对于一家总部在上海、服务面向全国的保险企业来说，2022年上半年挑战重重：国际环境复杂严峻，国内疫情多点散发，经济发展面临着需求收缩、供给冲击、预期转弱的三重压力。
在此背景下，寿险行业的发展也从高速增长期进入平稳增长期，过去两位数的增长已难再现，平稳增长才是常态。客户需求虽仍在，却对保险公司的供给能力和服务能力提出了更高要求，此时的行业也面着临困难和调整。
面对当下时代的新需求，中国太保集团深化业务模式转型，推进渠道多元发展，加快健养生态布局，交出了上半年成绩单：集团保险业务收入2425亿元，同比增长8.0%，增速创近三年新高；集团归母营运利润同比增长9.9%达到200.96亿元，集团内含价值较上年末增长2.2%；中国太保集团管理资产规模增长至27410亿元。
集团旗下各子公司经营业绩也颇具韧性：太保寿险长航转型稳步推进，代理人核心人力产能有效提升，价值银保业务带动保险收入1491亿元，同比增长5.4%；太保产险抓住国内产业结构升级契机，达成保险业务收入916亿元，同比增长12.3%，实现开业以来车险和非车业务同时两位数增长的良好态势。
01
长航行动效果初显
拓展多元化价值增长路径
2022年上半年，太保寿险实现保险业务收入1490.54亿元，同比增长5.4%，营运利润151.56亿元，同比增长6.0%；总新保业务收入同比增长25.8%。个险新保增速、个险新保期缴增速均逐季回升，6月份公司新业务价值已实现正增长。
个险渠道虽承压，但太保寿险银保渠道逆势大增，实现保险业务收入178.28亿元，同比增876.3%，其中新保业务收入168.38亿元，同比骤增1125.5%。公司表示未来将进一步聚焦价值策略，提升渠道价值贡献。
团险渠道方面，太保寿险积极投身国家社会保障体系建设，夯实长期护理保险、城市定制型商业保险等政保业务基础，2022年上半年实现保险业务收入118.39亿元，同比增13.6%。截至6月末，太保寿险政保在办项目参保人数突破1.5亿人，开办以来累计服务客户近3200万人次，支付理赔金额超过310亿元。
随着职业营销、价值银保、“产品+服务”体系等系列项目集进程不断加快，太保寿险转型落地成效初步显现，多元渠道策略有效实施，银保渠道新保保费收入大幅增长，职团开拓、医个协同等模式的探索不断加快。
然而，代理人渠道依旧是多元渠道格局中的主体。毕竟个险队伍的数量和质量，是该渠道发展的关键因素。因此，太保寿险于2021年1月1日正式推出五年长航行动的战略计划，今年1月正式推出18个月路线图。在当前形势下，依然坚定逆周期转型。
在全行业代理人数量和新单保费普遍下滑的背景下，2022年上半年，太保寿险的月均保险营销员也下滑至31.2万人，期末保险营销员减至28.1万人。
谈及个险队伍大幅下滑的原因，太保寿险总经理蔡强8月29日在中期业绩发布会上表示，公司坚决实施银保监会清除“三虚”（虚假人力、虚假保单、虚假架构）方针，虚假人力迟早会走掉，在转型阵痛中，宜快不宜慢，这是供给侧改革的行业特征。
面对意料之中的“脱落”，太保寿险并未执着于代理人的数量，而是实施优增优育，精其质量，增其赋能。
具体来看，太保寿险持续深化长航计划的落地，培育队伍常态化销售、常态化招募的工作模式，并加快推进“三化五最”的职业营销转型。“三化”即职业化、专业化、数字化，“五最”指最丰厚的收入空间、最强大的创业平台、最温暖的太保服务、最专业的成长体系、最舒心的工作环境。
这一系列聚焦核心人力发展、推动队伍健康成长的举措，使得太保寿险2022年上半年核心人力达6.9万人，较去年底增加1.2万人；核心人力月人均首年保险业务收入达到32331元，同比增长23.5%；核心人力月人均首年佣金收入4630元，同比增长10.8%。
蔡强表示：“如果达到核心人力，可以与当地全职收入匹配。18-36个月以后，我们的目标是5年核心人力平均收入达到社平工资的3倍，这就代表太保能够吸引真正优质的人。”
02
太保产险综合成本率持续改善
2022年上半年，太保产险实现保险业务收入915.71亿元，同比增长12.3%，高于行业平均水平2.9个百分点；实现净利润43.2亿元，同比增长23.3%，承保利润翻三倍；综合成本率97.2%，同比下降2.1个百分点，其中综合赔付率69.7%，同比下降0.4个百分点，综合费用率27.5%，同比下降1.7个百分点。
