来源 :金融参考2022-10-10
鲁网10月10日讯水发派思燃气股份有限公司（下称“水发燃气”或“公司”）发行股份购买子公司股权并募集配套资金的方案获批，标的公司鄂尔多斯市水发燃气有限公司（下称“鄂尔多斯水发”）将重新成为水发燃气全资子公司。
根据水发燃气10月9日晚间发布的公告，公司发行股份收购山东水发控股集团有限公司（下称“水发控股”）所持有的鄂尔多斯水发40.21%股权，并配套募集不超过1.1亿元资金方案获得山东省国资委批复。
此前，水发燃气9月15日晚间公告，公司拟发行股份购买水发控股持有的鄂尔多斯水发40.21%股权，交易作价4.58亿元；同时，拟募资不超过1.1亿元用于偿还有息负债。按照本次发行价6.06元/股计算，本次拟向水发控股发行股份的数量为7552.6333万股。交易完成后，水发燃气所持有的鄂尔多斯水发股份将由59.79%提升至100%。
对于本次交易的目的，水发燃气称，有助于维持上市公司控制权稳定，提高国有资产证券化率；进一步增强公司对鄂尔多斯水发的控制力；提升公司一体化运作水平；加强上市公司主营业务，减少上市公司经营风险。
资料显示，水发燃气于2002年成立，2015年4月在上交所主板上市，2019年6月，公司易主水发众兴集团，由山东省属国企水发集团正式控股。此后，公司主业从燃气设备制造为主转变为包括LNG业务和城镇燃气运营为主，燃气设备制造为辅的运营模式。
实际上，鄂尔多斯水发原本是水发燃气的全资子公司，2020年，为缓解公司资金压力，改善财务状况，公司控股股东水发控股出资4.5亿元对鄂尔多斯水发进行增资。自此以后，水发燃气发展迅速，并实现净利转亏为盈。
据了解，鄂尔多斯水发主营业务为LNG的生产、销售。截止2021年底，鄂尔多斯水发总资产15.92亿，负债6.22亿；全年实现营业收入8.55亿元，净利润3304万元，经营活动产生的现金流量为-663万元。
根据公告，水发控股对本次并购后鄂尔多斯水发业绩作了承诺，如本次交易在2022年实施完毕，则鄂尔多斯水发扣非后归母净利润不低于2,461.11万元、2,478.48万元及3,304.71万元，业绩承诺期内合计扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润不低于8,244.29万元。如业绩承诺期内，鄂尔多斯水发业绩未达承诺标准，水发控股将对水发燃气作出相应补偿。