安徽省交通建设股份有限公司
与
华安证券股份有限公司
关于安徽省交通建设股份有限公司非公开发行股票申请文件
反馈意见的回复
保荐机构（主承销商）
（安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路198号）
二〇二〇年十一月关于安徽省交通建设股份有限公司非公开发行股票申请文件反馈意见的回复
中国证券监督管理委员会：
根据贵会于 2020年 10月 23日出具的《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》（202718 号）所附的《关于安徽省交通建设股份有限公司非公开发行股票申请文件的反馈意见》（以下简称“反馈意见”）的要求，华安证券股份有限公司（以下简称“保荐机构”）作为安徽省交通建设股份有限公司（以下简称“发行人”、“公司”、“申请人”或“交建股份”）非公开发行股票的保荐机构（主承销商），已会同发行人、安徽天禾律师事务所（以下简称“律师”）、容诚会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“会计师”），就反馈意见所提出的问题逐项进行了认真核查及落实，并根据贵会反馈意见的要求提供了书面回复，具体内容如下。
说明：
1、如无特殊说明，本回复中使用的简称或名词释义与《安徽省交通建设
股份有限公司非公开发行股票预案》、《华安证券股份有限公司关于安徽省交通建设股份有限公司非公开发行股票之尽职调查报告》中的简称或名词释义一致。
2、本回复中若出现总计数尾数与所列数值总和尾数不符的情况，均为四
舍五入所致。
目录
问题 1 . 3
问题 2. 5
问题 3 . 9
问题 4 . 27
问题 5.. 54
问题 6 . 64
问题 7.. 68
问题 8.. 74
问题 9 . 78
问题 1、请申请人补充说明，本次募投界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目
是否已纳入财政部政府和社会资本合作中心 PPP 项目库，政府出资是否已经纳入财政预算并经人大批准，是否能保证项目顺利实施。
请保荐机构和律师发表核查意见。
回复：
一、本次募投界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目是否已纳入财政部政府和
社会资本合作中心 PPP 项目库，政府出资是否已经纳入财政预算并经人大批准，是否能保证项目顺利实施
（一）界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目是否已纳入财政部政府和社
会资本合作中心 PPP项目库
经在财政部政府和社会资本合作中心网站（http://www.cpppc.org）查询，界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目已列入财政部政府和社会资本合作中心全国 PPP 综合信息平台项目管理库，项目编号：34128200023031，项目示范级别/批次第三批次国家级示范。
（二）政府出资是否已经纳入财政预算并经人大批准，是否能保证项目顺
利实施
根据 PPP 项目合同，PPP 项目涉及政府出资和付费，界首市人民政府已授权界首市美丽乡村建设促进中心为界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目的实施机构，负责完成本项目社会资本方、监理及审计等相关采购工作，授权界首市现代农业发展有限公司作为政府方出资代表履行出资义务，该项目政府出资已纳入经界首市人民代表大会批准的界首市本级财政预算。
2019年 12月 10日，界首市人民政府出具《实施主体授权委托书》授权界首市现代农业发展有限公司为界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目的实施主体，代表政府方与社会资本方投资人根据协议约定完成资本金出资义务，享受股东权利。2020年 6月 23日，社会资本方（安徽省交通建设股份有限公司、容海川城乡规划设计有限公司）与政府方出资代表（界首市现代农业发展有限公司）在界首市共同注册成立了界首市齐美项目管理有限公司，并签订了《公司章程》、《股东协议》，约定了各方的出资义务。
截至本反馈意见回复出具日，本次募投 PPP项目已获得以下批复文件：
1、当地财政部门关于募投项目物有所值评价报告和财政承受能力论证的审
核意见
2020年 6月 2日，界首市财政局出具了《关于界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目物有所值（修订稿）评价结果的函》（财金[2020]65 号），评价结果为“通过物有所值评价”。
2020年 6月 2日，界首市财政局出具了《关于界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目财政承受能力（修订稿）论证结果的函》（财金[2020]66 号），评价结果为“通过论证”。
2、当地人民政府关于项目实施方案的批复意见
2020年 6月 11日，界首市人民政府出具了《界首市人民政府关于界首市美丽乡村建设整市推进项目实施方案（修订稿）的批复》（界政函[2020]13号），批复原则同意界首市美丽乡村建设整市推进项目实施方案（修订稿）。
