广汇能源：公司本次转让红淖铁路股权，有助于消除公司与广汇物流之间潜在的同业竞争问题

　　广汇能源(600256)民营铁路在国内本身就是稀缺资源，尤其是新疆的铁路运力尤其是矿区煤炭的铁路运力一直都是稀缺资源，在疆内汽运大宗物资的成本高，运力有限，还受到近两年的疫情和未来高油价的影响，现在出售红淖铁路得不偿失。希望能够慎重！

　　尊敬的投资者您好！对于广汇能源来讲，本次转让铁路公司股权，主要意义包括以下三点：1.优化业务结构，集中资源聚焦主营业务广汇能源主营业务为天然气、煤炭及煤化工等能源产品的生产与销售。本次交易，广汇能源旨在聚焦主营业务，有效整合资源，集中优势力量发展与能源综合开发紧密相关的产业布局，进而优化主营业务结构，进一步提升盈利能力，实现公司股东利益的最大化。通过在能源领域做“加法”与非能源领域做“减法”，快速实现绿色转型的战略目标，有利于公司在“双碳目标”的大背景下实现长远发展和可持续发展，有利于保护广汇能源及其中小股东利益。2.有效解决广汇物流与铁路公司之间的潜在同业竞争问题广汇物流为加快物流主业扩张整合速度，不断发掘现代物流产业链中具有发展潜质的项目，已于2020年6月参股设立新疆将淖铁路有限公司（股权占比18.92%），参与建设、经营将军庙至淖毛湖铁路。将淖铁路是红淖铁路的西延线，建成后将与红淖铁路一起形成新疆北部铁路运输主通道。届时，广汇物流与广汇能源将形成同业竞争。因此，本次转让红淖铁路股权，有助于消除广汇能源与广汇物流之间潜在的同业竞争问题，维护上市公司及其股东的合法权益。3.优化资产负债结构，提升持续盈利能力截至2021年末，广汇能源的资产负债率为65.20%，在同行业上市公司中处于较高水平。本次交易对价为417,627.15万元，由广汇物流通过现金方式支付交易对价。通过本次交易，广汇能源可收回股权交易款41.76亿+欠款19.22亿，共计60.98亿现金，可快速回笼大量资金，优化资产结构，改善财务状况，减少财务费用，根据付款进度安排，预计可降低资产负债率约5-7个百分点。与此同时，在公司自身经营性现金流大幅增加的基础上，本次交易可以为广汇能源提供更多可供支配的资金，除第一步降低资产负债率外，第二步主要用于向股东进行大比例现金分红，持续回馈投资者；第三步也可以为未来战略发展的新项目提供丰厚的资金储备，有利于广汇能源进一步做大做强现有的天然气、煤炭及煤化工主营业务，并加快实现绿色能源转型，增强可持续盈利能力，提升公司内在价值。