青岛银行2021年的经营状况已于日前揭晓，可以说喜忧参半。
财报显示，2021年青岛银行成功跻身5000亿“俱乐部”，且实现营收、净利双增。不过，据记者梳理，该行2021年总资产增速与2020年增速相比，已接近“腰斩”。此外，营收增速也已连续三年下滑。
与下滑的营收增速不同，青岛银行的净利润增速超20%，且增速较2020年高出三倍有余。然而，衡量盈利能力的三项指标却有所弱化。值得一提的是，驱动该行实现发展的板块之一的零售银行，出现了盈利驱动力相对下滑的情况。
记者注意到，虽然青岛银行2021年盈利涨幅较大，但是董事长薪酬却再度下调，且较历史最高水平跌了近16%。
此外，青岛银行的个人住房贷款、房地产贷款占比虽有所下降，但仍超过监管线；同样，关注类贷款占比虽有所下降，但关注类贷款迁徙率却翻了一番有余。
值得注意的是，近年来青岛银行的核心一级资本充足率持续处于9%以下，承压状况尚待纾解外，一级资本充足率又出现下滑。
记者就上述情况致函青岛银行，并得到了相应回复。
净利润增幅超20%董事长薪酬两年降幅近16%
作为山东省首家主板上市银行、全国第二家“A+H”股上市城商行，青岛银行于3月25日晚间披露了2021年年报。整体而言，瑕瑜互见。
年报显示，截至2021年末，青岛银行总资产突破5000亿元，成功跻身5000亿“俱乐部”。不过，记者梳理发现，该行总资产增速却呈现下滑趋势。2019-2021年，青岛银行的总资产分别为3736.22亿元、4598.28亿元、5222.50亿元，增速分别为23.07%、13.58%。可以发现，2021年增速已大约降至2020年增速的一半水平。
除了总资产增速有所下滑外，青岛银行的营业收入增速也自2019年开始下滑，且至今未回升。
2017-2021年，青岛银行分别实现营业收入55.83亿元、73.72亿元、96.16亿元、105.41亿元、111.36亿元，同比增速分别为32.04%、30.44%、9.61%、5.65%。
青岛银行的总资产、营业收入增速为何会下滑？是否有相应的提振举措或规划？
对此，青岛银行回复记者称，近年来该行总资产“保持持续较快增长态势，增速高于银行业平均水平。资产增速与上年基数和增速、外部经济环境等相关。”并补充道，“下一步青岛银行将坚守主业主责，大力支持实体经济发展，积极履行社会责任。”
而青岛银行营业收入实现增长，主要得益于非利息净收入大幅上涨，弥补了利息净收入下跌的负面影响。
截至2021年末，青岛银行利息净收入为76.46亿元，较2020年的81.47亿元减少5.01亿元，同比下降6.15%；非利息净收入为34.90亿元，较2020年的23.94亿元增加10.96亿元，同比增长45.79%。
此外，青岛银行的利息净收入、非利息净收入这两项指标的变动幅度差距进一步扩大。该行2020年较2019年的利息净收入增幅为19.00%，非利息净收入降幅为13.58%，变动幅度差距为32.58%。而2021年较2020年的变动幅度差距为51.94%。
营业收入增速虽呈下滑趋势，青岛银行的净利润增速却大幅上升。
数据显示，青岛银行2021年实现净利润29.93亿元，比2020年增加5.40亿元，增长22.01%；归属于母公司股东净利润29.23亿元，比2020年增加5.29亿元，增长22.08%。而2020年较2019年的净利润增速仅为5.04%；归属于母公司股东净利润增速仅为4.78%。
经计算，青岛银行2021年的净利润增速较2020年的净利润增速，增加了16.97个百分点；归属于母公司股东净利润增速增加了17.30个百分点。
记者注意到，青岛银行的净利润增速得以提升的同时，衡量盈利能力的几项指标却有所弱化。该行2021年的净利差、净利息收益率分别为1.87%、1.79%，较2020年的2.14%、2.13%，下降了0.27个、0.34个百分点；成本收入比为33.91%，较2020年的 33.61%，上升了0.3个百分点。
值得一提的是,零售银行被青岛银行定位为驱动发展的“三大业务板块”之一，从该业务对营业收入、利润的贡献来看，盈利驱动力有所放缓。
2020-2021年，青岛银行的零售银行业务分别实现营业收入19.51亿元、22.36亿元，分别占该行营业收入的18.51%、20.08%，增长了1.57个百分点。相应地，零售银行业务分别实现利润6.05亿元、6.57亿元，分别占该行利润总额的22.17%、20.38%，下降了1.79个百分点。
据此可以发现，零售银行业务在该行营业收入中的占比上升的同时，在利润中的占比却在下降。
青岛银行利息净收入下降、非利息净收入上涨，且两项指标变动幅度差距进一步扩大的原因是什么？三项衡量盈利能力的指标有所弱化的原因又是什么？以及零售银行业务的盈利驱动力有所放缓的原因是什么？
针对上述问题，青岛银行向记者做出了解释。该行表示，“2021年市场利率下行，银行贷款等生息资产收益率走低，净息差收窄。包括青岛银行在内的各金融机构积极响应国家服务实体经济和减费让利号召，主动降低社会融资成本，支持实体经济恢复与发展。根据市场形势，为集约使用资本，青岛银行适度增加了低风险金融投资。”