3、项目已纳入全国 PPP综合信息平台项目管理库
经在财政部政府和社会资本合作中心网站（http://www.cpppc.org）查询，界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目已纳入财政部政府和社会资本合作中心全国 PPP综合信息平台项目管理库。
4、项目合同签订
2020年 6月 22日，界首市美丽乡村建设促进中心与交建股份及容海川城乡规划设计有限公司签署了《界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目 PPP 合同》。合同中对双方的权利与义务，合作期限、付费方式等作出了约定。
5、当地人大常委会关于纳入财政预算的审议意见
2020年 7月 30日，界首市人大常委会出具了《关于批准市政府将美丽乡村建设整市推进项目运营期支付企业资金列入政府中长期预算的决定》（界人常[2020]13 号）：美丽乡村建设整市推进项目符合国家产业政策，财力可承受，决定批准界首市人民政府将美丽乡村建设整市推进项目运营期支付企业资金列入政府中长期预算。
综上所述，截至本反馈意见回复出具日，本次募投 PPP 项目已履行现阶段所需政府审批程序。政府出资已经界首市人民代表大会批准纳入界首市本级财政预算，项目运营期支付企业资金已列入政府长期预算并经界首市人大常委会批准，进入运维期后，政府将根据 PPP 合同约定每年度付费，并将付费列入当年度财政预算，付费手续经专题会同意后即可支付；项目进入运营期获得政府付费不存在重大障碍，能够保证项目顺利实施。
二、保荐机构和律师核查意见
经核查，保荐机构和律师认为：（1）本次募投 PPP 项目已纳入财政部政
府和社会资本合作中心全国 PPP综合信息平台项目管理库；（2）本次募投 PPP
项目已履行现阶段所需政府审批程序，政府出资已经纳入财政预算并经人大批准，能够保证项目顺利实施。
问题 2、请申请人补充说明，申请人及子公司在报告期内受到的行政处罚
及相应采取的整改措施情况，相关情形是否符合《上市公司证券发行管理办法》等法律法规规定。
请保荐机构和律师发表核查意见。
回复：
一、申请人及子公司在报告期内受到的行政处罚及整改措施情况
报告期内，申请人受到的行政处罚及整改情况如下：
序号
处罚对象
处罚文号处罚原因
处罚金额
（元）
处罚机关处罚日期整改情况交建股份
苍环罚字[2017]171号
在浙江省温州市苍南县甬台温高速复线平苍段工程第七标段项目施工过程中，将加工碎石进行冲洗产生的泥浆水未经处理排入周边水渠再流入方金内河的行为
56,000
温州市苍南县环境保护局
2017/9/19
足额缴纳罚款并加强施工现场排污管理,取得处罚部门对于整改完毕的确认阜城管罚字[2019]第 2004在人民西路、航颍路市委党校西20,000 阜阳市城市管理行2019/7/4 足额缴纳罚款并通过合理安序号
处罚对象
处罚文号处罚原因
处罚金额
（元）
处罚机关处罚日期整改情况
号侧道路桥梁建设过程中存在噪音扰民
政执法局排施工时间、定期养护设备等方式降低、避免噪音污染,已及时整改萧公（义桥）行罚决字[2019]58007号
未将员工身份信息及时报送公安机关杭州市公安局萧山分局
2019/12/13
足额缴纳罚款并报送相关信息,已及时整改（合经开）应急事罚[2020]1-4号
因申请人承建的合肥市经开区承建的合肥经开区卧云路(蓬莱-宿松)段供电排管项目发生坍塌事故，造成 1人死亡
30,000
合肥市应急管理局
2020/7/8
足额缴纳罚款并加强现场施工人员安全培训,加强对施工现场安全管理制度的执行及对分包单位的安全生产监督，已及时整改路通检测
皖淮北交罚[2020]2100019号
未按规定将检测结果报告给建设部工程质量监督机构
20,000
淮北市交通运输综合行政执法支队
2020/8/4
足额缴纳罚款并加强对工作人员培训,取得处罚部门对于积极整改的确认
综上，申请人及其子公司就上述行政处罚相关事项已积极整改并处理完毕，行政处罚事项未对申请人的持续经营造成重大不利影响。
二、相关情形是否符合《上市公司证券发行管理办法》等法律法规规定
（一）《上市公司证券发行管理办法》等法律法规规定对申请人报告期内
受到的行政处罚情况的相关规定
1、《上市公司证券发行管理办法》的相关规定
根据《上市公司证券发行管理办法》第 9 条关于公开发行证券条件的规定：“上市公司最近三十六个月内财务会计文件无虚假记载，且不存在下列重大违法行为：
（1）违反证券法律、行政法规或规章，受到中国证监会的行政处罚，或者
受到刑事处罚；
（2）违反工商、税收、土地、环保、海关法律、行政法规或规章，受到行
政处罚且情节严重，或者受到刑事处罚；
（3）违反国家其他法律、行政法规且情节严重的行为。”
根据《上市公司证券发行管理办法》第 39 条规定：“上市公司存在下列情形之一的，不得非公开发行股票：
（1）本次发行申请文件有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏；
（2）上市公司的权益被控股股东或实际控制人严重损害且尚未消除；
（3）上市公司及其附属公司违规对外提供担保且尚未解除；
（4）现任董事、高级管理人员最近三十六个月内受到过中国证监会的行政
处罚，或者最近十二个月内受到过证券交易所公开谴责；
（5）上市公司或其现任董事、高级管理人员因涉嫌犯罪正被司法机关立案
侦查或涉嫌违法违规正被中国证监会立案调查；
