来源 :新浪财经2026-04-24
2026年4月21日，中国证券监督管理委员会上海监管局披露一则行政处罚决定书，对王某军内幕交易"通用股份"（601500.SH）的行为进行了处罚。王某军作为内幕信息知情人的亲属，在知悉通用股份控股股东红豆集团拟转让公司股权的内幕信息后，通过其配偶文某新的证券账户进行交易，最终获利1232.61元，却被处以50万元罚款，罚没款合计50.12万元。
内幕信息形成与公开过程
经调查，通用股份的股权变更事宜可追溯至2024年8月。当时，红豆集团因资金压力提出引入国资战略投资者的设想，并先后与江苏省苏豪控股集团有限公司（简称"江苏苏豪集团"）、广州工业投资控股集团有限公司（简称"广州工控集团"）进行接触。
内幕信息的形成不晚于2024年10月16日，当日江苏苏豪集团聘请中介机构启动包括通用股份在内的尽职调查工作。2025年1月23日，通用股份披露《股份转让意向协议》，公告红豆集团拟将其持有的24.41%股份转让给广州工控集团或其指定主体，公司控股股东及实际控制人将发生变更，至此该内幕信息正式公开。
值得注意的是，红豆集团与广州工控集团的合作最终未能达成，双方于2025年3月26日签署终止协议。随后，红豆集团与江苏苏豪集团重启合作，于2025年4月1日签署《股份转让协议书》，拟转让3.89亿股（占总股本24.50%），交易完成后通用股份控股股东变更为江苏苏豪集团，实际控制人变更为江苏省政府国有资产监督管理委员会。
王某军内幕交易细节
账户控制与交易情况
王某军使用其配偶文某新的广发证券账户（沪市股东代码A17XXXXX02）进行交易。该账户于2023年12月18日开立，第三方存管银行为建设银行。案涉期间，王某军掌握交易决策权，交易资金主要来源于其本人银行账户。
在内幕信息敏感期内（2024年10月16日至2025年1月23日），王某军于2024年12月20日至2025年1月3日期间，通过上述账户买入"通用股份"25.50万股，买入金额139.52万元，并在调查日前全部卖出。经计算，上述交易盈利1232.61元。
内幕信息获取途径
王某军系红豆集团时任副总裁喻某林配偶的弟弟。喻某林作为《证券法》规定的内幕信息知情人，因工作原因不晚于2024年10月20日知悉内幕信息。在内幕信息敏感期内，喻某林向王某军泄露了红豆集团拟转让通用股份相关股权的事项，王某军不晚于2024年12月19日知悉该内幕信息。
监管部门处罚决定
上海监管局认为，王某军的行为违反了《证券法》第五十条、第五十三条第一款的规定，构成《证券法》第一百九十一条第一款所述的内幕交易违法行为。根据当事人违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度，依据《证券法》第一百九十一条第一款的规定，决定：
王某军需自收到处罚决定书之日起15日内将罚没款汇交国库，并将付款凭证复印件送上海监管局备案。若对处罚决定不服，可在60日内申请行政复议或6个月内提起行政诉讼。
本案的处罚力度显示了监管部门对内幕交易行为"零容忍"的态度，即使交易金额和获利金额较小，仍将面临严厉的法律制裁。这对于维护资本市场公平交易秩序，保护投资者合法权益具有重要意义。