来源 :金融投资报2023-07-10
随着半年报行情开启，7月以来，机构调研主要关注业绩预增和扭亏公司，同时持续关注人工智能概念，尤其是AI机器人。
数据显示，7月以来截止7月10日金融投资报记者发稿，A股已有130家上市公司累计共接受机构调研155次。从机构关注的行业来看，工业机械、电气部件与设备和应用软件板块的调研热度靠前。其中，作为机器人核心零部件之一的减速器，相关概念股也受到机构重点关注。
重视医药生物领域
从接待调研机构数量来看，有12家上市公司在7月以来接受了超20家机构的调研，其中卫宁健康、泰恩康、康斯特、捷顺科技、凯赛生物接待机构数量在40家以上。
金融投资报记者注意到，最受机构关注的卫宁健康接受了136家机构的调研。公司在申万一级行业中属于计算机板块，是国内第一家专注于医疗健康信息化的上市公司，业务覆盖智慧医院、区域卫生、基层卫生、公共卫生、医疗保险、健康服务等领域。
从调研活动记录表来看，卫宁健康表示，从市场订单情况来看，1-3月同比基本持平，4-5月同比小幅增长，6月同比微增，但环比增速略有下降。综合来看，从年初到目前累计订单比年初预期的增速要慢一些。机构关注卫宁健康上半年招标订单情况和下半年预期的同时，也提及监管向公司发出的关注函中董事长被留置事件。对此，卫宁健康表示，当时公司和董事长之间没有交流通道。
紧跟卫宁健康之后的是来自医药生物板块的泰恩康。该公司在7月以来累计接待了65家机构的调研。公司以营销网络为核心优势，聚焦于市场化程度较高的医药产品专业营销商，调研中机构主要关注公司具体产品的销售计划和实际销售情况。以其营销的泰国李万山药厂(钓鱼商标)两合公司的“和胃整肠丸”为例，泰恩康是和胃整肠丸在中国的唯一总代理，机构重点关注后续转为国内生产，在原材料方面是否存在障碍以及其国内产能预计情况。
迪瑞医疗也披露了5月6日至7月6日的机构调研情况，公司累计接受了104家机构调研。对于2023年上半年业绩完成情况的问题，迪瑞医疗表示，公司2023年度业绩考核目标值为营业收入较2021年增长79.21%，归属于上市公司股东的净利润增长42.89%。同时，公司在国内国际商务费用以及深圳研究院投入后研发费用同期对比有所增加，具体情况需要关注定期报告。
减速器概念受关注
值得一提的是，在工业机械板块接受调研的15家上市公司中，捷顺科技接待机构数量最多，公司在7月6日披露上半年业绩预告后立即接待了44家机构。
业绩预告显示，捷顺科技2023年上半年预计实现扭亏为盈，归属于上市公司股东的净利润约为2500万元至3500万元。对于机构关注的扭亏为盈原因，捷顺科技表示，公司以数字化、AI赋能停车业务发展，重点推动公司的业务转型。上半年，包括停车场云托管SaaS业务、捷停车智慧停车运营业务、停车场数字化运营业务、充电业务等新业务实现较高增速，带动公司整体营业收入增长。
同属工业机械板块的通力科技7月以来也连续接待多家机构调研，包括中欧基金、中信证券、勤辰私募、摩根士丹利亚洲等机构。通力科技主要从事减速机的研发、生产、销售及服务，作为减速器概念牛股之一，截止7月10日收盘，公司股价在近两个月的累计涨幅高达187%。
通力科技被机构投资者问及在机器人等精密减速器领域是否有规划布局，公司回应称，“目前没有产品应用在机器人领域，当前公司产品主要应用于我国减速机中端市场，并逐步向高端市场渗透，公司下游行业分布广泛，主要应用领域包括环保、医药、化工、冶金等。”
事实上，通力科技7月4日发布公告称收到关注函，深交所要求通力科技说明向北京冬奥会提供减速机产品的销售情况，对公司业绩的影响。同日，同样作为减速器概念股的昊志机电也发布公告称收到深交所关注函，深交所要求昊志机电说明减速器产品在机器人领域的应用情况，相关业务对公司业绩是否有重大影响。
金融投资报记者注意到，昊志机电在7月4日接待了12家机构的调研。机构关注公司应用于机器人产品和谐波减速器应用情况，昊志机电回应称，公司应用于机器人领域的产品包括数控系统、谐波减速器、DD电机、驱动器、编码器、六维力矩传感器、刹车机构、机器人关节模组、低压驱动、末端执行等。同时，公司谐波减速器主要应用于汽车制造业、金属制品业、食品饮料行业、3C行业、医药、物流等，应用领域非常广泛。
对于减速器概念股的暴涨，国金证券认为，未来机器人市场前景广阔，而作为产业链上游，减速器在机器人中的成本占比最高，利润丰厚。不过，叠加国产替代等因素，相关上市公司未来能在减速器市场占得多少份额还有待观察。