来源 :金融界2023-12-29
日前，合肥雪祺电气股份有限公司（以下简称“雪祺电气”）披露了发行公告，确定深交所主板上市发行价15.38元/股，发行市盈率为22.53 倍，高于中证指数有限公司12月27发布的行业最近一个月平均静态市盈率17.02倍，超出幅度约为32.37%。
雪祺电气保荐人(主承销商)为中信证券。网下询价期间，深交所网下申购电子平台共收到696家网下投资者管理的7306个配售对象的初步询价报价信息，报价区间为7.28元/股-57.15元/股。报价信息表显示，网下询价中的最高报价及最低报价均由自然人报出。
经雪祺电气和中信证券协商一致，将拟申购价格高于20.21元/股、价格为20.21元/股且拟申购数量小于920万股(不含)的配售对象全部剔除；在拟申购价格为20.21元/股、拟申购数量等于920万股且系统提交时间同为12月27日14:56:54:789 的配售对象中，按照深交所网下发行电子平台自动生成的配售对象顺序从后到前剔除1个配售对象。以上过程共剔除94个配售对象。
剔除无效报价和最高报价后，参与初步询价的投资者为655家，配售对象为7163个，全部符合《初步询价及推介公告》规定的网下投资者的参与条件。据统计，网下全部投资者报价中位数为18元/股；私募基金管理人报价中位数最高，为18.87元/股；一般机构投资者报价中位数最低，为15.8元/股。
雪祺电气主营业务为大冰箱和商用展示柜的研发、生产与销售，主要产品为冰箱、商用展示柜等。该公司《招股意向书》中披露的募集资金需求为5.9亿元，本次发行价格15.38元/股对应融资规模为5.26亿元，低于前述募集资金需求金额。
2020-2022年及2023年上半年，雪祺电气经营情况良好，营业收入分别为 16.14亿元、20.72亿元、19.27亿元和10.66亿元，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润分别为7044.44万元、7868.85万元、9337.44万元和5112.99万元。
值得一提的是，雪祺电气主要客户为美的集团、小米集团、美菱集团和太古集团等。报告期内，该公司对第一大客户美的集团的销售占比分别为 43.83%、42.67%、45.13%和 48.26%，毛利占比分别为36.55%、40.58%、35.00%和31.73%。