太保产险总经理曾义在发布会上表示，公司上半年实现了成立以来车险、非车业务同时两位增长的良好态势，COR和利润、现金流等主要财务指标更是取得了十年以来最好成绩。
车险方面，保险业务收入481.69亿元，同比增长7.9%；综合成本率96.6%，同比下降2.4个百分点，其中综合赔付率70.3%，同比下降2.4个百分点，综合费用率26.3%，同比持平。
谈及综合成本率的下降，曾义表示主要是由于疫情下出行减少，导致出险率下降、赔付率低于正常水平，但同时也有公司增强成本管理的因素。未来可预见的是，随着社会流动性的增加，出险率也会上升到一个正常的水平。
此外，随着双碳政策的推进，新能源车下乡以及二手车限迁的取消，以及车辆购置税的减增，预计未来车险市场仍有一定的发展空间。曾义透露，太保产险的新能源车保费也有了较快增长，上半年占比已达6.6%，而去年同期仅为3.5%。
非车险方面，新兴领域持续保持较快增长，上半年实现非车险保险业务收入434.02亿元，同比增长17.6%；综合成本率为98.4%，同比下降1.5个百分点。主要险种中，农业险、健康险、责任险等新兴领域业务保持较快增长势头。
具体来看，健康险业务持续强化需求洞见，加强对大病保险、意外医疗、防贫脱贫等存量业务的深度拓展，充分挖掘慢病保险、长期护理保险、城市定制型商业保险等创新项目增长潜力，不断增强产品服务供给。上半年，太保产险健康险业务收入 105.28亿元，同比增长28.2%；综合成本率 102.1%，同比下降 1.7个百分点。
农业险业务方面，太保产险紧紧围绕乡村振兴战略，持续推进农险“扩面、增品、提标”，积极参与三大主粮作物、糖料蔗等完全成本保险和玉米大豆带状复合种植保险试点，保障国家粮食安全。上半年，太保产险农险业务收入92.87亿元，同比增38.1%；综合成本率97.8%，同比下降2.1个百分点，经营效益持续优化。
责任险业务方面，太保产险聚焦新发展格局，围绕服务国家战略、服务社会治理，主动对接各地政府平台，在乡村振兴、智慧交通、健康养老、绿色环保、科技创新、网络安全、社会治理等国计民生重点领域提供专业化、差异化、定制化保险产品。上半年，公司责任险业务收入82.75亿元，同比增长23.2%；综合成本率99.7%，保持承保盈利。
曾义表示，太保产险不断提高新兴业务盈利能力，例如在政保类健康业务中提升营运能力，上线智能审核系统、大数据风控手段，控制医保支出合理管控；优化政保业务结构，加大长护保险建设，加强项目管理，使得产能达到最优效果。
03
康养生态链雏形已现
面对内外部环境的剧烈变化和行业内激烈的竞争，多家公司都在延展保险主业上下游生态链，加快健康养老产业生态布局。毕竟保险业是长期经营主义，未来有价值的增长，才是公司核心竞争力所在。
为服务国家养老战略，太保寿险围绕健康、财富和养老三大核心需求，构建全新“产品+服务”金三角体系，坚定推进健养生态布局，打造健康养老服务生态圈，在服务保险主业的同时，为打造第二增长曲线奠定基础。
年报数据显示，“太保蓝本”健康管理服务累计覆盖客户近2000万人；“太医管家”注册用户已超过280万；实体方面，公司筹建广慈纪念医院，与和睦家等知名医疗机构深入合作，为加速形成“线上+线下”大健康服务闭环提供有力支撑，创新探索高品质健康服务。
据悉，“太保家园”养老社区建设初步完成“东西南北中”全国布局，全国11个城市落地12个项目，总床位逾1.2万张。“乐养”“颐养”“康养”三条产品线为不同年龄段、不同身体状况的长者提供针对性解决方案，彰显中国太保应对老龄化的积极作为。
继成都和大理社区去年同步开业以来，杭州的养老社区也于今年7月底正式开业，初步形成东西并进的连锁化运营态势，整体运行情况良好，2022年上半年合计参观人数超过4万人次。
中国太保集团总裁傅帆表示，下一步，太保家园将进一步做好两项工作，一是运营服务方面坚持服务不走样，不断完善服务内容；此外，要尽快建立专业化、连锁化的运营管理能力，进一步拓展轻资产业务。
从“十四五规划”来看，大健康产业将是保险的新发力点。事实上，养老社区只是中国太保整体大健康布局的其中一环，为持续发力大健康，落实战略布局，傅帆表示要发挥生态圈效应，与头部医疗、投资机构开展深度战略合作，引入健康医疗、互联网产品，AI技术，让专业人士做专业的事。