2024年11月13日，申万宏源披露接待调研公告，公司于11月13日接待中金公司2024年度投资策略会所邀请的投资者1家机构调研。
公告显示，申万宏源参与本次接待的人员共3人，为申万宏源集团股份有限公司董事会办公室、战略管理部人员李丹，黄佳怡，王可昕。调研接待地点为北京。
据了解，申万宏源在2024年前三季度的经营业绩表现稳健，营业收入达到174.56亿元，净利润47.11亿元，归母净利润38.50亿元，均位于行业前列。第三季度营业收入同比增长62.74%，净利润同比增长148.49%，归母净利润同比增长187.13%。公司轻资本业务手续费及佣金净收入41.50亿元，重资本业务投资收益及公允价值变动损益合计80.86亿元，同比增长9.11%。
在投行业务方面，申万宏源前三季度实现投资银行业务手续费净收入6.53亿元，完成多项新三板挂牌、定向发行和并购重组项目，债券主承销金额2248亿元，排名行业第7。公司还强化了境内外协同联动，国际投行业务取得新突破，港股IPO项目数量及承销金额位列中资券商第6。
投资交易业务方面，申万宏源前三季度实现投资收益和公允价值变动损益合计80.86亿元，同比增长9.11%。公司推进投资交易业务转型，FICC业务实现稳定的投资回报，权益及衍生品业务线优化自营组合与资产配置，衍生品业务市场影响力稳步提升。
资产管理业务上，申万宏源坚持以客户利益优先，推动主动管理能力转型和专业化改革，提升主动管理能力，丰富资管产品体系，提高产品渗透率，实现国有股份制大行、理财子和核心互联网渠道全面覆盖。
此外，申万宏源证券作为首批获得互换便利业务资格的20家金融机构之一，将严格遵守相关规定和要求，在批准的额度范围内开展相关业务，加强合规风控管理，助力资本市场和经济高质量发展。
调研详情如下：
1.请介绍公司前三季度经营情况
2024年前三季度,公司秉持“稳中求进”工作总基调,进一步增强聚焦主业意识、积极抢抓市场机遇、提高创新发展能力,经营业绩稳中向好,实现营业收入174.56亿元,净利润47.11亿元,归母净利润38.50亿元,排名保持行业前列。其中,公司第三季度营业收入同比增长62.74%,净利润同比增长148.49%,归母净利润同比增长187.13%。公司轻资本业务以客户需求为核心持续加大战略投入,聚焦核心竞争力提升,强化专业优势和科技赋能,经纪、投资银行、资产管理及基金管理业务合计实现手续费及佣金净收入41.50亿元。重资本业务积极把握市场机遇、灵活调整资产配置结构,实现投资收益及公允价值变动损益合计80.86亿元,同比增长9.11%。
2.请介绍投行业务开展情况
2024年公司积极应对新形势新要求,继续坚持“以客户为中心”的服务宗旨,强化与注册制相匹配的投行执业理念和专业能力,各项业务稳步推进,前三季度实现投资银行业务手续费净收入6.53亿元。股权融资方面,公司加大优质项目挖掘储备,巩固普惠金融、并购重组业务优势。前三季度公司已完成8单新三板挂牌和13单新三板定向发行;完成并购重组项目4单,行业排名第5。10月以来,完成2单北交所项目、1单创业板和1单科创板项目过会,股权业务多点开花。债权融资方面,前三季度债券主承销金额2248亿元,排名行业第7。公司把握香港一级市场回暖趋势,强化境内外协同联动,国际投行业务不断取得新突破,港股IPO项目数量及承销金额位列中资券商第6。
3.请介绍公司投资交易业务开展情况
2024年前三季度,公司实现投资收益和公允价值变动损益合计80.86亿元,同比增长9.11%。公司持续推进投资交易业务转型,FICC业务坚持“自营投资”与“客盘交易”双轮驱动,充分发挥投研优势,灵活应对市场变化,实现稳定的投资回报;同时加大投资顾问业务和产品创设等客盘业务布局;权益及衍生品业务线持续做好头寸管理与业务引导,优化自营组合与资产配置,投资组合总体表现出较强的韧劲,衍生品业务市场影响力稳步提升。
4.请介绍公司资管业务发展策略
公司资产管理业务坚持以客户利益优先,立足于“主动管理能力转型”和“专业化改革”的中心任务,主动促转型、调结构,进一步完善投研体系、强化研究对核心业务的支持,提升主动管理能力;丰富资管产品体系,代表性公募产品业绩优良,保证金产品规模实现突破,适配客户财富管理需求,以长期、稳定、良好的投资业绩回报客户;持续深耕细作渠道拓展,提高产品渗透率,目前已实现国有股份制大行、理财子和核心互联网渠道全面覆盖。
5.请介绍公司开展互换便利业务情况
前期为进一步提升市场流动性、提振市场信心,中国人民银行宣布创设“证券、基金、保险公司互换便利”工具并与证监会联合印发相关工作通知。公司所属子公司申万宏源证券积极响应,结合自身发展战略和风险承受能力,向中国证监会提交了参与互换便利业务申请,并于10月18日收到中国证监会批复,成为首批获得互换便利业务资格的20家金融机构之一。公司严格遵守中国人民银行和证监会的相关规定和要求,在批准的额度范围内开展相关业务,同时加强合规风控管理,充分发挥耐心资本和压舱石作用,助力资本市场和经济高质量发展。