来源 :金融界2024-09-02
9月2日，国轩高科获东莞证券增持评级，近一个月国轩高科获得2份研报关注。
研报预计公司2024年上半年实现营收167.94亿元，同比+10.20%，其中动力业务占比七成，储能业务占比近三成；归母净利润2.71亿元，同比+29.69%。其中Q2实现营收92.86亿元，同比+15.18%，环比+23.68%归母净利润2.02亿元，同比+51.35%，环比+192.18%。
研报认为，公司在市场开拓上，公司新增多家欧洲车企量产定点，A级以上市场装车量持续提升，商用车重卡市场取得突破。进一步优化国内产能布局，加速推动亚太、欧非、美洲等海外基地布局，目前德国、印尼、泰国、美国硅谷四个Pack工厂产品已下线。上半年海外业务增长明显，营收55.27亿元，同增80.48%，占比32.91%，同比+12.82pct。新产品新技术有望赋能新增长。他们在全球范围内建成了上海、合肥日本筑波、新加坡、美国硅谷、美国克利夫兰八大研发中心，以及合肥包河、合肥新站、上海嘉定、南京六合四大试验验证平台。
风险提示：下游需求不及预期风险；市场竞争加剧风险；新产品和新技术开发风险；原材料价格大幅波动风险。