来源 :证券时报网2023-07-10
启动预重整三个月后，*ST豆神(300010)取得重大进展，公司协商确定了四位重整投资人并共同签署了《预重整/重整投资协议》，如重整方案顺利执行公司将获得投资款接近12亿元。值得注意的是，重整投资人中至少三方拥有上市公司背景，浙江国资企业浙文互联(600986)，以及福石控股(300071)实际控制人陈永亮均有意参与。
预重整取得重大进展
*ST豆神7月10日晚间宣布，当日与协商引入的重整投资人窦昕、浙文互联、北京福石重整管理咨询有限公司（简称“北京福石”）、上海玖仲睿合企业管理合伙企业（有限合伙）（简称“玖仲睿合”）签订了《豆神教育科技（北京）股份有限公司预重整/重整投资协议》。
根据协议，在*ST豆神以每10股转增约13.8股的比例实施资本公积转增股份后，窦昕、浙文互联、北京福石、玖仲睿合将分别支付3.2亿元、1.45亿元、2.1亿元以及5.22亿元，受让*ST豆神4亿股、9667万股、1.4亿股、3.48亿股股份。
在价格方面，四名股东中，除窦昕作为产业投资人认购单价为0.8元/股外，其余三名股东认购单价均为1.5元/股。*ST豆神7月10日收盘价为3.00元/股，四名重整投资人股份受让价折价幅度在50%以上。*ST豆神就此回应称，公司股票面临退市风险，重整投资人面临较大的投资风险；且如果重整落实，将化解公司经营困境，有利于维护广大中小股东利益。
如果重整按前述方案完成后，*ST豆神总股本将升至约20.67亿股，而*ST豆神将合计获得投资款11.98亿元。投资款将用于支付破产费用、共益债务及清偿各类破产债权，如有剩余则作为*ST豆神的流动资金。*ST豆神表示，这笔款项将是公司重整成功的重要基础。
业绩承诺方面，产业投资人窦昕确认并承诺，*ST豆神2024年、2025年、2026年的归属于母公司净利润分别不低于4000万元、8000万元、1.6亿元，或三年的归属于母公司净利润合计不低于2.8亿元。若未达到上述标准，未达到部分由窦昕向*ST豆神以现金方式予以补足。
*ST豆神表示，本次《投资协议》的签署有利于推动公司重整相关工作的顺利进行。重整计划草案将结合《投资协议》内容制定并提交北京一中院及债权人会议。如果公司顺利实施重整并将重整计划执行完毕，则有利于改善公司的资产负债结构及经营状况，恢复和增强公司持续经营和盈利能力，促进公司走上健康发展的轨道。
投资人背景值得关注
本次重整除了为*ST豆神带来亟需的近12亿元投资款之外，几名重整投资人的产业、股东背景，也有望给*ST豆神带来宝贵的业务资源。*ST豆神表示，截至目前，公司、重整投资人经过接近较长期的了解磨合，已经形成了良好的信任基础与合作基础。在上述工作过程中，重整投资人得到了公司的高度认同。
产业投资人窦昕是*ST豆神的现任公司董事长兼CEO、法定代表人，对公司运营、业务开展、管理均有较深理解。*ST豆神认为，“窦昕先生系国内非常知名的教育工作者……拥有大批受众粉丝群体，且与许多国内有名的网络主播均有长期稳定的商务合作。窦昕先生成为公司产业投资人，与公司相互依托产生协同效应，将进一步增强公司业务。”
浙文互联系浙江省财政厅控股的上市企业，今日也发布公告确认这次投资。浙文互联解释本次投资的原因称，通过与*ST豆神良好的信息流广告代理业务合作基础，公司深化了对其的了解，看到了未来的发展潜力，因此公司拟参与重整投资事项。浙文互联预期本次投资将深化双方战略合作，并共同拓展前沿技术在业务领域的联合应用。
*ST豆神则在业务层面的基础上，进一步强调了浙文互联的国资背景：“国资股东对于企业未来的发展及规范角度具备不可替代的作用，例如国资股东的加持，将为企业提供相应的国资信用背书，以实现公司产业方面获得更多合作方或资本市场中小股东的认同。”
北京福石同样具有上市公司背景，其实际控制人陈永亮同时是福石控股的实际控制人、董事长兼总经理，福石控股主营线下营销服务，与*ST豆神存在业务交集。同时，陈永亮个人拥有丰富的律师从业经历，*ST豆神指出，北京福石具有参与上市公司重整的成功经验。事实上，福石控股正是经历过重整的上市公司，其前身华谊嘉信在2021年完成重整。
成立于2023年1月的玖仲睿合背景较难挖掘。*ST豆神仅简单介绍，玖仲睿合具备丰富的教育、消费及互联网产业投资经验与资源积累，与公司的发展方向及产业特点具备协同效应。