（6）最近一年及一期财务报表被注册会计师出具保留意见、否定意见或无
法表示意见的审计报告。保留意见、否定意见或无法表示意见所涉及事项的重大影响已经消除或者本次发行涉及重大重组的除外；
（7）严重损害投资者合法权益和社会公共利益的其他情形。”
2、《再融资业务若干问题解答》的相关规定
（1）根据《再融资业务若干问题解答》规定，“重大违法行为”是指违反国
家法律、行政法规或规章，受到刑事处罚或情节严重行政处罚的行为。认定重大违法行为应当考虑以下因素：
1）存在贪污、贿赂、侵占财产、挪用财产或者破坏社会主义市场经济秩序等刑事犯罪，原则上应当认定为重大违法行为。
2）被处以罚款以上行政处罚的违法行为，如有以下情形之一且中介机构出具明确核查结论的，可以不认定为重大违法行为：①违法行为显著轻微、罚款金额较小；②相关处罚依据未认定该行为属于情节严重的情形；③有权机关证明该行为不属于重大违法行为。但违法行为导致严重环境污染、重大人员伤亡或社会影响恶劣的除外。
3）申请人合并报表范围内的各级子公司，若对申请人主营业务收入和净利润不具有重要影响（占比不超过 5%），其违法行为可不视为申请人存在相关情形，但违法行为导致严重环境污染、重大人员伤亡或社会影响恶劣的除外。
（2）根据《再融资业务若干问题解答》规定，“对于主板（中小板）发行
人非公开发行股票和非公开发行优先股发行条件中规定的‘严重损害投资者合法权益和社会公共利益的其他情形’，需根据行为性质、主观恶性程度、社会影响等具体情况综合判断。如相关违法行为导致严重环境污染、重大人员伤亡、社会影响恶劣等，原则上视为构成严重损害投资者合法权益和社会公共利益的违法行为。”
（二）申请人报告期内受到的行政处罚情况不属于重大违法行为，不构成
严重损害投资者合法权益和社会公共利益的情形
报告期内，申请人及子公司在报告期内的行政违法行为不构成重大违法行为，不存在严重损害投资者合法权益和社会公共利益的情形，具体说明如下：
序号
处罚对象
处罚文号
处罚金额
（元）
处罚机关认定说明交建股份
苍环罚字[2017]171号
56,000
温州市苍南县环境保护局
申请人已取得的由苍南县环境保护局出具的《证明》，“该公司对其违法行为整改完毕，并按时缴纳罚款，现已履行完毕，未造成严重的危害后果，该处罚不属于重大行政处罚。
我局未发现新的环境违法行为处罚记录。”阜城管罚字[2019]第 2004号
20,000
阜阳市城市管理行政执法局
根据申请人的说明和保荐机构、律师核查，上述行政违规的情节较为轻微，未造成严重后果，申请人已及时整改，取得处罚部门阜阳市城市管理行政执法局确认并同意予以信用修复。该等违法行为不构成重大违法行为。
萧公（义桥）行罚决字[2019]58007号杭州市公安局萧山分局
根据申请人的说明和保荐机构、律师核查，上述行政违规的情节较为轻微，罚款金额较小，申请人已及时整改，将员工身份信息及时报送至公安机关，认为该处罚不属于重大行政处罚。
4 （合经开）应 30,000 合肥市应急管理申请人已取得的由合肥市应急序号
处罚对象
处罚文号
处罚金额
（元）
处罚机关认定说明
急事罚[2020]1-4号
局管理局出具的《证明》，该起事故的主责单位为分包单位安徽建都建设有限公司，安徽交建负有管理责任，该项处罚不属于重大行政处罚，该事项不属于重大违法行为，除前述处罚外，自 2017 年 1 月 1 日以来，申请人在合肥市范围内未因安全生产相关事项受到行政处罚的情形。
路通检测
皖淮北交罚[2020]2100019号
20,000
淮北市交通运输综合行政执法支队
申请人已取得的由淮北市交通运输综合行政执法支队出具的《情况说明》，路通检测积极配合淮北市交通运输综合行政执法支队完成各项整改工作，该违法行为属一般行政处罚案件。除前述处罚外，自 2017 年1月 1日以来，路通检测不存在因工程质量相关的违法违规行为而被该支队处罚的情形。
综上，前述违法行为不构成《上市公司证券发行管理办法》第 9 条所称的重大违法行为，不构成《上市公司证券发行管理办法》第 39条所称的严重损害投资者合法权益和社会公共利益的违法行为。
三、保荐机构和律师核查意见
经核查，保荐机构和律师认为：报告期内，申请人及其子公司就行政处罚相关事项已积极整改并处理完毕，行政处罚事项未对申请人的持续经营造成重大不利影响；申请人及子公司在报告期内上述行政违法行为不构成重大违法行为，不存在严重损害投资者合法权益和社会公共利益的违法行为。相关情形符合《上市公司证券发行管理办法》等法律法规规定。
问题 3、本次拟募集资金 12 亿元，用于界首市美丽乡村建设整市推进
PPP 项目和偿还银行贷款。请申请人补充说明：（1）募投项目投资数额安排明
细、测算依据及过程，各项投资是否为资本性支出，是否以募集资金投入；
（2）募投项目当前建设进展、募集资金使用进度安排，本次募集资金是否会
用于置换董事会决议日前已投资金额；（3）相关效益测算依据是否谨慎合
理。
请保荐机构发表核查意见。
回复：
一、募投项目投资数额安排明细、测算依据及过程，各项投资是否为资本
性支出，是否以募集资金投入
（一）募投项目投资数额安排明细、测算依据及过程
1、界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目
（1）项目投资数额安排明细
PPP项目的总投资为 164,865.41万元，项目的投资内容及投资估算金额的投资
构成如下：
单位：万元
