来源 :金融界2023-10-30
10月29日，苏试试验获东吴证券增持评级，近一个月苏试试验获得4份研报关注。
研报预计苏试试验2023-2025年归母净利润为3.3（原值3.6）/4.5（原值4.9）/6.0（原值6.4）亿元。研报认为，公司业绩增速放缓，主要系特殊行业收入确认周期拉长、半导体行业景气周期磨底。预计未来随特殊行业接单环比改善，车规级芯片检测需求增长，宜特主动拓展MA业务，以及设备到位释放产能，业绩增速有望修复。公司以环试服务、芯片检测为主要增长点，带动毛利率中枢上行，且随各地新建实验室产能释放摊薄费用和精细化管理的推进，盈利能力有望提升。
风险提示：实验室产能扩张不及预期，下游客户拓展不及预期等。