来源 :每经网2022-03-30
德邦证券03月30日发布题为《Q1疫情之下保持高增,看好22年净利率提升》的研报称,给予妙可蓝多(600882.SH,最新价:35.7元)买入评级。评级理由主要包括:1)奶酪业务高速增长,高毛利业务带动毛利率优化;2)Q4销售费率增长影响21年费用端表现,看好22年净利率提升;3)产品:“1+N+X”战略稳步推进,布局高端新品,22年持续发力常温;4)渠道:2C端坚持“低温做精、常温做广”,经销商稳步拓展;2B端终端开发效果明显。风险提示:行业竞争加剧,原材料价格持续上行,新品销售不及预期等。
AI点评:妙可蓝多近一个月获得10份券商研报关注,买入8家,平均目标价为50.19元,与最新价35.7元相比,高14.49元,目标均价涨幅40.59%。