来源 :新浪基金2024-04-22
百亿基金经理的持仓变动一向是市场关注的焦点。汇添富基金“消费男神”胡昕炜一季度运作情况揭晓。
截至2024年一季度，他的管理规模为364.16亿元，相比2023年四季度末的372.27亿元，规模缩水8.11亿元，下降2.18%。其代表基金汇添富消费行业，2024年一季度赚3.27亿元，较四季报（-13.75 ）多盈利了17.02亿元。股票占基金总资产比例92.37%，较2023年四季报的91.48%略有提升。
报告期内，汇添富消费行业前十大重仓股包括贵州茅台、泸州老窖、山西汾酒、五粮液、海尔智家、古井贡酒、今世缘、安井食品、迎驾贡酒、美的集团。相较去年四季报，仅新调入了美的集团。其中汇添富消费行业混合在一季度加仓了贵州茅台、泸州老窖、安井食品、迎驾贡酒、美的集团，减仓了山西汾酒、五粮液、海尔智家、今世缘，古井贡酒的持股量与去年年末相比未发生变化。
值得注意的是，汇添富消费行业对美的集团加仓幅度较为明显，该股票成为一季度新晋前十大重仓股，对比去年年末，一季度的持股量增长约178.00万股。
近三年亏损36.77%，规模缩水36.38%，管理费却收了8亿元
数据显示，汇添富消费行业成立于2013年5月3日，累计单位净值5.32元，比较基准：中证主要消费行业指数*40%+中证可选消费行业指数*40%+上证国债指数*20%。汇添富消费行业近一年亏损15.12%，近两年亏损17.14%，近三年亏损36.77%，同类排名居中。基金规模由2021年的218.61亿元缩水至2024年3月31日的139.09亿元，规模缩水36.38%，却收取了8.07亿元的管理费。
最新持仓：加仓贵州茅台、美的集团
报告期内，汇添富消费行业前十大重仓股包括贵州茅台、泸州老窖、山西汾酒、五粮液、海尔智家、古井贡酒、今世缘、安井食品、迎驾贡酒、美的集团。相较去年四季报，仅新调入了美的集团。其中汇添富消费行业混合在一季度加仓了贵州茅台、泸州老窖、安井食品、迎驾贡酒、美的集团，减仓了山西汾酒、五粮液、海尔智家、今世缘，古井贡酒的持股量与去年年末相比未发生变化。
值得注意的是，汇添富消费行业对美的集团加仓幅度较为明显，该股票成为一季度新晋前十大重仓股，对比去年年末，一季度的持股量增长约178.00万股。
胡昕炜表示，2024年第一季度，国内消费行业继续呈现弱复苏态势，整体来看，消费者预期较弱，消费信心不足。但一季度国内消费行业也呈现出部分亮点，包括春节期间的消费氛围不错，旅游出行、国产化妆品等部分细分领域表现亮眼等等。
一季度，消费板块整体表现也是先抑后扬。春节前，市场对中国经济和中国消费延续了2023年四季度以来的悲观预期，但随着春节期间消费数据的相对较好表现，市场对消费板块的信心有所修复。
整体而言，由于经济仍在低位运行，消费行业可能需要更多的时间来走出底部。但我们判断，很多消费公司的估值已具备一定的吸引力。此外，伴随着股价的调整，越来越多的消费公司也开始加大分红或回购的力度来回报股东，价值底部逐步凸显。因此，我们着眼于中长期，整体上保持了较为稳定的持仓结构。在一季度，我们适当增加了食品饮料、家用电器、农林牧渔等行业的配置。