时值三月，万物复苏。当春风吹过，花草也开始繁盛，但这几天北京的天气实在不惹人怜爱：要么沙尘漫天，要么雾霾连连，当没有沙尘和雾霾时，气温则维持在10度以下，夜间甚至跌至零下，在没有暖气加持下的北京，这实在算不上好时节。偏偏如今甲流肆虐，闹不清到底是被倒春寒逼出了感冒，还是甲流来袭。?????
2022年很多人过得很苦逼，也有人过得好啊。比如有钱人，更有钱人。如何得知呢？看看银行年报披露的零售业务数据。???????????
2022年疫情、房地产、债市对中国银行业影响较大，平安银行逆势实现营业收入1798.95亿元，同比增长6.2%；实现净利润455.16亿元，同比增长25.3%，这在已披露业绩快报的上市股份行银行中暂居首位。
业务拆分来看，零售金融业务在平安银行营收与净利润中占比均较上年有所降低。2022年，零售金融业务占营收57.3%，较上年降低0.7个百分点；净利润占比43.6%，较上年降低15.6个百分点。
平安银行是这样解释的：受宏观经济环境影响，零售业务营业收入增速放缓，资产质量承压，本行加大零售资产核销及拨备计提力度，导致零售业务净利润同比下降。
具体而言，零售业务的三大业务“私行财富、基础零售、消费金融”中，私行财富增幅很快，有钱人越来越多，财富也积累很快；基础零售进展一般，不高不低；消费金融大不如前，敢提前贷款消费的人变少了，不管是新一贷、汽车金融贷款、信用卡应收账款同比增速相较往年都有明显下滑，2022年末分别同比增长0.7%、6.6%和-6.9%，而上年同期分别为8.7%、22.2%、17.4%。
然而，这可能是银行业共同面临的境况，只是平安银行首发年报，提前将行业遭遇暴露了出来。??
信用卡失速
信用卡赚不到有钱的人的钱，有钱人刷信用卡，但不会分期，当然，年费也不好收；也不好赚没钱人的钱，没钱人办不了信用卡，门槛高，他们都去用花呗、借呗、白条什么的。那信用卡是给什么人用呢？银行怎么赚钱？???????????
2022年，平安信用卡流通卡量6899.72万张，较上年末下降1.6%；应收账款余额5786.91亿元，较上年末下降6.9%；交易金额33919.11亿元，同比下降10.5%；应收账款不良率为2.68%，同比增长0.57个百分点。
2022年末，新一贷余额1600.56 亿元，较上年末增长0.7%。其中，前三季度余额呈现逐季下降趋势，四季度余额增幅几乎为零。
尤为重要的是，2022年四季度，信用卡不良率环比提升41bps至2.68%，新增不良资产20亿。除了部分风险暴露之外，信用卡规模单季度也压降163亿。新一贷不良率环比提升14bps至1.31%。
去年4季度发生了什么？嗯，估计很多人在阳，没力气挣钱，没力气还款，造成银行信用卡不良贷款余额飙升。???
“4季度公司加大了核销处置力度，预计主要是加大零售资产中新一贷、信用卡的核销力度。”中泰证券研究报告显示，2021年4季度至2022年4季度，平安银行单季核销规模分别为172亿、130亿、164亿、113亿和191亿。2022年全年核销贷款598亿；收回不良资产总额413亿，同比增长26%。
其实，看看最近银登中心的不良资产转让信息就能发现，平安银行的不良资产转让信息是真多。?????????????
“消费金融这块去年由于受到客观经济形势的影响，所以我们在新一贷和信用卡上是更加的稳健”。平安银行副行长兼首席财务执行官项有志表示，2022年平安银行优化资产结构，对新一贷和信用卡适当的有所控制。
在过去几年，平安银行一直在提高信用卡门槛，这一定程度上降低了信用卡风险，估计接下来公布年报信息的银行们会有沉重的信用卡不良数据，当然，它们已经处置了很多，关注的朋友可以看看银行信用卡不良资产ABS的数据。?????????
