来源 :中国通信网2022-07-15
海能达昨日晚间公告称，7月13日召开第四届董事会第二十五次会议，审议通过了《关于转让子公司股权的议案》。同意公司以1.595亿欧元（约合人民币10.76亿元）的价格将全资子公司Sepura Limited（以下简称“赛普乐”）100%股权转让给Sword Bidco Limited（以下简称“SBL公司”），并将股权转让所得款项全部用于偿还已经/即将到期的公司债务，包括但不限于银行及非银金融机构贷款、供应商款项等。
本次交易金额1.595亿欧元，是经现金流折现模型对赛普乐进行价值测算的基础上，并结合赛普乐账面资金余额、所需运营资本、双方债务往来余额及交易费用等因素综合考虑，经双方协商决定的结果。
公告显示，SBL公司是由Epiris LLP通过其旗下基金新设立的全资子公司。Epiris LLP是一家总部位于英国的私募股权公司。
赛普乐主要财务指标如下：
资料显示，赛普乐成立于2002年，是一家专业数字对讲机、移动通信设备和解决方案供应商，在TETRA标准领域具有较高的全球知名度和市场占有率。2017年，海能达以0.2英镑/股的价格，交易总额约为7429万英镑（约合人民币6.49亿元）的对价，采用《英国城市收购及合并守则》规定的协议安排方式，执行现金要约收购赛普乐的全部全面摊薄股份。
海能达强调，本次转让的标的是重组后的赛普乐100%股权。结合公司战略布局，经交易双方协商，公司已通过内部重组的方式，将赛普乐旗下全资子公司Hytera Austria GmbH和Sepura Spain Holdings SL（持有 Teltronic S.A.U 100%股权）的100%股权分别转让给公司子公司Hytera Mobilfunk GmbH、子公司海能达通信（香港）有限公司。
海能达称，自2017年以来，公司资产负债率一直维持较高水平，有息负债余额及融资成本较高，2019年-2021年利息支出分别为2.70亿元、3.02亿元、2.27亿元，对公司盈利能力造成拖累。过去几年，公司通过一系列降本增效措施缓解财务及资金压力，为进一步优化资产结构，降低资产负债率，本次转让赛普乐股权所得款项将全部用于偿还已经/即将到期的公司债务，全面改善公司流动性，有息负债大幅减少，预计资产负债率将降到50%以下，同时减少高额利息支出，有利于公司提升抗风险能力和可持续盈利能力，围绕四个“高质量”标准推进工作并实现可持续发展。
同时，目前公司正处于业务转型的关键时期，公专融合、4/5G宽带、指挥调度等成长型业务逐渐成为公司增长的重要支柱。本次交易有利于公司将资源更加聚焦于成长型业务投入和推广。