评论： 据我们测算，此次股权转让将带来1.0亿元以上的净利润贡献，是否可以确认在2012年有不确定性。 由于2012年公司地产业务进度低于我们预期，故将EPS从0.22元下调至0.18元；考虑到公司大部分地产收益会在2013年实现结转，我们将2013年业绩从0.30元上调至0.35元。2014年EPS维持0.40元不变。 基于对公司2013年业绩的高增长预期及上海文化体制改革带来的资产整合机遇，维持增持评级，目标价8.8元。