来源 :每经网2024-03-22
最近一周内，A股上市公司有77家获得公募基金调研，从企业所属行业分类来看，工业机械类有11家数量最多，相比此前机构侧重电子元件、信息科技咨询与其他服务等行业进行调研，工程机械类在近期备受基金关注。
从调研的具体内容来看，“设备更新”的话题居多，包括大规模设备更新政策对公司经营情况的影响等。近期，围绕工业母机概念，市场也多次掀起投资热潮，产品及技术的国产化替代前景为部分企业的估值前景注入预期，也是调研机构重点关注的方向之一。
公募扎堆调研工业机械类公司
最近一周，A股上市公司仍旧吸引机构调研，从被调研的公司来看，很多都是目前股价仍处在历史低位的工业机械类个股，而且叠加政策支持，基本面有进一步改善预期的品种。
Wind统计显示，本周共有77家A股上市公司获得公募基金调研，其中有11家属于工业机械类行业。相比于过去几周调研TMT的热度，本周有了一定变化。
说明：本周基金公司调研工业机械类A股企业情况来源：Wind
华锐精密最受基金关注，一共有33家基金公司参与调研，其他公司如东亚机械、罗博特科、中密控股等也获得多家基金公司调研。
值得关注的是，在基金公司参与调研的纪要当中，有关“设备更新”的话题层出不穷，记者注意到，普遍聚焦设备更新政策对公司的影响。3月1日，国常会审议通过《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，通过政策推动设备更新向高端化、智能化和数字化过渡。
这也使得越来越多的A股相关企业受到关注，东亚机械在3月19日接受机构调研时就提到，如能伴随下游企业需求稳健回升，国内经济稳健增长，各制造型企业对设备更新需求进一步提升，同时可带动压缩机的需求增加，公司也能借此机遇提升经营业绩水平。
海泰科则在3月20日接受机构调研时提到，涉及到汽车内外饰件的整体或部分更新，都需要定制相应的汽车内外饰模具，因此新车型开发与旧车型改款速度的加快为汽车内外饰模具行业的发展提供了巨大的市场需求与发展空间。
事实上，针对“设备更新”的政策导向以及投资机遇，业界重点针对于业务聚焦国内市场的企业，与此同时，对于产品、客户群在海外，即有“出海”逻辑的公司则需要兼顾海外政策及汇率变化的影响。
多数被调研公司获基金重仓
相比于上周的工业母机概念火爆，本周的市场对此类题材的投资热度一般，且表现在个股方面，很多都出现了一定的回调，在被调研的11家公司当中，本周股价也是跌多涨少，不过依然有不少公募基金在此前重仓其中。
去年公募四季度报告显示，长江长扬混合、金信深圳成长、易方达瑞通混合等11只基金重仓了华锐精密，长江长扬混合第一大重仓股就是华锐精密；汇泉启元未来混合重仓东亚机械；安信新回报、中银顺宁回报6个月头号重仓股为罗博特科。
对于工业机械行业的投资机遇看法，华安基金此前分析指出，新质生产力和设备更新换代的投资机遇仍需关注。政策带动下，包括设备更新、消费品以旧换新、完善回收循环利用等五个方向20项重点任务被提及，覆盖的行业较广，政策催化效果显著。
浙商证券的研报则指出，2023年在出口拉动下，工程机械龙头业绩开始拐点向上；2024年预计内需筑底，海外可期。期待2025开启5年左右的国内更换周期+海外持续提升的上行周期，中国工程机械龙头凭借综合性价比优势，逐步迈向全球龙头。