清晰体现二人具有操纵股价的主观故意。其二，二人所控制账户持有“恒久科技”的数量在多个交易日达到总股本的5%以上，且存在连续交易等客观行为表现，同时我会认定的相关成交量排名天数占比、大额买入天数占比、大额持股天数占比、申报量排名天数占比、大额交易量天数占比等指标均可以证明账户组具有资金和持股优势。其三，从操纵结果上看，操纵期间“恒久科技”股价下跌5.31%，股价振幅68.49%。在此期间，中小板指数由7001.55点持续下跌至5020.95点，跌幅28.29%。“恒久科技”股价走势与中小板指数偏离22.98%。反映了操纵行为对股价的影响。其四，关于事先告知书中所认定的对倒行为，因未区分发生在双方分别控制账户组之间的对倒行为，因此对该申辩意见予以采纳，不再单独认定对倒行为。但我会认为，相关交易数据已统计在连续交易中，反映了当事人利用资金和持股优势连续交易操纵的特点，不认定对倒行为并不影响本案操纵市场行为的认定。其五，对于申辩所称申报、撤单等行为不是法定操纵方式的意见，我会认为，事先告知并未认定该操作方式，有关统计指标是证明行为人利用资金优势、持股优势，我会相关表述并无不妥。
　　3.关于陈韶隽、黄智俊二人责任的分担问题。我会认为，二人在询问笔录中承认共同操纵“恒久科技”股价，陈韶隽主要负责提供账户、资金，黄智俊主要负责交易，二人约定五五分成。因此从本案行为表现、二人对利益分配的约定等事实综合分析，二人在案涉违法行为中所起作用相当，我会对二人共同控制账户的违法所得，在二人之间平均分配罚没款，并无不当。至于行为人实施违法行为是否实际分得利益，是二人之间的民事法律关系问题，与确认行政罚没款无关。
　　4.关于违法所得计算问题。当事人提出我会以2019年6月19日为基准日计算违法所得没有事实及法律依据，我会对此不予采纳。2019年6月19日是我会调查部门向交易所发函请其计算违法所得的日期，实质是计算违法所得的截止日期。本案当事人操纵期间买入的股票在上述截止日前已全部卖出，本案违法所得计算的范围正是操纵期间买入股票至上述截止日前卖出后的盈利，至于2018年11月26日操纵结束后的买入行为，我会并未认定违法，也未计算该部分盈利情况。因此，我会对违法所得的计算并无不当。
　　5.本案调查程序合法，当事人对本案证据真实性、合法性存疑没有事实和法律依据。一是立案时间与调查取证时间不必然存在时间先后关系。二是我会在向当事人询问时，按照《行政处罚法》第三十六条、三十七条，2005年《证券法》第一百八十一条的规定，履行了调查程序的相关要求。《行政处罚法》及2005年《证券法》并未规定，在询问时需向当事人告知具体调查事项或申辩权利。《行政处罚法》第三十一条规定，行政机关在作出行政处罚决定之前，应当告知当事人作出行政处罚决定的事实、理由和依据，并告知当事人依法享有的权利。对此，我会已通过事先告知程序和听证程序保障了当事人的权利。三是光盘卷33相关内容符合真实性、合法性要求。光盘33主要包括涉案账户组交易的汇总分析数据以及盈利计算情况等内容。交易所向我会提供的该光盘，系基于相关证券账户的原始交易数据制作的数据分析结果，虽然以Excel电子表格的形式呈现，但并非原始的电子数据。对于该证据，我会调查部门向交易所发函，并由交易所有关部门计算和制作，在表格中也对盈利计算方法等进行了说明，在制作完成后，光盘密封并加盖交易所市场监察部印章后提供给我会调查部门。经审查，其合法性、真实性能够予以确认。
　　6.关于是否存在从轻减轻处罚情形的问题。陈韶隽在我会调查过程中承认了相关违法行为，并能如实陈述，对查明本案事实起到了积极作用，具有配合调查的情节。我会对该意见予以采纳。
　　针对黄智俊的申辩意见，我会认为，
　　1.关于共同控制账户涉及违法所得的认定。我会认为，本案共同控制账户，是指在二人操纵“恒久科技”股价的共同故意下，基于一定分工而共同控制使用的账户。本案认定的共同控制账户在借入账户和资金、提供保证金、下单操作等方面均体现了陈韶隽和黄智俊的共同意志，因此构成共同控制。在上述过程中，资金主要由谁提供、如何分配账户收益等会体现分工不同，但不影响该部分账户由二人共同控制的事实。违法所得是违法行为所产生的收益，二人共同控制账户最终的盈利如何分配，系二人内部民事法律关系问题，并不影响本案违法所得的认定。本案二人在使用共同控制账户操纵“恒久科技”中所起的作用相当，且相关证据显示二人对共同控制账户收益五五分成，又因对责任人的罚款金额需以违法所得为基准确定，我会综合权衡认定二人对共同控制账户的违法所得各自承担一半的责任并无不妥。
　　2.关于诚鸣6号账户的认定。我会认为，现有证据显示，黄智俊负责对接设立产品、划转保证金、对接投资人、向投资人借款、实施大宗交易操作等全流程的工作，在具体操作实施和利益关系上其与该账户关系更为密切，我会认定该账户为黄智俊单独控制有事实依据，证据充分。