序号投资内容投资估算金额占比（%）
1 工程建设费 142,574.38 86.48
1.1 建筑安装工程费 142,574.38 86.48
2 工程建设其他费用 10,729.15 6.51
3 预备费 2,300.72 1.40
4 建设期利息 9,261.16 5.62
5 项目总投资 164,865.41 100.00
根据界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目可行性研究报告，项目具体投资数额安排明细如下：
1）建筑安装工程费
项目建筑安装工程费共 142,574.38万元。具体如下：
序号投资内容
投资估算金额
（万元）
单位数量
单价（元）
1 污水管网提升工程 7,535.13
1.1 乡镇驻地污水管网 2,196.93 米 10,475.00
1.1.1 王集镇 374.00 米 1,870.00 2,000.00
1.1.2 田营镇 405.10 米 1,990.00
1.1.2.1 DN300污水主管道 54.40 米 320.00 1,700.00
1.1.2.2 DN400污水主管道 350.70 米 1,670.00 2,100.00
1.1.3 新马集镇 501.81 米 2,454.00
序号投资内容
投资估算金额
（万元）
单位数量
单价（元）
1.1.3.1 DN400污水主管道 270.60 米 1,353.00 2,000.00
1.1.3.2 DN500污水主管道 231.21 米 1,101.00 2,100.00
1.1.4 芦村镇 255.75 米 1,410.00
1.1.4.1 DN300污水主管道 148.75 米 875.00 1,700.00
1.1.4.2 DN400污水主管道 107.00 米 535.00 2,000.00
1.1.5 任寨乡 363.00 米 1,650.00 2,200.00
1.1.6 靳寨乡 297.27 米 1,101.00 2,700.00
1.2 重点村及示范村污水提升 5,338.20
1.2.1 污水管 2,116.32 米 35,272.00 600.00
1.2.2 污水检查井 39.60 个 440.00 900.00
1.2.3 污水处理设施 850.00
立方米/天
1,000.00 8,500.00
1.2.4 雨水管 2,292.68 米 35,272.00 650.00
1.2.5 雨水检查井 39.60 个 440.00 900.00
2 中心村建设工程 1,342.00
2.1 任寨乡亮集中心村 1,021.00
2.1.1 亮集红色一条街改造提升 321.00
2.1.1.1 街道管网及相关设施整治 150.00 米 1,000.00 1,500.00
2.1.1.2 红色文化长廊 36.00 米 600.00 600.00
2.1.1.3 红色文化广场 135.00 平方米 3,000.00 450.00
2.1.2
亮集红色文化旅游示范村建设
700.00
2.1.2.1
皖北第一红色党支部纪念馆
500.00 平方米 2,000.00 2,500.00
2.1.2.2 复古唐宋古墓群 200.00 平方米 1,000.00 2,000.00
2.2 新马集镇闫庙中心村 321.00
2.2.1 道路畅通及绿化照明 168.00 米 560.00 3,000.00
2.2.2 沟塘清淤及景观提升 153.00 米 1,020.00 1,500.00
村居改善及配套设施提升工程
130,958.54
3.1 光武镇 50,159.00
3.1.1 永昌西路建设项目 3,360.00 米 1,200.00 28,000.00
3.1.2 沙河大道建设项目 7,360.00 米 2,300.00 32,000.00
3.1.3
光武集镇建成区路网改造提升项目
34,561.00 米 13,110.00
序号投资内容
投资估算金额
（万元）
单位数量
单价（元）
3.1.3.1 汉武路提升改造项目 7,252.00 米 1,960.00 37,000.00
3.1.3.2 汉文路提升改造项目 3,318.00 米 1,580.00 21,000.00
3.1.3.3 德和路提升改造项目 3,840.00 米 1,600.00 24,000.00
3.1.3.4 文景路提升改造项目 1,152.00 米 360.00 32,000.00
3.1.3.5 中兴路提升改造项目 10,560.00 米 3,300.00 32,000.00
3.1.3.6 永平路提升改造项目 2,875.00 米 1,150.00 25,000.00
3.1.3.7 象井路提升改造项目 4,250.00 米 1,700.00 25,000.00
3.1.3.8 永宁路提升改造项目 1,314.00 米 1,460.00 9,000.00
3.1.4 光武新区路网建设项目 4,878.00 米 2,710.00
3.1.4.1 文景路建设项目 3,240.00 米 1,800.00 18,000.00
3.1.4.2 永和路建设项目 1,638.00 米 910.00 18,000.00
3.2 陶庙镇 25,355.04
3.2.1 村居改善 A区工程 25,355.04 平方米 106,936.00
3.2.1.1 地上总建筑面积 18,495.84 平方米 84,072.00 2,200.00