此外，青岛银行也表达了将予以改善的决心，“青岛银行将继续主动作为，积极调整资产负债结构，在提高资产收益的同时合理降低负债成本，使盈利、风险与资本利用良性循环，促进息差利差稳定向好。”
值得关注的是，虽然青岛银行2021年的盈利涨幅超20%，但董事长薪酬却有所下调。2014-2021年，该行董事长的税前薪酬分别为194万元、195.1万元、267.2万元、239.9万元、246.44万元、281.91万元、273.24万元、237.37万元。
记者梳理发现，在青岛银行2015年12月3日于港股上市后一年即2016年，该行董事长薪酬首度突破200万元，且涨幅达36.96%；2017年该行出现了营收、净利双降的状况，董事长薪酬随之减少，降幅为10.22%；2019年1月16日该行于A股上市，董事长薪酬涨了14.39%，达到历史最高水平；不过，此后两年却连续下降，2021年较2019年的巅峰值降幅达15.80%。
青岛银行在A股上市后，董事长薪酬却在登顶后逐年下降，原因何在？该行回复记者称，“依据《青岛银行高管薪酬绩效管理办法》，青岛银行高管薪酬由董事会审议批准。”
涉房贷款符合监管要求优先发展低资本消耗业务
“目前已超比例的部分不是硬着陆式地一步一天压降到位，而是分期分步地有序平滑调整。”对于个人住房贷款、房地产贷款占比超过监管限制的情况，青岛银行回复记者表示。
截至2021年末，青岛银行的个人住房贷款金额为459.37亿元，占比为18.81%，较2020年的19.63%下降了0.82个百分点；对公房地产贷款占比8.70%，较2020年的10.14%下降了1.44个百分点。经计算，房地产贷款占比达27.51%,较2020年的29.77%下降了2.26个百分点。
青岛银行个人住房贷款、房地产贷款占比虽有下降，但仍超过监管限制的原因是什么？
青岛银行告知记者，房地产贷款集中度管理制度是2020年末由中国人民银行、中国银保监会联合发布实施。该制度充分考虑前期已经发布的众多涉及房地产政策调控的经济金融政策的衔接和过渡问题，避免单一金融政策调整影响居民个人购买自住型商品房等刚性需求，因此要求中资小型银行的地产贷款占比和个人住房贷款占比在2024年末分别逐步降至22.5%和17.5%。青岛银行补充说明道，该行个人住房贷款、房地产贷款占比根据监管政策稳步调整，目前各项指标符合下降要求，结构调整已取得初步成效。
此外，青岛银行的关注类贷款金额占比有所下降，不过与此同时，关注类贷款迁徙率翻了一番有余。截至2021年末，该行关注类贷款金额为25.15亿元，占比由2020年的1.47%降至1.03%；关注类贷款迁徙率则由2020年的31.07%升至78.54%。
对于关注类贷款占比下降，但迁徙率大幅上升的情况，青岛银行向记者说明了原因。
青岛银行表示，由于该行“不良贷款处置力度持续加强，执行更严格的五级分类标准，将逾期60天以上贷款纳入不良贷款，将关注类贷款中部分风险相对较高的贷款提前纳入不良贷款管理，提升风险管控强度。”因此，关注类贷款25.15亿元，较年初下降17.38%；关注类贷款占比较年初下降0.44%，且系行业较低水平。
业内人士分析认为，关注类贷款迁徙率与不良贷款率呈正相关，需要关注青岛银行后续的资产质量。不过，青岛银行对记者表示，该行“向下迁徙至关注类贷款比率低，进一步说明青岛银行信贷资产质量基础扎实，风险资产持续降低，资产质量稳定优良。”
资本充足水平方面，青岛银行仍面临一定压力。截至2021年末，该行核心一级资本充足率为8.38%，较2020年的8.35%上升0.03个百分点；一级资本充足率为11.04%，较2020年的11.31%下降0.27个百分点；资本充足率为 15.83%，较2020年的14.11%上升1.72个百分点。
而记者梳理发现，青岛银行的核心一级资本充足率自2016年达到10.08%，此后始终处于9%以下，再未回升到10%以上。
青岛银行的一级资本充足率缘何下滑？核心一级资本充足水平因何多年承压？
对此，青岛银行解答称，“一般来讲，商业银行投放信贷、规模增长的同时就会消耗资本。”并补充称，“投放贷款增加授信支持中小企业、民生项目建设等是银行的天职，青岛银行作为区域性法人银行，支持本地经济发展更是义不容辞。青岛银行核心一级资本充足率一直满足监管要求，并符合市场预期与行业规律。”
那么，青岛银行如何破除核心一级资本承压的困局？该行表示将从两方面着手。一方面，通过内外部资本补充夯实资本实力，以保障持续投放贷款促进实体经济发展；另一方面，在综合考虑风险、收益和资本消耗等因素的前提下，采取资本集约化发展策略，优先发展低资本消耗业务。
同时，青岛银行举例称，2022年2月，该行完成A+H股配股，募集资金总额约41.96亿元，在扣除发行费用后将全部用于补充核心一级资本，资本充足率进一步优化，资本实力持续增强。
在多措并举、积极行动后，青岛银行的各项业绩指标能否得以改善与优化？记者将持续关注。