来源 :北青网2022-07-27
7月26日晚间，A股上市公司复星医药定增结果落地。私募大佬冯柳旗下的上海高毅资产管理合伙企业（有限合伙）-高毅邻山1号远望基金获配数量和金额均位居第一，发行完成后，将一举成为复星医药第三大股东。北京青年报记者注意到，头部私募近期频频参与上市公司的定增。私募排排网数据显示，截至7月27日，私募机构一共参与了83家上市公司定增，合计获配金额超124亿元。在当前A股整体呈现震荡反弹的背景下，私募机构对于定增股的挖掘悄然展开。据多家私募机构人士对北青报记者表示，当前股价较定增价折价显著的定增股，对私募基金具有较大的诱惑力，这是一个低位拿筹码的人好时机。
根据复星医药7月26日晚间发布的公告，本次A股非公开发行，实际发行数量为1.07亿股，发行价格为42.00元/股。通过发行，合计募集资金总额为44.84亿元，扣除发行费用后，募集资金净额为44.56亿元。其中，上海高毅资产管理合伙企业（有限合伙）-高毅邻山1号远望基金获配4761.90万股，获配金额达20亿元，接近定增总金额的一半。
北青报记者注意到，近期头部私募基金开始频繁现身上市公司的定增报告。今年6月30日晚间，油服装备龙头杰瑞股份发布《非公开发行A股股票之发行情况报告书》，确定此次发行价格为36.18元/股，此次发行对应认购数量为6909.8949万股，认购金额约25亿元。其中，高毅资产知名基金经理邓晓峰管理的两只产品，获配金额合计达4亿元。6月30日晚间，光伏胶膜原料龙头东方盛虹发布的定增报告中，冯柳管理的高毅邻山1号远望基金、景林资产旗下的两只基金均参与了申购报价，申购价格分别为13.51元/股和14.4元/股，但是最终东方盛虹发行价格为15.33元/股，冯柳旗下的这两只私募产品均未能获配。宁德时代6月23日披露的定增公告也显示，高毅资产参与了定增的申购报价，但最终未能获配。
私募排排网数据显示，截至7月26日，私募机构一共参与了83家上市公司定增，合计获配金额超124亿元。包括高毅资产、景林资产、敦和资产、大岩资本、君宜公司等机构身影频现。
据上海证券报道，今年上半年，定增市场一度陷入“冰点”。纯达基金统计数据显示，2022年上半年全市场共计成功发行74例竞价定增项目，合计募集资金1542亿元，项目平均收益率为9.47%，总体胜率为66%。而去年同期，全市场成功发行竞价定增项目高达155例，是今年的两倍之多，合计募集资金为2274亿元，平均收益率为33.22%，总体胜率为80.65%。
不过，从今年6月起，A股定增市场开始转暖，头部私募频繁出现在上市公司定增报告。对此，深圳一家私募经理负责人对北青报记者表示，私募基金对市场的反应都一般比较灵敏。A股市场上半年经历了一个较大幅度的调整。按照现行规则，定增发行价格不低于基准日前20个交易日均价的80%，即“八折价”为底价。在此基础上，经过机构报价后确定最终发行价。私募基金参与定增，是在底部获取筹码的重要方式。受二级市场下跌行情等因素影响，今年底价发行的企业增多，而5月份以来，很多公司的股价已经跌到一个相对底部的位置，这个时候再拿折价的筹码，对于私募基金来说是很有吸引力的。