申万宏源发布2023年半年报，上半年实现归母净利润37.48亿元，同比增长11.48%。
分业务来看，申万宏源多项业务表现亮眼。比如，投行业务营收实现逾30%增长、排名稳步上升，财富管理新增客户数量较上年同期增加45.60%，券结产品销量同比增长超8倍，FICC（即固定收益(Fixed Income)、外汇(Currency)和大宗商品(Commodities)）及衍生品业务亦稳健增长。
申万宏源表示，下半年，该公司将以全面注册制改革为契机，积极推进改革转型发展，持续提升轻资本业务竞争力、稳健发展重资本业务，立足金融服务实体经济使命担当，深化“研究+投资+投行”的综合金融服务模式，紧密结合主责主业，全面落实新发展理念，支持助力实体经济发展，切实提升服务国家战略质效。
申万宏源净利增长11.48%
2023年上半年，申万宏源实现营业收入122.40亿元，同比下降4.52%：归母净利润37.48亿元，同比增长11.48%，年化加权平均ROE为7.70%，经营业绩和盈利能力稳步提升。
半年报显示，截至6月末，申万宏源合并总资产6387.77亿元，归母净资产989.42亿元。资产负债继续保持规模稳定、结构合理、流动性充足。证券公司持续位列证监会最新“白名单”，文化建设实践评估结果保持A类A级，投资者教育工作保持A等级、投教基地获证监会“优秀”评级。
从各业务营收占比来看，机构服务及交易业务为集团第一大营收模块，上半年实现营收53.43亿元，占比近44%，包括主经纪商服务、研究咨询、FICC及权益类销售及交易、衍生品业务等。个人金融业务则为第二大营收模块，上半年实现营收40.75亿元，占比约33%，涵盖证券及期货经纪、两融、金融产品销售等模块。此外，企业金融业务、投资管理业务的营收占比分别为18%、5%。
践行“投资+投行”战略，投行营收及排名稳步上升
在各项业务中，隶属于申万宏源企业金融业务板块下的投行业务增长颇为亮眼。
申万宏源半年报显示，今年上半年，投行业务板块实现营收11.08亿元，分部收入同比取得逾30%增长。在排名方面，申万宏源股权承销及债券全口径主承销家数均位居行业第六，排名显著提升。
具体来看，在股权融资方面，在上半年全市场股权融资数量增加、规模下降的大背景下，申万宏源在IPO、定增、可转债的承销家数及承销规模上，均相较2022年同期有了大幅增长。尤其在IPO方面，按照上市日口径，申万宏源上半年主承销家数达10家，承销规模达69.45亿元（去年同期为承销5家、规模35.96亿元），IPO主承销家数行业排名首次进入前五。
在债权融资方面，申万宏源排名亦稳步上升。数据显示，今年上半年，公司债券全口径（公司债+金融债+企业债+非金融企业债务融资工具）共计发行债券277只，主承销家数行业排名第六，较2022年同期上升五位；主承销规模人民币1280.99亿元，主承销规模行业排名第七，较2022年同期上升一位。
值得一提的是，申万宏源将本金投资业务与投行业务共同放在企业金融大板块之下，积极推动“投资+投行”联动效应，提升投资业务的盈利贡献。半年报显示，本金投资业务分部在上半年实现营收11.06亿元，同比增长165.62%。
据申万宏源介绍，公司本金投资业务聚焦现代化产业体系和未来先导产业进行前瞻性布局，秉持协同展业理念，积极推动“投资+投行”联动效应，提升投资业务的盈利贡献。
比如，今年6月底，申万宏源承销保荐助力华丰科技成功在科创板上市，在申万宏源集团"大协同"的发展方针的指引下，申万宏源承销保荐砥践行“投资+投行”战略，与申万创新投、宏源汇富合力为华丰科技的企业融资进程保驾护航。
聚力服务国家战略特色金融服务
在科创金融与绿色金融方面，今年上半年，申万宏源参与首批公募REITs扩募投资等多个科技自立自强相关项目投资，助力华丰科技、安集科技、明阳电气、南王环保等一批高新技术和绿色环保企业开展直接融资，发行完成“科创债”“绿色债”各14只。
在服务普惠金融方面，申万宏源持续在新三板这一传统强项持续深耕。自新三板设立以来，公司已为超过800家企业提供新三板挂牌服务，行业排名第一；自北交所开市以来，已累计完成北交所IPO项目19单，行业排名第二，持续加大中小企业投融资扶持力度。
在支持区域重大战略，申万宏源落实“东北振兴”“粤港澳大湾区”“京津冀协同发展”“长三角一体化”规划，于重点区域设立多只并购基金、产业投资基金，完成股权融资77.26亿元，完成285只支持区域重大发展战略相关债券的发行，总发行规模7069.23亿元。
此外，该公司积极发挥境内外联动优势，完成“杭可科技”科创板首单GDR及50单境外债券项目，稳步推进跨境业务和海外布局。
全力打造轻资本业务核心竞争力
半年报显示，申万宏源正从战略层面，进一步加大布局财富、资管、机构、投行等轻资本业务，扩大业务规模、提升收入贡献。
在财富管理方面，申万宏源深耕金融科技赋能和分支机构赋能，不断提高投顾综合服务能力，持续整合完善营销服务体系，新增客户数量较上年同期增加45.60%。公司财富管理产品及服务体系日益丰富，持续为客户提供专业化、多层次的金融产品，非货币基金产品保有规模稳步提升，券结产品销量同比增长超8倍。
机构服务方面，申万宏源以提升线下投研服务为抓手，持续提升综合交易服务能力，打造机构业务全业务链。“SWHYMatrix”极速交易平台接入产品规模达215.08亿元，新增托管私募产品218只，在券商托管机构中排名第10，行业地位和品牌知名度进一步提升。
资产管理业务方面，申万宏源坚持促转型、调结构，不断完善专业化产品图谱，投资业绩稳健可持续。截至6月末公司资产管理规模2421.50亿元，主动管理规模占比超过85%。创新开展各类绿色资产证券化业务，上半年ABS承销单数市场排名第12。
优化资产配置效能，投资回报稳定提升
半年报显示，在自营交易业务方面，申万宏源立足专业的投研能力，持续向客户提供高质量、差异化的产品创设，不断丰富产品储备与供给，业务布局良性迭代。
据悉，申万宏源权益类销售及交易业务“非方向性改革”成效初显，组合资产向“非方向、低波动、绝对回报”的主线改革，不断探索“轻型化”“数字化”建设，投资组合的稳定性和抗风险能力显著提升。
今年上半年，申万宏源还新获科创50ETF期权主做市资格、首批参与沪深交易所债券做市业务资格、首批北交所股票交易做市业务等多项场内做市资格，做市产业链进一步丰富，盈利能力稳步提升。
在FICC销售及交易业务上，申万宏源以固收投资交易为依托，积极向客盘衍生品业务转型，稳健开展债券投顾业务及深交所报价回购业务，相应规模位居行业前列。此外，公司不断加大助力实体经济、服务中小微企业的支持力度，银行间销售业务规模、地方债销售规模均位居市场前列。
在衍生品业务上，申万宏源亦保持竞争优势，上半年公司场外期权和收益互换新增业务规模显著增长，稳居行业前列。据悉，公司DeltaOne业务稳健发展，建立了拥有近2300只股票的券池，满足客户融券需求；持续拓展跨境业务，跨境新增规模同比增长超三倍。