来源 :证券市场红周刊2022-01-13
1月13日，冀东水泥发布了《吸收合并金隅冀东水泥（唐山）有限责任公司并募集配套资金暨关联交易实施情况暨新增股份上市公告书》。根据公告，公司本次非公开发行获31家机构投资者申购，最终确定发行对象为包括北京国有资本运营管理有限公司在内的13名投资者，发行价格为11.20元/股，发行股数约1.786亿股，募集资金总额约20亿元，新增股份将于1月14日上市。
作为华北地区水泥行业龙头，冀东水泥此次募资得到了产业投资者、外资和基金的积极响应，中国建材、信达资产、UBS AG、国泰君安、泰康资产、易方达基金等多家知名机构参与认购，最终获配机构投资者涵盖产业投资者、QFll、证券、保险、基金等多种类型。
冀东水泥此次非公开发行不仅得到市场较高的关注度，且以较高的发行价格获得投资者青睐。根据12月22日簿记的情况，最终总申购量达到33.72亿元，不计大股东认购的5亿元份额，对应市场化申购量2.25倍；发行价格11.20元/股，较8折的市场化发行底价溢价17.6%，较每股净资产溢价5.8%。
募集资金到位后，公司的总资产及净资产规模将相应增加，资产负债率将有所降低。既能壮大公司的资本实力、改善公司的资本结构，又能增强公司的抗风险能力和持续经营能力。天风证券分析师鲍荣富等表示：“随着公司资本结构持续优化，公司利润有望进一步增厚。”
目前，政策聚焦“稳增长”，财政结转和专项债提前下达量超过往年，一季度基建投资显著提速，中性预测增速或达10%。据不完全统计，截至1月10日，我国各地重大项目的总投资规模已经超过3万亿元，将极大带动水泥需求。冀东水泥作为华北龙头将显著收益。
行业人士分析，长期来看，冀东水泥本次非公开发行募集资金将有利于实现公司的战略目标，持续保持和巩固公司在京津冀及华北地区市场的领先地位，从而提升公司行业综合竞争力。