来源 :金融界2024-05-06
5月6日，千味央厨获西南证券持有评级，近一个月千味央厨获得12份研报关注。
研报预计公司2024年-2026年EPS分别为1.68元、2.09元、2.60元。研报认为，大B+小B双轮驱动，经营势能持续提升。公司持续加强对核心大客户的新品研发及服务力度，大客户门店数量持续增长叠加连锁餐饮渠道持续回暖，存量客户有望维持高增；此外公司亦积极拓展新大B客户，借助品类扩张持续带来收入增量。小B方面，公司将继续支持重点经销商做大做强，一方面对经销商赋能帮助其提升管理能力，另一方面与经销商携手开发团餐早餐等新渠道，随着社会餐饮需求逐步复苏，团餐及乡厨等渠道有望加速放量，小B端预计将成为今年拉动公司收入增长的重要引擎。公司作为餐饮供应链龙头企业，在生产能力及规模效应方面已形成坚实壁垒，伴随公司持续探索餐供行业需求并发掘新兴机会，长期业绩有望维持高增。
风险提示。新品推广或不及预期；原材料价格大幅波动风险；食品安全风险。