来源 :证券市场红周刊2023-06-15
6月14日，西部矿业股份有限公司（以下简称：西部矿业；证券代码：601168.SH）收到上交所《关于对西部矿业股份有限公司关联交易相关事项的问询函》。上交所指出，近日，西部矿业披露公告，拟以7.91亿元参与竞买控股股东西部矿业集团有限公司（下称“西矿集团”）所持青海泰丰先行锂能科技有限公司（下称“泰丰先行”）6.29%股权。本次交易金额较大且构成关联交易。根据上交所《股票上市规则》第13.1.1条等有关规定，现请西部矿业核实并补充披露以下事项。
1.公告显示，泰丰先行主要从事生产加工锂离子电池材料，通过子公司东台锂资源（下称“锂资源公司”）持有东台吉乃尔盐湖锂硼钾矿，相关矿产资源采矿权有效期限为2年（2020年11月15日至2022年11月15日），已向自然资源部提交采矿权申请延续的相关资料并取得受理通知单。2022年，公司以对价33.43亿元向西矿集团购买其持有的锂资源公司27%股权，锂资源公司正持续推进锂硼钾综合开发项目。
请西部矿业补充披露：（1）结合同行业技术发展、可比公司情况等，量化说明泰丰先行的核心技术开发及应用情况；（2）相关矿产资源采矿权延续申请的目前进展，是否存在障碍；（3）锂硼钾综合开发项目的具体开发进度，是否符合预期；（4）泰丰先行的主要客户情况，是否具有关联关系，及是否具有可持续性。
2.公告显示，本次交易对价依据泰丰先行的评估价值确定。评估采用收益法和市场法进行评估，最终选取采用收益法的评估结果。本次评估中，目标资产全部权益价值评估值138.1亿元，评估增值率为88.15%。
请西部矿业补充披露：（1）交易对方是否提供在一定期限内交易标的盈利担保、补偿承诺或者交易标的回购承诺，如未提供，请说明具体原因，是否采取相关保障措施，是否有利于保护上市公司利益和中小股东合法权益。（2）采用收益法评估增值较高的资产项目及具体原因、关键参数选取的依据，说明相关估值的合理性。
3.公告显示，西部矿业控股股东西矿集团2020年通过增资5亿元持有泰丰先行6.29%股权。现西部矿业拟以7.9亿元挂牌底价参与竞买上述泰丰先行6.29%股权。
请西部矿业补充披露：（1）本次高溢价向控股股东收购泰丰先行参股权的交易背景与主要考虑；（2）结合泰丰先行的董事会构成及经营决策机制，说明承接西部集团上述参股权后，如何实现公司与泰丰先行业务的协同并推动公司发展；（3）请结合2020年至今泰丰先行主要产品的市场价格波动情况，量化说明标的资产估值高溢价的原因及合理性。