3.2.1.2 地下总建筑面积 6,859.20 平方米 22,864.00 3,000.00
3.3 泉阳镇 39,169.00
3.3.1
集镇主干道路改造提升项目
27,761.00 米 7,705.00
3.3.1.1 泉阳大道提升改造项目 9,361.00 米 2,530.00 37,000.00
3.3.1.2 朝阳路提升改造项目 5,938.50 米 1,605.00 37,000.00
3.3.1.3 育英路提升改造项目 3,038.00 米 1,085.00 28,000.00
3.3.1.4 裕兴路提升改造项目 4,958.00 米 1,340.00 37,000.00
3.3.1.5 洪庄路提升改造项目 4,465.50 米 1,145.00 39,000.00
3.3.2
泉阳镇富民路改造提升项目
5,312.00 米 1,660.00 32,000.00
3.3.3
泉阳镇胜利路改造提升项目
6,096.00 米 2,540.00 24,000.00
3.4 靳寨乡 16,275.50
3.4.1 靳寨大道建设项目 5,396.50 米 2,510.00 21,500.00
3.4.2 东西主干道路 3,354.00 米 1,560.00 21,500.00
3.4.3 南北干道建设项目 7,525.00 米 3,500.00 21,500.00
4 垃圾治理工程 2,738.71
4.1 道路工程 1,182.63
4.1.1 硬化路面 907.20 平方米 22,680.00 400.00
序号投资内容
投资估算金额
（万元）
单位数量
单价（元）
4.1.2 污水主管道 98.50 米 1,970.00 500.00
4.1.3 污水检查井 0.80 个 8.00 1,000.00
4.1.4 雨水主管道 98.50 米 1,970.00 500.00
4.1.5 雨水检查井 0.80 个 8.00 1,000.00
4.1.6 道路绿化带 76.83 平方米 11,820.00 65.00
4.2 水系沟塘治理 198.00 平方米 3,960.00 500.00
4.3 相关附属用房 1,280.00 平方米 16,000.00 800.00
4.4 供电工程 28.88 项 1.00 288,800.00
4.5 给水工程 49.20 米 1,640.00 300.00
合计 142,574.38
2）工程建设其他费用
项目工程建设其他费用共 10,729.15万元。具体如下：
单位：万元
序号项目金额
1 建设单位管理费 763.40
2 建设项目前期工作咨询费 142.57
3 工程勘察设计费 2,566.34
4 环境影响咨询服务费 14.26
5 招标代理服务费 213.86
6 施工图审查费 51.15
7 造价咨询费 470.50
8 建设工程监理费 1,140.60
9 建设用地费 5,366.48
合计 10,729.15
3）预备费
项目预备费共 2,300.72万元。具体如下：
单位：万元
序号项目金额
1 基本预备费 2,300.72
2 涨价预备费-合计 2,300.72
4）建设期利息
项目建设期利息 9,261.16万元，具体计算过程如下：
单位：万元
序号项目合计
建设期
占比
第 1年第 2年第 3年
1 总投资 164,865.41 52,869.57 54,921.62 57,074.22 -
2 项目资本金 32,973.08 10,991.03 10,991.03 10,991.03 20.00%
3 债务资金 131,892.33 41,878.54 43,930.59 46,083.19 80.00%
3.1 用于建设投资 122,631.17 40,877.06 40,877.06 40,877.06 -
3.2 用于建设期利息 9,261.16 1,001.49 3,053.54 5,206.14 -
（2）项目测算依据及过程
PPP 项目投资估算具体价格主要参考《安徽省建设工程费用定额》（2018年）、《安徽省园林绿化工程计价定额》（2018 年）、《安徽省建设工程计价定额(共用册）》（2018 年）、《安徽省装饰装修工程计价定额》（2018 年）、《安徽省安装工程计价定额》（2018 年）、《安徽省市政工程计价定额》（2018 年）、关于发布<工程勘察设计收费管理规定>的通知》（国家计委、建设部计价格[2002]10号）及《市政工程投资估算编制办法》（建设部[2007]）等相关规定和当地市场情况。
2020年 6月 10日，界首市发展和改革局出具了《关于界首市美丽乡村建设整市推进项目可行性研究报告的批复》（发改审批[2020]247 号），对界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目的可行性研究报告进行了审核批复。
综上，项目投资数额的测算具有合理性。
2、偿还银行贷款
公司拟使用本次募集资金中的 20,000.00 万元偿还银行贷款，优化资本结
构，缓解公司偿债压力，提高公司抗风险能力，推动公司持续稳定发展。
（1）公司拟偿还的银行贷款明细
借款主体借款银行
借款本金
（万元）
借款利率
（%）
到期日
交建股份
徽商银行合肥包河支行
984.00 4.785 2021/6/12
931.00 4.785 2021/6/15