　　4.关于陈韶隽、黄智俊二人责任的分担问题。如上所述，现有证据可证明二人在案涉违法行为中所起作用相当，我会在二人之间平均分配罚没款，并无不当。
　　5.关于是否存在从轻减轻处罚情形的问题。黄智俊在我会调查过程中承认了相关违法行为，并能如实陈述，对查明本案事实起到了积极作用，具有配合调查的情节。我会对该意见予以采纳。
　　根据当事人违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度，依据2005年《证券法》第二百零三条的规定，我会决定：对陈韶隽和黄智俊共同操纵证券市场的行为，没收陈韶隽违法所得13,185,182元，并处以26,370,364元罚款；没收黄智俊违法所得18,269,151元，并处以36,538,302元罚款。
　　上述当事人应自收到本处罚决定书之日起15日内，将罚没款汇交中国证券监督管理委员会，开户银行：中信银行北京分行营业部，账号：7111010189800000162，由该行直接上缴国库。当事人还应将注有当事人名称的付款凭证复印件送到中国证券监督管理委员会处罚委办公室备案。当事人如果对本处罚决定不服，可在收到本处罚决定书之日起60日内向中国证券监督管理委员会申请行政复议，也可在收到本处罚决定书之日起6个月内直接向有管辖权的人民法院提起行政诉讼。复议和诉讼期间，上述决定不停止执行。
　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 　　　　   　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　  中国证监会　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　  　　　　　　　 　 2021年4月25日

　　中国证监会市场禁入决定书（陈韶隽、黄智俊）
　　〔2021〕10号
　　当事人：陈韶隽,男,1973年4月出生,住址：广东省广州市。
　　黄智俊,男,1982年11月出生,住址：广东省广州市天河区。
　　依据2005年修订的《中华人民共和国证券法》(以下简称2005年《证券法》)的有关规定,我会对陈韶隽、黄智俊操纵苏州恒久光电科技股份有限公司(以下简称恒久科技)股票价格行为进行了立案调查、审理,并依法向当事人告知了采取市场禁入措施的事实、理由、依据及当事人依法享有的权利。应当事人要求,我会于2020年8月25日召开听证会,听取了当事人陈韶隽、黄智俊的陈述、申辩意见。本案现已调查、审理终结。
　　经查明,陈韶隽、黄智俊存在以下违法事实：
　　一、陈韶隽、黄智俊控制使用证券账户情况
　　2018年6月4日至2018年11月26日,陈韶隽和黄智俊共同控制使用马某行方正证券账户、刘某方正证券账户、龙某球方正证券账户、周某国泰君安证券账户、袁某招商证券账户等5个证券账户,陈韶隽单独控制使用钟某鲜招商证券账户、梁某芳方正证券账户、吴某华安信证券账户、黄某红中投证券账户、周某华安信证券账户、霍某兰华西证券账户、黄某志中投证券账户等7个证券账户,黄智俊单独控制使用利某菁安信证券账户、吕某泰华西证券账户、申某清银河证券账户、郭某成广发证券账户、张某强平安证券账户、诚鸣6号长城证券账户等6个证券账户(以下简称账户组)。
　　二、陈韶隽、黄智俊共同操纵“恒久科技”价格的情况
　　陈韶隽和黄智俊于2018年4月开始筹划合谋操纵“恒久科技”股价,一同前往恒久科技公司所在地苏州调研并谋求承接恒久科技二股东江苏省苏高新风险投资股份有限公司减持的股份。2018年6月4日至2018年11月26日,陈韶隽和黄智俊控制使用涉案账户组,集中资金优势、持股优势连续买卖,操纵、影响“恒久科技”交易价格和交易量。
　　2018年6月4日至2018年11月26日共有119个交易日,账户组共交易117天,其中：
　　买入成交量排名第一的有88个交易日,占期间119个交易日的(以下简称占比)73.95%,买入成交量排名前十的有110个交易日,占比92.45%。卖出成交量排名第一的有71个交易日,占比59.66%,卖出成交量排名前十的有98个交易日,占比82.35%。
　　买入“恒久科技”股票金额超过100万元的有99个交易日,占比83.19%;超过300万元的有54个交易日,占比45.38%;超过500万元的有32个交易日,占比26.89%;超过1,000万元的有7个交易日,占比5.88%。2018年8月17日,买入“恒久科技”股票2,921,900股,成交金额最高达33,973,078元。
