来源 :e公司2022-10-12
历时超一年，爱尔眼科(300015)2021年度定增计划终于在2022年10月11日正式落地。在14家海内外机构的参与下，公司顺利募资35.36亿元加码眼科主业。爱尔眼科董秘吴士君表示，相关募投项目此前已陆续开展，计划投入使用的时间并无变动。
值得注意的是，本次爱尔眼科定增发行价26.49元/股，与爱尔眼科目前27.14元/股（10月11日）的股价相比，几乎没有折价。
14家机构参与认购价几无折扣
从最终认购结果来看，最终获配的机构均为一线主流机构。
其中，工银瑞信基金、广发基金、UBS AG（瑞银集团）获配金额位居前三，分别获配6.3亿元、5.41亿元、4.9亿元。此外，鹏华基金、交银施罗德基金、国泰君安获配金额也在2亿元以上。爱尔眼科董事、监事和高级管理人员未参与此次认购。根据公告，此次发现的锁定期为六个月，自10月14日起开始计算。
本次发行约26.49元/股的发行价格是一大亮点，该股价与爱尔眼科10月11日的收盘价27.14元/股仅折价2.4%。而以发行规则本次发行的最低价格可为23.1元/股，即定价基准日（9月14日）以前20个交易日内，公司股票交易均价（28.87元/股）的80%。
对此，爱尔眼科董秘吴士君回应称，事实上爱尔眼科上市以来进行的几次增幅，发行价折价率都很低。一方面体现了投资者对眼科行业的长期看好；另一方面，也体现了市场对爱尔眼科作为行业领先机构的认可和信心。
回顾爱尔眼科本轮定增的申购报价环节，29名拟认购对象的申购报价多数在25元/股以上。其中，澳大利亚机构投资者麦格理银行有限公司的申报价格最高，达到了28元/股，该机构也最终获得1.54亿元定增份额。
本轮定增后，爱尔眼科的控股权、前十大股东名单均保持稳定。其中，知名基金经理葛兰管理的中欧医疗健康以2.94%的持股比例位居第五大股东。作为“机构爱股”，今年以来基金持续加仓爱尔眼科。Wind数据显示，截至今年6月30日，基金持股爱尔眼科数量为10.35亿股，较一季度末增幅近100%。
加码眼科主业
从募资投向来看，本轮超35亿元的所募资金，主要将投入于重点省会及直辖市龙头医院的新建及迁址扩建，涉及长沙、湖北、安徽、沈阳、上海等多个重点市场。
爱尔眼科介绍，公司已在上述各个地区扎根多年，但是目前普遍面临空间局限，制约了医院的接诊服务容量和科研培训的开展提升。预计新建/迁址扩建完成后，相关医院建筑面积、设备及人员配备均将增加，建成后该等医院合计将达到每年 359.54 万人次的设计最大接诊能力，较原医院或新建项目当地现有医院2020 年实际接诊量相比增幅为280%。
以本次单个投资项目最大的沈阳爱尔眼视光迁址扩建项目为例。沈阳爱尔在现有位置已运营十余年，2020年营业收入3.86亿元，但2020 年接诊量13.57万人已经接近饱和。爱尔眼科预计，投入7.81亿元建设的新沈阳爱尔预计于2026年建成投入使用，并在2030年达到59.31万人次的设计最大接诊量，是原医院接诊人数的4倍。