来源 :金融界2023-01-30
1月30日，深圳市亿道信息股份有限公司（简称“亿道信息”）披露发行公告，确定深交所主板上市发行价35元/股，发行市盈率22.84倍，而该公司所在行业最近一个月平均静态市盈率为26.56倍。
亿道信息保荐机构、主承销商为国泰君安证券。发行公告显示，截至2023年1月18日（T-4日）15:00，共有2370家网下投资者管理的1.12万个配售对象在规定的时间内通过深交所申购平台参与了初步询价报价。全部配售对象报价区间为8.53元/股-43.58元/股。
报价信息表显示，自然人陈跃、李文芳报出8.53元/股最低价，长城基金管理有限公司管理的58只基金产品报出43.58元/股最高价。
经核查，共有38家投资者管理的57个配售对象未提供材料、提供资料不完备或提供资料完备但未通过资格审核。以上投资者的报价已被确定为无效报价予以剔除。此外，该公司将报价高于35元/股的66个配售对象进行来高价剔除。
剔除无效报价及最高报价后，亿道信息网下投资者报价中位数及公募基金报价中位数均为35元/股。
据悉，亿道信息是一家从事笔记本电脑、平板电脑及其他智能硬件等电子设备研发、设计、生产和销售的高新技术企业。若本次发行成功，该公司预计募集资金12.29亿元，较此前预披露更新版招股书募资额多出4亿元，扣除发行费用后，预计募资净额为10.94亿元。
亿道信息近几年业绩逐年增长。2019-2021年及2022年前9个月，该公司实现的营业收入分别为11.09亿元、19.11亿元、33.92亿元和21.29亿元；实现的归母净利润分别为0.58亿元、1.85亿元、2.27亿元和1.71亿元。
值得一提的是，亿道信息毛利率存在下滑风险。2019-2021年及2022年前9个月，该公司综合毛利率分别为22.28%、20.94%、17.16%和19.8%，2019年至2021年呈下降趋势。
亿道信息表示，若产品所涉及的技术工艺普及或快速更新迭代导致产品定价降低，或者其无法保持对产品的持续创新迭代，或者未来主要原材料价格持续上升，或者销售进一步向议价能力较强的行业大型客户集中，均可能对其主要产品的毛利率产生不利影响。