940.00 4.785 2021/7/28
990.00 4.785 2021/9/16
355.00 4.785 2021/9/23
广发银行合肥分行 2,000.00 4.785 2021/1/19
工商银行合肥城建支行 9,500.00 4.15-4.35 2021/3/11
民生银行合肥分行
2,650.00 4.35 2021/6/24
2,350.00 4.5675 2021/7/13
合肥科技农村商业银行 1,160.00 4.35 2021/8/25
合计 21,860.00 4.19 注-
注：本借款利率为上表列示银行贷款的加权平均利率。
（2）项目测算依据及过程
截至 2020年 9月 30日，公司短期借款余额为 25,038.48万元，超过本次拟
用于“偿还银行贷款”项目的金额 20,000.00万元，公司现有短期借款规模满足
偿还银行贷款的规模要求。
公司本次使用募集资金偿还银行贷款额度 20,000.00万元，按待偿还的银行
贷款加权平均借款利率水平测算，公司每年可节约财务费用约 837.83万元。
同时，公司通过本次募集资金偿还部分银行贷款将降低公司有息负债规模，缓解公司短期偿债压力。
因此，公司现有短期借款规模能够满足偿还银行贷款的规模要求，通过本次募集资金偿还部分银行贷款，将节约财务费用，提供公司盈利水平，同时缓解短期偿债压力，符合公司及全体股东的利益。
（二）各项投资是否为资本性支出，是否以募集资金投入
1、界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目
PPP 项目的投资内容及投资估算金额、资本性支出金额及募集资金投入部分对应的投资构成如下：
单位：万元序号投资内容投资估算金额
占比（%）
是否资本性支出
拟投入募集资金金额
1 工程建设费 142,574.38 86.48 是 100,000.00
1.1 建筑安装工程费 142,574.38 86.48 是 100,000.00
2 工程建设其他费用 10,729.15 6.51 是
3 预备费 2,300.72 1.40 是
4 建设期利息 9,261.16 5.62 是
5 项目总投资 164,865.41 100.00 100,000.00
根据企业会计准则，项目合同成本包括从合同签订开始至合同完成止发生的、与执行合同有关的直接费用和间接费用。上述费用中，工程建设费用属于资本化支出；工程建设其他费用、预备费及建设期利息属于与执行该项目合同而发生的有关费用，符合资本化条件，属于资本性支出。
公司将本次募集资金投入项目公司界首齐美，全部用于工程建设费，属于资本性支出。
2、偿还银行贷款
公司拟以本次募集资金不超过 20,000.00万元用于偿还银行贷款，不属于资
本性支出。
二、募投项目当前建设进展、募集资金使用进度安排，本次募集资金是否
会用于置换董事会决议日前已投资金额
（一）募投项目当前建设进展、募集资金使用进度安排
1、界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目
（1）募投项目当前建设进展
2020年 6月 22日，安徽省交通建设股份有限公司及容海川城乡规划设计有限公司与界首市美丽乡村建设促进中心签订了《界首市美丽乡村建设整市推进PPP项目 PPP合同》。
2020年 6月 23日，项目公司界首市齐美项目管理有限公司成立。
2020年 6月 29日，项目公司界首市齐美项目管理有限公司与界首市美丽乡村建设促进中心签订了《界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目 PPP合同-补充协议 1》全面继承安徽省交通建设股份有限公司及容海川城乡规划设计有限公司已与界首市美丽乡村建设促进中心签订的《界首市美丽乡村建设整市推进PPP 项目 PPP 合同》。根据 PPP 合同，项目合作期为 15 年，其中建设期为 3年，运营期为 12年。项目开工时间以现场具备开工条件，由监理人发出开工令的时点为准。
截至本反馈意见出具日，PPP 项目正处于设计阶段，光武镇沙河大道改造项目设计已完成，光武镇永昌路、汉武路、中兴路、文景北路和泉阳镇朝阳路、胜利路施工图纸设计已提交施工图审核结构审查，项目各项工作正在有序推进中。
（2）募集资金使用进度安排
公司募集资金使用进度安排具体如下：
单位：万元
序号项目合计
建设期
第 1年第 2年第 3年
1 用于建设投资 100,000.00 33,333.3,333.3,333.33
为提高募集资金使用效率，在本次募集资金到位前，公司将根据项目实际情况继续以自有或自筹资金先行投入。募集资金到位后，公司将按照相关规定的程序置换董事会决议日后先期投入的项目投资，剩余募集资金将在施工期间按照项目合同的约定以及建设实际情况的需要进行投入。
2、偿还银行贷款
偿还银行贷款项目不涉及项目建设进展情况，募集资金到位后，公司将按照相关法规规定尽快偿还银行贷款。
（二）本次募集资金是否会用于置换董事会决议日前已投资金额
1、界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目
截至本次非公开发行董事会决议日，公司已向项目公司投入资金 276.77 万
元，主要用于前期筹建、人员工资等。该等前期投入由公司自有资金解决，本次募集资金不涉及置换本次非公开发行董事会决议日前项目已投入的资金。
