◆业绩预测◆
预测数据根据各机构发布的研究报告摘录所得，历史7年财务数据均为上市公司财报披露数据，与本终端立场无关。
◆预测指标◆
| 指标名称 |
2021(实际) |
2022(实际) |
2023(实际) |
2024(预测) |
◆预测明细◆
| 报告日期 |
机构名称 |
评级 |
每股收益 2023预测2024预测2025预测 |
净利润(万元) 2023预测2024预测2025预测 |
◆研报摘要◆
- ●2023-02-16 ST百利：拟设立新材料基金，向新一代动力电池材料与装备拓展
(浙商证券 邱世梁,王华君,张杨)
- ●预计2022-2024年营收分别为29.3/40.8/52.1亿元，同比增长182%/39%/28%，归母净利润分别为0.3/3.0/4.5亿元，同比增长-4%/948%/52%，对应PE分别为200/19/13X，维持“买入”评级。
- ●2023-02-16 ST百利：携手设立新材料基金，进击新材料技术领域显决心
(国盛证券 杨润思,林卓欣)
- ●预计公司2022-2024年实现收入25.75/40.42/62.49亿元，对应归母净利润0.36/3.03/4.93亿元，对应PE估值169.6/20.1/12.3倍。维持“增持”评级。
- ●2022-10-27 ST百利：三季报业绩高增116%，期待订单/盈利/估值拐点相继兑现
(浙商证券 邱世梁,王华君,张杨)
- ●预计2022-2024年营收分别为29.3/47.9/62.3亿元，同比增长182%/63%/30%，归母净利润分别为2.2/3.6/5.2亿元，同比增长658%/62%/45%，对应PE分别为27/16/11X，维持“买入”评级。
- ●2022-10-22 ST百利：锂电材料产线厂商，提升设备自供率迎业务放量
(国盛证券 王磊,何亚轩,杨润思)
- ●预计公司2022-2024年实现收入25.75/47.69/66.19亿元，对应归母净利润2.31/4.47/5.04亿元，对应PE估值25.5/13.2/11.7倍，首次覆盖，给予“增持”评级。
- ●2022-09-27 ST百利：重大里程碑：收购烧结设备厂商，锂电材料设备自供率提至80%
(浙商证券 邱世梁,王华君,张杨)
- ●预计2022-2024年营收分别为29.3/47.9/62.3亿元，同比增长182%/63%/30%，归母净利润分别为2.2/3.6/5.2亿元，同比增长658%/62%/45%，对应PE分别为27/17/12X，维持“买入”评级。
◆同行业研报摘要◆行业:土木工程
- ●2024-10-31 中国电建：季报点评：Q3业绩符合预期，能源电力及海外业务表现较好
(国盛证券 何亚轩,程龙戈,李枫婷)
- ●我们预计公司2024-2026年归母净利润分别为126/133/142亿元，同比-3%/+6%/+7%，EPS分别为0.73/0.77/0.83元，当前股价对应PE分别为7.5/7.0/6.6倍，维持“买入”评级。
- ●2024-10-31 中国化学：季报点评：毛利率持续提升，业绩增速环比显著改善
(国盛证券 何亚轩,程龙戈,李枫婷)
- ●我们预计公司2024-2026年归母净利润分别为57/63/72亿元，同增4.2%/11.5%/13.8%，EPS分别为0.93/1.03/1.17元，当前股价对应PE分别为8.8/7.9/6.9倍，维持“买入”评级。
- ●2024-10-31 隧道股份：业绩表现符合预期，新签订单稳健增长
(开源证券 齐东,胡耀文)
- ●隧道股份发布2024年三季度报告，公司实现营业收入同比下降，归母净利润保持稳健，毛利率及净利率水平维持稳定，新签订单规模扩张。公司整体业务经营维持稳健，投资业务蓬勃开展。我们维持盈利预测，预计2024-2026年归母净利润分别为30.7、32.2、33.3亿元，EPS分别为0.98、1.02、1.06元，当前股价对应PE分别为7.0、6.7、6.5倍，维持“买入”评级。
- ●2024-10-31 隧道股份：季报点评：投资收益大幅增厚业绩，经营性现金流显著改善
(国盛证券 何亚轩,程龙戈,李枫婷)
- ●我们预测公司2024-2026年归母净利润分别30.3/31.1/31.6亿元，同比增长3.0%/2.6%/1.5%，对应EPS分别为0.96/0.99/1.00元/股，当前股价PE分别7.1/6.9/6.8倍，维持“买入”评级。
- ●2024-10-31 中国中铁：季报点评：Q3营收下滑幅度收窄
(华泰证券 方晏荷,黄颖,龚劼)
- ●我们维持公司24-26年归母净利预测为316/308/302亿元。A股/H股可比公司25年Wind一致预期均值7/4xPE，考虑到相较于可比，公司拥有丰富铜矿资源，有望受益于资源品价格上涨，认可给予A股/H股25年8/4.5xPE，调整A/H股目标价至9.95元/5.59港元(前值8.94元/4.90港元)，维持A股/H股“增持”/“增持”评级。
- ●2024-10-31 中国交建：季报点评：海外&新兴业务订单增速亮眼，看好公司全年现金流改善
(天风证券 鲍荣富,王涛,王雯)
- ●24Q1-3经营性现金净流出770.3亿，同比多流出272亿，Q3单季经营性现金净流出28.7亿，环比大幅改善。考虑到四季度财政刺激预期升温，化债增量政策持续推进，且四季度即将进入回款高峰期，我们看好公司全年现金流改善。我们预计公司24-26年归母净利润为252、278、311亿，对应PE为6.6、6.0、5.4倍，维持“买入”评级。
- ●2024-10-30 中油工程：三季度点评：管道与储运承压，新签合同持续增长
(天风证券 张樨樨,鲍荣富)
- ●我们维持2024-2026年归母净利润预测为8.57/10.21/11.61亿元。对应PE22.87/19.20/16.88倍，维持“买入”评级。
- ●2024-10-30 中油工程：季报点评：三季度点评，管道与储运承压，新签合同持续增长
(天风证券 张樨樨,鲍荣富)
- ●2024年前三季度归母净利润6.32亿元，同比减少29.4%；营业收入511.74亿元，同比减少3.18%。基本每股收益0.1132元，同比减少29.43%。业绩下降主要系管道与储运分部业务毛利同比下降；汇兑净损失和科技研发投入同比增加。我们维持2024-2026年归母净利润预测为8.57/10.21/11.61亿元。对应PE22.87/19.20/16.88倍，维持“买入”评级。
- ●2024-10-30 中材国际：季报点评：Q3收入、扣非归母净利略降，新签订单结构持续优化
(海通证券 张欣劼)
- ●公司水泥工程技术服务稳居全球第一，高端装备制造+生产运营转型持续深化，加上股权激励加持，看好公司增长前景。我们预计公司24-25年EPS分别为1.18和1.28元，给予2025年10-11倍PE，合理价值区间12.77-14.04元(对应25年1.60-1.76倍PB)，维持“优于大市”评级
- ●2024-10-30 中国中冶：季报点评：Q3单季收入降幅收窄、净利润明显好转，经营现金流有所改善
(海通证券 张欣劼,郭好格)
- ●公司海外新签保持高增，业绩短期承压，但24Q3单季减值损失有所转回、净利润止跌且明显好转，我们预计公司24-25年EPS分别为0.37、0.39元，公司作为冶金工程行业龙头，享有一定的龙头效应，给予24年9-10倍市盈率，合理价值区间3.35-3.72元，维持“优于大市”评级。