受信用卡业务拖累，平安银行2022年银行卡手续费收入同比下降5.1%。
与金融科技、消费金融公司聚焦年轻群体和收入中等偏下群体不同，银行信用卡面对的多数是中高收入人群。然而，中高收入热群很难为银行信用卡提供较大盈利空间，但这一人群却为财富管理业务提供了足够的想象空间。
“一些富裕阶层的消费是有天花板的，到了一定程度后，再增加边际收入，他们的边际消费倾向是降低的。我国的消费特征实际上主要是中等收入人群。中等收入人群人口占比是35%，占总消费的50%。”清华大学五道口金融学院金融发展与监管科技研究中心主任张健华称。
3月9日，平安银行董事长谢永林在2022年度业绩发布会上表示，中国信用卡市场的盈利来源于海外不同，海外市场的盈利有1/3来自年费、1/3佣金、1/3生息。在中国年费不容易收，佣金则太少，而生息风险很大。平安银行的做法是将信用卡客户的消费金融需求与财富管理需求结合起来。
“我们以消费金融陪伴大众客群成长，当他们产生财富管理需求时，无感切换另一个经营渠道；另一方面，我们以资产配置做好财富客群的经营，通过客户实际需求，为他们提供场景化、定制化的融资服务。如果以3-5年周期来看，我们将真正实现客户全生命旅程的深度经营，通过专业金融能力，为客户提供有温度的服务，既能支持消费、拉动内需，也能帮人民群众实现对美好生活的向往。”谢永林称。
财富管理新引擎
失之东隅,收之桑榆。基金卖不动，就卖保险，尤其是向有钱人卖保险。
由于资本市场低迷、代销基金收入大幅下滑，2022年平安银行实现财富管理手续费收入64.47亿元，同比下降21.5%。其中，代理基金收入26.71亿元，同比下降33.8%；代理保险19.84亿元，同比增加30.9%。
财富管理收入明显下滑拖累中收表现，2022年全年平安银行净手续费及佣金收入302.1亿元，同比减少8.6%。
财通证券研究所报告认为，中收全年同比负增长有经济环境影响，也有股市波动导致的阶段性影响。一方面是经济环境影响业务整体发展。受经济下行消费疲弱影响，2022年末公司零售客户数增速放缓至4.1%，远低于去年同期10.3%的水平。加之平安银行客群拓展受限，零售AUM同比增速放缓至12.7%，远低于去年同期 21.3%，客群和管理资产规模增长放缓对手续费增长形成制约。
另一方面是股市波动导致的阶段性影响，2022年二三季度股市波动导致基金销量下滑冲击财富管理手续费收入。二三季度证券市场波动和公司主动压降非标类产品规模，净手续费及佣金收入单季同比减少分别为19.5%和21.2%；四季度证券市场恢复平稳后净手续费及佣金收入单季同比又恢复 2.5%的正增长。
今年你会把储蓄取出来买基金、股票、理财吗？当欧美都已出现银行倒闭时，你存在银行的钱还安全吗？如果放在银行都不安全，那放在股票、基金、理财里面呢？?
“展望未来，我们觉得随着今年的经济的复苏和资本市场的回暖，居民在经历过去年理财净值波动，也能看到三个月时间大概理财的净值整个行业得到快速的修复，行业也能看到不少的净值已经创出大跌以来的新高”。平安理财总经理张东预测，随着经济复苏的预期，2022年回流到储蓄、类存款的资金将逐渐返回到资本市场。
为何代理保险手续费不降反增？
2022年末，代理保险手续费占比30.8%，而在2021年末这一数据仅为18.5%。市场预计，代理保险将逐步成为平安银行大财富管理战略落地新增长引擎，随着非标影响消退和资本市场企稳，叠加新银保增长点显现，2023年财富中收增速有望回升。
“在财富这个事情上关键要强调资产配置，资产配置里面保险是基本的配置。”谢永林表示，2022年末，平安银行银保团队已达1600人，2023年计划扩充至4000人。
“在新银保这个团队，2022年我们从产品体系、队伍建设、客户服务三个方面来进行培育，应该在2022年一开始就取到了非常好的效果。代理保险收入增长了30.9%，这个是起步阶段，我们觉得对未来还更加可期。”项有志称。
“财富管理路径清晰”。浙商证券研究报告显示，平安银行银保团队人数的扩张、人均产能的提升，将有效提振私财成长性。假设银保团队和存量财富管理团队产能一致(人均非存款AUM不变)、产能培养期一年、存量财富管理团队4000人，预计2023年非存款AUM较2022年增长7714亿，对应增速30%。
百万私行客户资源
平安银行高端客群15%以上增速，远高于零售客群4.1%的增速，其中，私行客户增速是比财富客户高，财富客户又比基础客户高（备注：越有钱的人，越能挣钱。即使在疫情防控期间）。
谢永林认为，面向私人财富客群，平安银行构建以资产配置为核心的财富管理经营体系，打破产品视角，不再单纯地卖基金、卖理财，而是根据客户实际需求，帮助客户做好资产配置，把"理财+基金+保险+特色权益"有机结合起来，从四个方向服务客户，一是实现稳健收益，二是抓住资本市场红利，三是帮助客户获得生活便利，四是为客户提供保险保障。
“我们现在私行客户达标的是8万左右，但是在平安集团内，如果我们用合规的去做数据挖掘和分享，发现达到私行级别的客户在平安集团内是有100万。这个是一直我们在挖掘的，我们过去从2万到5万到8万，但是还有100多万”。平安银行行长特别助理蔡新发称。
零售之王的招商银行向来在高端客群中占有优势，尤其在私人银行客群，甚至它的私行客户门槛都比其它家普遍高400万（招行1000万，其它行大都600万，个别行800万，就是这么任性）。按照2021年的数据，招行私行客户数13.33万户，如果平安银行能快速追赶甚至超过招商银行，那么，这个市场才更有趣。
当然，还有一家金控公司正在悄悄盯着这两位领先的零售银行。???中信金控旗下的中信银行、中信证券、中信信托、中信保诚人寿、华夏基金等中信财富管理规模超22万亿，综合融资超13万亿，资产管理超7万亿。
在多远的未来，中国财富管理行业能迎来招行、平安、中信三足鼎立之势？???