本次募集资金未来将严格按照公司制定的《安徽省交通建设股份有限公司募集资金管理办法》的规定使用及监管，如本次募集资金到位时间与项目实施进度不一致，公司可根据实际情况以其他资金先行投入，募集资金到位后根据届时相关规定予以置换。
2、偿还银行贷款
偿还银行贷款不涉及置换董事会前投入的情形。
三、相关效益测算依据是否谨慎合理。
（一）界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目
1、PPP项目效益测算依据
本项目效益测算依据主要包括《界首市美丽乡村建设整市推进 PPP 项目PPP 合同》、《界首市美丽乡村建设整市推进项目可行性研究报告》、《界首市美丽乡村建设整市推进 PPP项目实施方案》（以下分别简称“PPP合同”、“项目可行性研究报告”、“实施方案”）等文件，效益测算主要内容具体如下：
单位：万元
项目主要内容测算依据
总投资额 164,865.41 PPP合同、实施方案等
静态投资额 155,604.25 PPP合同、实施方案等
工程费用 142,574.38 PPP合同、实施方案等
预备费 2,300.72 项目可行性研究报告
前期费用 10,729.15 PPP合同、实施方案等
建设期利息 9,261.16 PPP合同、实施方案等
注册资本 32,973.08 PPP合同、实施方案等
政府方认缴 3,297.31 PPP合同、实施方案等
海容设计认缴 329.73 PPP合同、实施方案等
交建股份认缴 29,346.04 PPP合同、实施方案等
项目公司融资金额
131,892.33 PPP合同、实施方案等
项目建设期 3年 PPP合同、实施方案等
运营期 12年 PPP合同、实施方案等
项目建设投资项目建设期内均匀投入项目可行性研究报告
年可用性服务费
（工程建安费用+甲方确定的征地拆迁及报批等前期费用+建设期利息-政府方出资资本金）*综合回报率*（1+综合回报率）12/[（1+综合回报PPP合同、实施方案等项目主要内容测算依据
率）12-1]*70%
年运维绩效服务费
年可用性服务费/70%*30%+年度运营成本*（1+合理利润率）
PPP合同、实施方案等
绩效考核
1、建设期绩效考核概要
竣工结算总造价的 2.5‰作为考核费用。
当期考核成绩在 80 分以上（含 80 分）全额支付当期可用性付费；
当期考核成绩在 80-60分（含 60分）之间的，当期可用性付费为：当期可用性付费-[（实际得分）/100]×考核费用
当期考核成绩在 60分以下为不合格，当期可用性付费-考核费用
2、运营期绩效考核概要
常规考核打分 90 分以上（含 90 分），全额支付运维绩效服务费；
常规考核打分在 90-60分（含 60分）之间的，当期绩效付费为：[（考核得分+10）/100]×运维绩效服务费；
当期考核成绩在 60分以下为不合格，当期运维绩效服务费不予支付。
假设建设期和运营期绩效考核均满足全额支付的条件。
PPP合同、实施方案等
合理利润率 6.50% PPP合同、实施方案等
综合回报率 6.37% PPP合同、实施方案等
借款利率 4.90%
PPP 合同、实施方案、参考银行同期借款利率等
所得税税率 25%企业所得税法
工程施工毛利率
18.00%
PPP 合同、实施方案、项目可行性研究报告；公司同类型项目毛利率情况及本项目预计基本情况
其他假设：
（1）假设本次募集资金 100,000.00 万元，其中 29,346.04 万元以资本金的
方式投入项目公司，70,653.96 万元以 4.90%的利率通过借款的方式投入项目公
司；
（2）假设项目借款在项目建设期结束后以等额本息方式年末偿还；
（3）募投项目效益测算中假设项目公司现金流量出现正数的情况下（建设
期间除外），交建股份按照持股比例收回当期结余现金。
2、项目公司净利润及现金流测算过程
（1）项目公司利润表测算过程
单位：万元
项目 T+1 T+2 T+3 T+4 T+5 T+6 T+7
1.项目收入--- 12,191.17 11,607.49 10,974.60 10,489.30
1.1项目融资性收入--- 11,363.36 10,779.68 10,146.79 9,460.55
1.2年运营服务费收入--- 827.81 827.81 827.81 1,028.75
2.项目成本 1,255.96 3,308.01 5,460.59 7,504.88 7,096.50 6,668.11 6,418.92
2.1运维成本--- 823.92 823.92 823.92 1,023.92
2.2项目管理费 254.47 254.47 254.46 200.00 200.00 200.00 200.00
2.3财务费用 1,001.49 3,053.54 5,206.13 6,462.72 6,054.34 5,625.95 5,176.57
2.4相关税费--- 18.24 18.24 18.24 18.43
3.利润总额-1,255.96 -3,308.01 -5,460.59 4,686.29 4,510.99 4,306.49 4,070.38
4.留抵可弥补亏损-1,255.96 -4,563.97 -10,024.56 -5,338.27 -827.28 --
5.所得税----- 869.80 1,017.59
6.净利润-1,255.96 -3,308.01 -5,460.59 4,686.29 4,510.99 3,436.69 3,052.78