　　持有“恒久科技”股票占其A股流通股超过5%的有73个交易日,占比61.34%,超过10%的有17个交易日,占比14.29%。2018年10月11日持有“恒久科技”股票占流通股的比例达到最高,为12.89%。2018年9月28日,账户组持有“恒久科技”股票占总股本的比例首次超过5%,达到5.08%。在上述期间,账户组共有10个交易日持股占总股本超过5%。
　　申买量排名第一的有85个交易日,占比71.43%,申买量排名前十的有113个交易日,占比94.96%;申卖量排名第一的有66个交易日,占比55.46%,申卖量排名前十的有101个交易日,占比84.87%。账户组在此期间共申报16226笔,申报价高于前一秒成交价的共4826笔,占比29.74%,其中2018年10月17日11时24分23秒,申报价格16.39元,前一秒成交价格14.35元,申报价格高于成交价格14.22%。
　　账户组每日交易量占该股市场交易总量超过10%的有82个交易日,占比68.91%;超过20%的有25个交易日,占比21.01%;超过30%的有3个交易日,占比2.52%。2018年8月1日,账户组交易数量占市场成交量最高达41.40%。账户组买入“恒久科技”股票数量占市场成交量超过10%的有76个交易日,占比63.87%;超过20%的有40个交易日,占比33.61%;超过30%的有13个交易日,占比10.92%。2018年8月6日,买入量占市场成交量最高达52.69%。账户组卖出“恒久科技”股票数量占市场成交量超过10%的有62个交易日,占比52.10%;超过20%的有24个交易日,占比20.17%;超过30%的有8个交易日,占比6.72%。2018年8月1日,卖出量占市场成交量最高达40.19%。
　　三、陈韶隽、黄智俊共同操纵“恒久科技”价格的结果
　　2018年6月4日至2018年11月26日,“恒久科技”股票价格从9.41元(统计期间前一日前复权收盘价)下跌至8.91元(前复权),期间实际下跌5.31%。期间最高价11.07元,最低价6.57元,振幅68.49%。在此期间,中小板指数由7001.55点持续下跌至5020.95点,跌幅28.29%。“恒久科技”股价走势与中小板指数偏离22.98%。
　　经测算,截至2019年6月18日,账户组实际盈利31,454,332.66元。其中：陈韶隽和黄智俊共同控制使用的5个证券账户共盈利24,590,208.85元,陈韶隽主要负责找证券账户和资金,黄智俊主要负责交易,二人在该案中作用相当,应各承担50%的违法责任,即二人应当分别对获利金额的半数12,295,104.42元承担责任;陈韶隽单独控制的7个证券账户实际获利为890,077.55元;黄智俊单独控制的6个证券账户实际获利为5,974,046.26元。综上,认定陈韶隽违法所得为13,185,182元,黄智俊违法所得为18,269,151元(获利金额取四舍五入的整数)。
　　以上事实有证券账户资料、银行账户资料、询问笔录、上市公司公告、交易所相关数据信息等证据证明,足以认定。
　　我会认为,2018年6月4日至2018年11月26日期间,陈韶隽、黄智俊控制账户组交易“恒久科技”,通过集中资金优势、持股优势连续买卖,操纵、影响“恒久科技”交易价格和交易量,账户组共计盈利31,454,332.66元。上述行为违反了2005年《证券法》第七十七条第一项的规定,构成2005年《证券法》第二百零三条所述的操纵证券市场行为。
　　听证会上,陈韶隽、黄智俊均提出陈述、申辩意见,具体意见及我会的复核情况已在本案处罚决定书中载明。
　　陈韶隽单独控制使用账户组中的7个证券账户,以及与黄智俊共同控制使用账户组中的5个证券账户,主要负责找证券账户和资金,是操纵证券市场行为的组织、决策和实施者,在本案中起主要作用,账户盈利巨大,情节严重。
　　黄智俊单独控制使用账户组中的6个证券账户,以及与陈韶隽共同控制使用账户组中的5个证券账户,主要负责交易,是操纵证券市场行为的组织、决策和实施者,在本案中起主要作用,账户盈利巨大,情节严重。
　　依据2005年《证券法》第二百三十三条以及《证券市场禁入规定》(证监会令第115号)第三条第七项、第四条、第五条的规定,我会决定：对陈韶隽和黄智俊分别采取5年证券市场禁入措施。自我会宣布决定之日起,在禁入期间内,除不得继续在原机构从事证券业务或者担任原上市公司、非上市公众公司董事、监事、高级管理人员职务外,也不得在其他任何机构中从事证券业务或者担任其他上市公司、非上市公众公司董事、监事、高级管理人员职务。
　　当事人如果对本决定不服,可在收到本决定书之日起60日内向中国证券监督管理委员会申请行政复议,也可在收到本处罚决定书之日起6个月内直接向有管辖权的人民法院提起行政诉讼。复议和诉讼期间,上述决定不停止执行。
　　中国证监会
　　2021年4月25日