7.累计净利润-1,255.96 -4,563.97 -10,024.56 -5,338.27 -827.28 2,609.41 5,662.19
（续）
项目 T+8 T+9 T+10 T+11 T+12 T+13 T+14 T+15
1.项目收入 9,745.20 8,938.37 8,264.47 7,315.88 6,287.31 5,372.98 4,163.68 2,852.43
1.1项目融资性收入 8,716.45 7,909.62 7,034.78 6,086.18 5,057.62 3,942.34 2,733.04 1,421.79
1.2年运营服务费收入 1,028.75 1,028.75 1,229.69 1,229.69 1,229.69 1,430.64 1,430.64 1,430.64
2.项目成本 5,947.52 5,453.02 5,134.48 4,590.33 4,019.52 3,620.93 3,162.59 3,568.66
2.1运维成本 1,023.92 1,023.92 1,223.92 1,223.92 1,223.92 1,423.92 1,423.92 1,423.92
2.2项目管理费 200.00 200.00 200.00 200.00 200.00 200.00 200.00 200.00
2.3财务费用 4,705.17 4,210.67 3,691.94 3,147.79 2,576.98 1,978.20 1,350.08 691.18
2.4相关税费 18.43 18.43 18.62 18.62 18.62 18.81 188.59 1,253.56
3.利润总额 3,797.68 3,485.36 3,129.99 2,725.55 2,267.79 1,752.04 1,001.09 -716.23
4.留抵可弥补亏损--
5.所得税 949.42 871.34 782.50 681.39 566.95 438.01 250.27
6.净利润 2,848.26 2,614.02 2,347.50 2,044.16 1,700.84 1,314.03 750.82 -716.23
7.累计净利润 8,510.46 11,124.47 13,471.97 15,516.13 17,216.97 18,531.01 19,281.82 18,565.59
（2）项目公司现金流测算过程
单位：万元
项目 T+1 T+2 T+3 T+4 T+5 T+6 T+7
1.现金流入 51,868.09 51,868.09 51,868.09 20,261.64 20,261.64 20,261.64 20,474.64
1.1可用性服务费--- 19,384.17 19,384.17 19,384.17 19,384.17
1.2运营绩效服务费--- 877.47 877.47 877.47 1,090.47
1.3资本金投入 10,991.03 10,991.03 10,991.03 ----
1.4借款金额 40,877.06 40,877.06 40,877.06 ----
2.借款余额 41,878.55 85,809.15 131,892.33 123,558.05 114,815.39 105,644.35 96,023.92
3.现金流出 51,868.08 51,868.08 51,868.08 15,839.15 15,839.15 16,708.96 17,056.94
3.1项目建设投资 51,613.61 51,613.61 51,613.62 ----
3.2本年还本付息--- 14,797.00 14,797.00 14,797.00 14,797.00
3.2.1偿还本金--- 8,334.28 8,742.66 9,171.05 9,620.43
3.2.2支付利息--- 6,462.72 6,054.34 5,625.95 5,176.57
3.3运维成本--- 823.92 823.92 823.92 1,023.92
3.4项目管理费 254.47 254.47 254.46 200.00 200.00 200.00 200.00
3.5相关税费--- 18.24 18.24 18.24 18.43
3.6所得税----- 869.80 1,017.59
4.项目现金净流量（税后）--- 4,422.49 4,422.49 3,552.69 3,417.70
5.项目累计净现金流量（税后）--- 4,422.49 8,844.98 12,397.67 15,815.37
（续）
项目 T+8 T+9 T+10 T+11 T+12 T+13 T+14 T+15
1.现金流入 20,474.64 20,474.64 20,687.64 20,687.64 20,687.64 20,900.64 20,900.64 20,900.64
1.1可用性服务费 19,384.17 19,384.17 19,384.17 19,384.17 19,384.17 19,384.17 19,384.17 19,384.17
1.2运营绩效服务费 1,090.47 1,090.47 1,303.47 1,303.47 1,303.47 1,516.47 1,516.47 1,516.47
1.3资本